中小企业如何融资融资方式融资方式即企业融资的渠道。

从狭义上讲，融资即是一个企业的资金筹集的行为与过程;从广义上讲，融资也叫金融，就是货币资金的融通。

它可以分为两类：债务性融资和权益性融资。

前者包括银行贷款、发行债券和应付票据、应付账款等，后者主要指股票融资。

债务性融资构成负债，企业要按期偿还约定的本息，债权人一般不参与企业的经营决策，对资金的运用也没有决策权。

权益性融资构成企业的自有资金，投资者有权参与企业的经营决策，有权获得企业的红利，但无权撤退资金。

融资方式-融资形式以P2C模式为代表互联网金融平台，爱投资是此类的代表。

与其他平台相比，爱投资开创的P2C模式，其借款人为具有稳定的现金流及还款来源的企业。

相较个人而言，企业的信息比较容易核实，还款来源更稳定。

从风险控制上讲，爱投资经过严格线下审核制度，对申请融资的企业的资质审核、实地考察进行严格把关，并挖掘出极具投资价值的企业项目和项目信息，向投资者详实公开，并且爱投资在企业担保贷款上与经验丰富的融资性担保公司进行合作，同时，自建风控团队会对合作的担保公司及担保公司审核后提交的项目进行核查，确保投资者的资金安全能够得到有效的保证。

从结构理念上讲，爱投资秉承让专业的机构做专业的事。

利用互联网实现信息对称、实现资源高效利用，做到投资者和有融资需求的需求方进行直接对接，尽量减少复杂的中间的环节，让投资人能直接的享受到企业经营发展的成长红利，相比之下企业直投信息更加透明化，而且投资人收益也相比其他的投资方式收益有了显着的提高。

银行贷款银行是企业最主要的融资渠道。

按资金性质，分为流动资金贷款、固定资产贷款和专项贷款三类。

专项贷款通常有特定的用途，其贷款利率一般比较优惠，贷款分为信用贷款、担保贷款和票据贴现。

股票筹资股票具有永久性，无到期日，不需归还，没有还本付息的压力等特点，因而筹资风险较小。

股票市场可促进企业转换经营机制，真正成为自主经营、自负盈亏、自我发展、自我约束的法人实体和市场竞争主体。

同时，股票市场为资产重组提供了广阔的舞台，优化企业组织结构，提高企业的整合能力。

债券融资企业债券，也称公司债券，是企业依照法定程序发行、约定在一定期限内还本付息的有价证券，表示发债企业和投资人之间是一种债权债务关系。

债券持有人不参与企业的经营管理，但有权按期收回约定的本息。

在企业破产清算时，债权人优先于股东享有对企业剩余财产的索取权。

企业债券与股票一样，同属有价证券，可以自由转让。

融资租赁融资租赁，是通过融资与融物的结合，兼具金融与贸易的双重职能，对提高企业的筹资融资效益，推动与促进企业的技术进步，有着十分明显的作用。

融资租赁有直接购买租赁、售出后回租以及杠杆租赁。

此外，还有租赁与补偿贸易相结合、租赁与加工装配相结合、租赁与包销相结合等多种租赁形式。

融资租赁业务为企业技术改造开辟了一条新的融资渠道，采取融资融物相结合的新形式，提高了生产设备和技术的引进速度，还可以节约资金使用，提高资金利用率。

(国务院温家宝2012年7月30日主持召开国务院常务会议，落实鼓励民间投资相关政策，对企业反映的部分行业领域进入规则。

有国务院新36条细则做后盾，融资租赁成为中小企业融资新宠……)海外融资企业可供利用的海外融资方式包括国际商业银行贷款、国际金融机构贷款和企业在海外各主要资本市场上的债券、股票融资业务。

