信贷风险案例试题
案例一：甲公司以其办公用房作抵押向乙银行借款200 万元，乙银行与甲公司签署抵押合同并办理强制执行公证。
办公用房权属证件齐全但价值仅为100 万元，甲公司又请求丙公司为该笔借款提供保证担保，因丙公司法人代表长驻香港，保证合同由丙公司总经理签字。
乙银行与丙公司的保证合同没有约定保证方式及保证范围，但约定保证人承担保证责任的期限至借款本息还清时为止。
借款合同到期后，甲公司没有偿还银行的借款本息。
要求：根据上述内容，回答下列问题，简要说明理由（10 分）：
（1）丙公司应承担连带保证责任还是一般保证责任？
（2）丙公司的保证期间为多长？
（3）银行可否直接要求丙公司承担200 万元保证责任？
（4）银行贷款管理是否存在问题？
参考答案：
（1）按担保法第十九条, 当事人对保证方式没有约定或者约定不明确的，按照连带责任保证承担保证责任。
（2 分）
（2）担保法司法解释第三十二条，保证合同约定保证人承担保证责任直至主债务本息还清时为止等类似内容的，视为约定不明，保证期间为主债务履行期届满之日起二年。
（2 分）
（3）按担保法司法解释第三十八条，同一债权既有保证又有第三人提供物的担保的，债权人可以请求保证人或者物的担保人承担担保责任。
（2 分）
（4）没有办理抵押登记（2 分）；保证合同未经法人签字，也没有授权。
（2 分）案例二：某公司2002年销售收入20000 万元，销售净利润率
12%，
净利润的60%分配给投资者。
2002年12月31日资产负债表如下：资产
负债表(简表)
2003年计划销售收入比上年增长30%，为实现这一目标，公司需新增设备一台，价值148 万元。
据历年财务数据分析，公司流动资产与流动负债随销售额同比率增减。
公司如需对外筹资，可按面值发行票面年利率为10%、期限为10 年、每年年末付息的公司债券解决。
假定该公司2003 年的销售净利率和利润分配政策与上年保持一致，公司债券的发行费用可忽略不计，适用的企业所得税税率为33%。
要求：(1) 计算2003 年公司需增加的营运资金(2) 预测2003年需要对外筹集的资金量(3) 计算发行债券的资金成本( 10 分) 参考答案：
(1) = 销售收入增长× 营运资金/ 上年销售收入＝20000×30%×[(1000+3000+6000)/20000-(1000+2000)/20000]=2100 (万元)(本题4 分，公式2 分，结果2 分)
(2) = 营运资金＋固定资产－留存收益＝( 2100+148) -20000×
( 1+30%)× 12%×( 1-60%)=2248-1248=1000(万元)
本题4 分，公式2 分，结果2 分）
（3）= 资金成本×（1－所得税税率）＝10%×（1-33%）=6.7%
本题2 分，公式1 分，结果1 分）案例三：请根据调查报告摘要回答问题（因四舍五入和报表简化，报表科目不平）：
借款人北京蒙山茶叶有限公司申请流动资金贷款300 万元，期限1
年、利率上浮30%，用于茶叶季节性收购，还款来源为销售收入。
股东及实际控制人分析：公司注册资本470万元人民币，俞某出资
50 万元，占比10.64%；朱某出资235 万元，占比50%；周某出资185
万元，占比39.36%。
实际控制人俞某。
2004 年，公司搬至马连道茶叶街，房产面积为5000多平米，为上下
两层的精品茶庄，以股东和股东亲戚等7 人名义5231万元购买，首付款
约3000万元，已支付500万元首付款，今后每月支付43万元首付款；
太平洋银行按揭款约为2200 万元，5 成8 年，银行按揭手续已办理完毕，
月供约30 万元。
产品介绍：公司主营产品——蒙山有机茶为纯天然，无污染，是茶叶
市场的亮点，销售额逐年上升，市场影响力日益增大。
公司为最早生产、开
发有机茶的企业之一，已顺利通过ISO9001:2000 质量管理体系认证，并
获得国际IMO有机食品认证机构认证证书。
竞争优势为：纯天然，无污
染，健康环保，从生产、种植、加工、包装、运输及贮存都没有涉及污染，
经过有机食品权威机构认证。
“蒙山”系列有机茶已成为京城茶市的有机茶
第一品牌，2004 年，蒙山茶叶被评为“北京名牌产品”。
产品成本主要包括：鲜叶收购成本、加工成本、水、电等费用相比主要竞争对手，不管是国营企业，还是私营企业，产品价格及质量均具有强大的竞争力。
主要的竞争对手为北京的老字号及相对优秀的茶叶私营企业，老字号
