科类：管理学学号130402020359 学校代码：密级：2017届学年论文DZJ有限公司营运资金管理研究院系：财经学院专业：工商管理（会计学方向）姓名：黄健指导教师：刘秀上交日期：二〇一六年8 月摘要通过研究中小企业的当前的发展现状，从宏观方面分析和阐述当前中小企业在营运资金管理中存在的问题和不足，在意识层面、人才层面、制度层面和操作层面四个方面作了详细论述和讨论，结合营运资金管理专业知识对各个方面分别提出相应的解决措施和应对办法。

本文对营运资金管理的研究，以DZJ有限公司为例，构建最佳营运资金管理模式，制定合理有效的管理制度，以此来提高我国企业营运资金管理效率，进而提高企业的整体竞争力，实现企业价值最大化目标。

关键词：发展现状中小企业营运资金管理AbstractThrough the study of the current development status of small and medium-sized enterprises, from the macroscopic aspects and expounds the current problems of small and medium-sized enterprises in the management of working capital and the insufficiency, the consciousness level talent level system level and operation level, discusses four aspects and discussed, combined with the professional knowledge on all aspects of working capital management, respectively, puts forward corresponding solving measures and response in this paper, the research of working capital management, to DZJ co., LTD., for example, to build the best management model of working capital, formulate rational and effective management system, in order to improve the efficiency of our country enterprise operating funds management, and improve the overall competitiveness of the enterprise, realize the goal of enterprise value maximization.【key words】Development Status Minor enterprises Working capital management目录第1章绪论 (1)1.1研究背景及意义 (1)1.1.1研究背景 (1)1.1.2研究意义 (1)1.2研究方法 (1)第2章营运资金管理的相关理论概述 (3)2.1营运资金的概念 (3)2.2营运资金管理的概念 (3)2.3营运资金管理的原则 (3)第3章 DZJ有限公司运营资金现状分析及存在问题 (4)3.1公司简介 (4)3.2DZJ有限公司营运资金管理的现状 (4)3.2.1现金管理存货管理现状 (4)3.2.2筹资和融资现状..... . (4)3.2.3管理模式和观念现状 (5)3.2.4营运资金周转现状 (6)3.3.5财务管理机构和人员配置现状 (7)3.3DZJ有限公司营运资金管理存在的问题 (8)第4章 DZJ有限公司营运资金管理的完善对策 (9)4.1加强现金管理，提高资金使用率 (9)4.2拓展融资渠道，服务地方经济发展 (9)4.3加强自身实力，强化管理者的理财理念 (10)4.4提高运营资金，加强应收账款管理............. .. (10)4.5将财务机构及人员独立设置 (11)结论 (13)参考文献 (14)致谢 (15)第1章绪论1.1研究背景及意义1.1.1研究背景随着全球经济一体化进程的加快和知识经济时代的到来，企业面临着前所未有的挑战。

现代企业在市场搏击中都清晰地意识到：企业的利润越来越低，市场的竞争越来越激烈。

近数年来,营运资金管理的思想开始在学者以及企业当中兴起，人们认识到开源节流似乎是任何时候都不会失效的策略。

营运资金就像是一个企业的的“命脉”，营运资金管理运转出现状况，就会直接影响着企业各部分的运转。

于是，在财务管理领域中，不但纷纷引起大家对国外优秀营运资金管理模式的研究，同时也逐渐开始趋向在国内建立起适合我国企业环境的营运资金管理创新模式的研究。

若是没处理好企业的营运资金管理，小则可能企业利润下降，增加企业营运风险，大侧可能因为短期的资金周转不灵，发生破产的命运，所以营运资金管理是立足于企业外部环境发生巨大变革的背景条件下，充分吸取战略管理的基本思想，从更高的角度来看待企业的财务管理活动,已成为企业发展必不可少的一部分。

1.1.2研究意义中小企业作为一个国家经济兴衰的主要标志，其成长与发展已经越来越受到重视，无论是发达国家、新兴工业化国家还是发展中国家都竞相支持中小企业发展，并把发展中小企业作为振兴经济战略措施。

本文在阐述营运资金管理相关理论的基础上，从宏观方面分析了DZJ有限公司在营运资金管理中存在的问题和不足，对DZJ有限公司营运资金管理进行案例分析，系统地探讨和分析了该公司的营运资金管理现状、存在的问题，为DZJ有限公司加强营运资金管理提供了针对性建议，构建最佳营运资金管理模式，制定合理有效的管理制度，以此来提高DZJ有限公司营运资金管理效率，进而提高企业的整体竞争力，实现企业价值最大化目标。