典当融资典当是以实物为抵押，以实物所有权转移的形式取得临时性贷款的一种融资方式。

与银行贷款相比，典当贷款成本高、贷款规模小，但典当也有银行贷款所无法相比的优势。

首先，与银行对借款人的资信条件近乎苛刻的要求相比，典当行对客户的信用要求几乎为零，典当行只注重典当物品是否货真价实。

而且一般商业银行只做不动产抵押，而典当行则可以动产与不动产质押二者兼为。

其次，到典当行典当物品的起点低，千元、百元的物品都可以当。

与银行相反，典当行更注重对个人客户和中小企业服务。

第三，与银行贷款手续繁杂、审批周期长相比，典当贷款手续十分简便，大多立等可取，即使是不动产抵押，也比银行要便捷许多。

第四，客户向银行借款时，贷款的用途不能超越银行指定的范围。

而典当行则不问贷款的用途，钱使用起来十分自由。

周而复始，大大提高了资金使用率。

P2C互联网小微金融融资平台P2C借贷模式，peopletocompany,中小企业为借款人，但企业信息及企业运营相对固定，有稳定的现金流及还款来源，信息容易核实，同时企业的违约成本远高于个人，要求必须有担保、有抵押，安全性相对更好。

投资者可以受益于众筹理财的高年化收益，借款企业可以实现低融资成本和灵活的借款期限，还可使借款使用效率更为显化。

同时，借款周期和项目周期更加匹配。

基金组织手段就是假股暗贷。

所谓假股暗贷顾名思义就是投资方以入股的方式对项目进行投资但实际并不参与项目的管理。

到了一定的时间就从项目中撤股。

这种方式多为国外基金所采用。

缺点是操作周期较长，而且要改变公司的股东结构甚至要改变公司的性质。

国外基金比较多，所以以这种方式投资的话国内公司的性质就要改为中外合资。

银行承兑投资方将一定的金额比如一亿打到项目方的公司帐户上，然后当即要求银行开出一亿元的银行承兑出来。

投资方将银行承兑拿走。

这种融资的方式对投资方大大的有利，因为他实际上把一亿元变做几次来用。

他可以拿那一亿元的银行承兑到其他的地方的银行再贴一亿元出来。

起码能够贴现80%。

但问题是公司账户上有一亿元银行能否开出一亿元的承兑。

很可能只有开出80%到90%的银行承兑出来。

就是开出100%的银行承兑出来，那公司帐户上的资金银行允许你用多少还是问题。

这就要看公司的级别和跟银行的关系了。

另外承兑的最大的一个缺点就是根据国家的规定，银行承兑最多只能开12个月的。

大部分地方都只能开6个月的。

也就是每6个月或1年你就必须续签一次。

用款时间长的话很麻烦。

直存款这个是最难操作的融资方式。

因为做直存款本身是违反银行的规定的，必须企业跟银行的关系特别好才行。

由投资方到项目方指定银行开一个账户，将指定金额存进自己的账户。

然后跟银行签定一个协议。

承诺该笔钱在规定的时间内不挪用。

银行根据这个金额给项目方小于等于同等金额的贷款。

注：这里的承诺不是对银行进行质押。

是不同意拿这笔钱进行质押的。

同意质押的是另一种融资方式叫做大额质押存款。

当然，那种融资方式也有其违反银行规定的地方。

就是需要银行签一个保证到期前30天收款平仓的承诺书。

实际上他拿到这个东西之后可以拿到其他地方的银行进行再贷款的。

银行信用证国家有政策对于全球性的商业银行如花旗等开出的同意给企业融资的银行信用证视同于企业帐户上已经有了同等金额的存款。

过去很多企业用这个银行信用证进行圈钱。

所以国家的政策进行了稍许的变动，国内的企业很难再用这种办法进行融资了。

只有国外独资和中外合资的企业才可以。

所以国内企业想要用这种方法进行融资的话首先必须改变企业的性质。

委托贷款所谓委托贷款就是投资方在银行为项目方设立一个专款账户，然后把钱打到专款账户里面，委托银行放款给项目方。