的优势是基础比较扎实，资金相对雄厚，品牌知名度在大众比较好；劣势
是体制缺乏灵活性，经营成本高，在产品价格及市场运作上没有竞争优势。
蒙山茶叶主要产自两个茶叶基地，即浙江省武义县与广西横县。
浙江省
武义县共有茶园2 万多亩，广西横县共有茉莉花基地1000多亩。
茶园均通
过中农质量认证中心、国际瑞士IMO的有机食品认证机构的认证，并且每年认证一次。
财务情况：预付帐款分别为预付云南龙生公司花茶款23 万；世纪之旅公司的大茶庄空调主机款65 万；山东茶叶罐款8 万；其余为与茶叶生产商预付款。
其他应收款61 万为文化公司装修款。
应付帐款为武义骆驼砖茶厂茶叶款6 万元；杭州方园制罐厂茶叶罐款6 万元；杭州龙冠厂茶叶款5 万；蒙山（武义）应付332万。
其他应付款主要为企业间拆借款，包括陶然亭上下管道处100 万元，北京金建投资44 万元，农行燕郊支行15 万元，厦嘉物业25 万元，滨河创业广告公司60 万元，广安集翠公司90 万元，华胜万鑫玩具公司20万元，物通兴宠种养基地50 万元。
借款原因分析：公司与浙江武义郁清香茶叶公司、武义县金阳茶厂、武义嘉木农产品公司、横县三月三茶行、云南龙生公司分别签订总价为800 万元的茶叶采购合同，公司自有资金不足以支付货款，申请贷款300 万，期限一年。
现有200万元贷款为第三方存单质押。
非财务因素：除总部大茶庄外，有38 家销售分店，包括18家自营店及20 家加盟店，分布区域以北京为主，部分网络辐射至山西、
河北、浙江等省。
加盟店每年缴纳加盟费3 万元；自营店收入大部分存入储蓄账户，每月总部上门收款，同时盘点库存，收款现金归入总部财务部，并向自营店开具收据；总部大茶庄每日的各种现金、支票等当天入总部财务管理。
2005年7－9月销售收据汇总分别为392万、370万、627万；当年累计销售超过4000 万元，报表反映1412万。
资产负债表
2005年9 月单位：万元
损益表
2005年9 月单位：万元
问题：（1）单纯从借款人方面进行分析，贷款的主要风险有那些？（2）从防范风险的角度分析，应如何设计贷款方案？（3）如客户提供合格的担保，贷后管理如何控制风险？
单纯从借款人方面进行分析，贷款的主要风险有那些？（10 分）答：
主要风险点有：
（1）企业为个人控股企业，财务报表不规范，资金使用随意性强，我行难以监控。
报表显示收入仅为1402 万元，企业大部分收入没有开票入账。
（2）按揭占压资金比较严重。
企业现有总店房产为个人名义购买，不在企业账上体现，无法掌握企业真实资产，房产首付和月供由企业销售收入支付。
每月还款约73 万元。
（3）企业在支行结算较少，支行监控难度较大。
（4）财务结构不太合理。
如资产负债率69％、流动比率1.35、销售毛利率22％、销售利润率0.35％等；从报表上分析，不太理想。
（5）关联企业和关联交易的风险。
主要经营场所的产权为实际
控制人等个人所有。
（回答正确一个要点得2 分；没有分析，但计算财务指标的，可酌情给2 分；能够提出其他独到的分析的，可酌情按要点给分）
从防范风险的角度分析，应如何设计贷款方案？（10 分）
答：担保公司担保，在设置反担保时有以下选择（5 分）：
（1）利用房产的权益作为反担保；
（2）以股东或总店房产的产权人的个人连带责任作为反担保；
（3）以商标作为反担保；
（4）以第三方保证的方式选择反担保；
（5）以存货作为反担保。
没有担保公司或存单质押时的担保条件设计（5 分）
（1）企业把存货存放在本行指定的仓库并以仓单质押；
（2）以第二抵押权人的方式办理房地产抵押担保；
（3）由产权人与开发商调整购房计划，使部分房产为全款购房，符合抵押的条件；
（4）股东提供其他房产抵押担保；
（5）提供第三方法人连带责任担保；如客户提供合格的担保，贷后管理如何控制风险？（10 分）
参考答案：贷后的监管措施包括：
（1）要求企业主要通过本行办理结算及自营店储蓄收款，以利于我行分析企业的销售变化，并对资金流向进行监控；
（2）重点关注企业房产按揭款和首付款的支付情况，如果存在延迟支付的情况，应做好贷款保全工作；
（3）监控核心资产的变化、转移情况，特别要定期检查存货的质量、周转情况，以印证销售情况，掌握资产质量情况；
（4）根据企业实际销售情况编制财务报告，并分析财务变化的
趋势；
（6）监控关联交易情况。
（能够提出其他独到的分析的，可酌情按要点给分）。