面对日益复杂动荡的环境，DZJ有限公司如何有效的制定财务战略成为本次研究的重点，公司只有实施基于核心能力的战略管理新模式，才能获得持续竞争优势。

DZJ有限公司只有让营运资金的良好运转，才能让企业的生存更长久，规模跟壮大，距离公司拟定的各个目标的实现也就更进一步。

1.2研究方法1.个案研究法认定研究对象中的某一特定对象，加以调查分析，弄清其特点及其形成过程的一种研究方法。

个案研究有三种基本类型：(1)个人调查，即对组织中的某一个人进行调查研究；(2)团体调查，即对某个组织或团体进行调查研究；(3)问题调查，即对某个现象或问题进行调查研究。

2.信息研究法信息研究方法是利用信息来研究系统功能的一种科学研究方法。

信息方法就是根据信息论、系统论、控制论的原理，通过对信息的收集、传递、加工和整理获得知识，并应用于实践，以实现新的目标。

3.调查法同样是为了了解事实情况，分析事实情况，得出结论，证实某种问题，以便改进工作（包括改进研究方法）或形成新的研究课题。

4.文献研究法文献研究法是根据一定的研究目的或课题，通过调查文献来获得资料，从而全面地、正确地了解掌握所要研究问题的一种方法。

第2章营运资金管理的相关理论概述2.1营运资金的概念营运资金，也叫营运资本，是指企业投入经营的资本，有广义也有狭义的区分。

狭义是指一定时期的全部流动资产减去流动负债的余额，也叫净营运资金。

单并不特指某项资产，而是一个差额。

在此差额大于零的情况下，说明企业不仅不需要变现长期资产来支援如常的资金流转，反而可以利用流动资金来偿还短期的债务。

广义来说，是指企业一定时期内的全部流动资产，也称总的营运资金。

他是一个具体的概念，包含了企业的所有流动资产，即企业在一定时期内所持有的现金，有价证券，应收和预付账款等各类存货资产等。

这一概念将企业的营运资金与企业的生产经营的各个过程联系在一起，使得企业财务管理渗透到企业生产经营的各项领域，实现理财与经营相结合。

2.2营运资金管理的概念营运资金管理应该包括企业流动字长和流动负债管理的全部内容，营运资金管理是通过规划与控制流动资产与流动负债，是企业保持良好的偿债能和营利能力，以经营活动现金流量控制为核心的一系列管理活动的统称。

我国企业的营运资金管理注重对短期资产的管理，比如现金管理。

应收账款管理，存货管理和短期的证券管理等。

2.3营运资金的特点1.周转时间短。

根据这一特点，说明营运资金可以通过短期筹资方式加以解决。

2.非现金形态的营运资金如存货、应收账款、短期有价证券容易变现，这一点对企业应付临时性的资金需求有重要意义。

3.数量具有波动性。

流动资产或流动负债容易受内外条件的影响，数量的波动往往很大。

4.来源具有多样性。

营运资金的需求问题既可通过长期筹资方式解决，也可通过短期筹资方式解决。

仅短期筹资就有:银行短期借款、短期融资、商业信用、票据贴现等多种方式。

第3章 DZJ有限公司营运资金管理现状分析3.1公司简介DZJ有限公司，始建于2006年，座落于贵州省丹寨县金钟经济开发区食品工业园内，厂区环境优雅，拥有着占地25亩的现代化厂房和二十几套先进的大型专业食品加工设备，拥有大批专业技术人员和经营管理人员，是一家专业从事猪肉制品、牛肉制品和辣椒制品（生产能力分别为6500吨/年、1200吨/年、6000吨/年）的研发、生产、销售为一体的现代化企业，公司秉承“优质、创新、健康、时尚”的经营理念，以传统美食工艺结合现代食品生产技术，公司通过iso 认证，严格执行国家食品质量安全规范，源源不断的为广大客户提供高品位、高质量的健康食品，同时还是市场质量合格产品生产企业和该县龙头企业。

3.2DZJ有限公司营运资金管理的现状及存在问题3.2.1现金管理及存货管理现状中小企业中相当一部分属于个体、私营性质，在这些企业中，企业高层集权现象严重，而DZJ有限公司也不外乎如是。

表1-1流动资产占总资产的比率年份流动资产规模总资产占总资产比重2012年1204万2300万52.35%2013年1562万2694万57.98%2014年1932万3024万63.89%由表1-1可看出DZJ有限公司的2012年-2014年这三年的流动资产比重逐年上涨。

由于DZJ有限公司管理模式集所有权与经营权于一身，这就使得公司在决策和经营管理方面带有很大的主观随意性，缺乏一套比较规范的具有可操作性的财务控制方法。

对现金管理不严，造成资金闲置。

现金是企业流动性最强的资产，但获利也是比较低的资产。

DZJ有限公司目前属于发展期当然认为现金越多越好，造成现金闲置，未参加生产周转，未达到资金的充分利用；也正是持有量过多将会产生较大的机会成本和管理成本，会降低资金使用率，造成资源闲置浪费。