这个是比较好操作的一种融资形式。

通常对项目的审查不是很严格，要求银行作出向项目方负责每年代收利息和追还本金的承诺书。

当然，不还本的只需要承诺每年代收利息。

直通款所谓直通款就是直接投资。

这个对项目的审查很严格往往要求固定资产的抵押或银行担保。

利息也相对较高。

多为短期。

个人所接触的最低的是年息18。

一般都在20以上。

第八种融资方式就是对冲资金。

市面上有一种不还本不付息的委托贷款就是典型的对冲资金。

贷款担保现在市面上多投资担保公司，只需要付高出银行利息就可以拿到急需的资金。

公司债券公司债的表现形式，基于公司债券的发行，在债券的持有人和发行人之间形成了以还本付息为内容的债权债务法律关系。

公司债券是公司向债券持有人出具的债务凭证。

典当抵押融资典当抵押融资，简称典当。

主要是指当户将其动产、财产权利作为当物质押或者将其房地产作为当物抵押给典当行，交付一定比例费用，取得当金，并在约定期限内支付当金利息、偿还当金、赎回当物的行为。

此种融资方式特点为：第一，周转速度快，比如：华夏典当行的房产典当业务可以达到一个工作日放款。

第二，抵押范围广，房产、汽车、股票、黄金、物资等均可做抵押物。

第三，没有资金用途限制，比如：拿到资金以后，典当行不问资金用途，这个和银行限制贷款用途不一样。

第四，借贷方式灵活，比如：可以选择五天一计息，可以选择最高限额式贷款。

第五，其利息要高于银行贷款。

中小企业如何融资中小企业融资真难。

银行要考虑商业利益，惜贷是正常现象。

江苏省镇江市辖区的丹阳市某地方官员如此评价眼下的中小企业融资问题。

“银行不惜贷!我们现在面临的问题是贷款市场萎缩，营销难度加大。

”针对外界指责，建设银行镇江分行中小企业中心副主任竺大斌反驳道。

中小企业融资难题如何破解，银行贷款是不是中小企业融资的“速效救心丸”?不同立场的被采访者给出了不同答案。

信贷：银行惜贷还是需求不足丹阳市中小企业局办公室主任周晶认为，中小企业目前只有三种合法的融资渠道：银行贷款、上市融资以及向典当行等非银行金融机构融资。

很多企业达不到上市标准，典当行的利息又太高，银行贷款无疑是最合算、成本相对较低的合法途径。

但银行的钱并不好贷。

镇江市经贸委此前的一项调查显示，镇江市59.5%的中小企业通过金融机构贷款解决资金难题，22%的企业通过亲朋借款，7.1%的企业通过其他民间借款。

在中央积极支持中小企业发展的推动下，江苏省各大银行纷纷推出了针对中小企业的贷款新政。

比如，建行在镇江设立了首个中小企业贷款“淡马锡模式”试点，投入15亿元中小企业信贷总额，简化受理、评价等各环节的信贷流程，扩大抵(质)押物范围。

对优质小企业客户提供20%的信用放款。

但在银行信贷总额有限以及严控风险的情况下，不少中小企业的信贷需求被拒之门外。

以镇江为例，截至今年5月底，中小企业固定资产融资缺口达230亿元。

镇江中小企业(含个体工商户)多达10.62万户，而符合建行规定(年销售额在500万-1亿元)的中小企业仅2900多家。

目前，从“淡马锡模式”贷到款的有380余家。

不少人对此认为，高门槛是银行“惜贷”的一种方式。

“我们解决的是成长型企业的金融需求。

而并非所有企业的金融需求。

”竺大斌认为，商业银行必须在保证安全的前提下放贷，而中小企业恰恰是风险较高的贷款对象，建行首先考虑的是“最有发展潜力的企业”。

建行“淡马锡模式”从今年6月推出以来。

三个月内建行新发放的中小企业贷款总额高达7.4亿元，占据镇江市中小企业贷款新增市场份额的1/3。

而9月以来中小企业贷款需求急剧萎缩，9-11月的新发放贷款仅4亿元左右。

“我们通过与中小企业座谈等方式营销贷款，现在明显感觉到难度加大”。

此外，建行镇江分行发现。