目的二：铁腕整治上市公司造假，对业绩“变脸”监管越来越严格。2012年新上市公
司因造假而导致业绩下滑较同期急剧增加，至2013年1月24日，已有27家公司表示确 定将出现业绩下滑，最高降幅达91%，有5家公司业绩大幅下滑超过50%；2012年上半 年，有29%的上市企业业绩下降，6%的企业下降50%以上，而同比2011年上半年，仅 有7%业绩下降。
BREAD PPT DESIGN
二、IPO财务核查内容
（二）IPO财务核查工作程序及要求
IPO财务核查分三步：走
自查
自 复查
1.自查主体：发行人、保荐 机构、会计师事务所 2.时间要求：2013年3月31 日之前提交自查报告，3月 31日之前不能提交报告的， 申请中止审查，5月31日之 前不能提交自查报告的，终 止审核 3.发行人是信息披露第一责 任人，保荐机构和会计师事 务所依法承担各自责任。保 荐机构和会计师应分别编制 工作底稿，收集调查证据， 发表自查意见，分别出具自 查报告，且自查意见不得以 其他中介机构意见为前提。
总体要求：财务会计信息作为首发公司基础性信息之一，必须真实、准确、完 整予以反映。各中介机构应充分关注外部经营环境变化对企业业绩造成的影响 和潜在风险，认自真查核查企业业绩变化自 复情查况，如实披露相关经抽营查与财务信息。 各中介机构在开展2012年年度财务资料补充和信息披露工作时，应严格遵守
BREAD PPT DESIGN
一、IPO财务核查背景
一3
绿大地事件
二 万福生科事件一、IPO源自务核查背景（一）绿大地事件
► 绿大地事件概述 ► 绿大地造假是如何被发现的？ ► 绿大地造假手段 ► 绿大地处罚情况
BREAD PPT DESIGN
一、IPO财务核查背景
（二）万福生科事件
► 万福生科事件概述 ► 万福生科造假手段及处罚 ► 万福生科责任人刑事处罚进展 ► 万福生科事件启示录
BREAD PPT DESIGN
二、IPO财务核查内容
（三）IPO财务核查涉及的法律法规
1. 关于进一步提高首次公开发行股票公司财务
信息披露质量有关问题的意见（证监会公告
[2012]14号自文查）
自 复查
2. 关于做好首次公开发行股票公司2012年度财
务 报 告 专 项 检 查 工 作 的 通 知 （ 发复行查监 管 函
抽查 月份开始，证监会现场检查
将抽调100多人组成15个以 上核查工作小组，成员来自 证监会发行部、创业板部、 稽查局，上海、北京、广东 、江苏、浙江、深圳6地证 监局及沪深交易所，抽取核 查项目总数约20个~50个 2.实 际 是 从 4 月 份 开 始 3 月 31日前已提交自查报告的企 业中抽查了30家企业，6月 份自4月1日至5月31日提交 自查报告的企业中抽取了10 家企业
2012年12月28日，证监会发布《关于做好首次公开发行股票公司2012年度财 务报告专项检查工作的通知》，掀起了被称为对拟上市公司“史上最严财务核 查风暴”。 审核重心指向IPO在审企业的财务真实性，重点检查虚构交易、现 金收付等，力求挤出财务水分，充分披露在审企业的风险；同时，证监会明确 要求保荐机构应勤勉尽责，并进一步强调了其对上市公司的连带责任。
、处于反馈意见阶段的企业、处于初审阶段的企业、截止2013年3月31日已申报受理的 企业，共计882家企业
IPO财务核查期间：申报报表期间（2010年度、2011年度、2012年度）
BREAD PPT DESIGN
二、IPO财务核查内容
（二）IPO财务核查工作程序及要求
2013年1月8日在北京世纪金源大饭店召开了IPO财务核查工作会议，参加会议 的有中国证监会姚刚副主席、发行部刘春旭主任、创业板部主任冯鹤年主任、 会计部贾文勤主任、以及三个部门负责会计监管工作的处长蒋彦、杨郊红、李 海军等、各地证监局人员、证监会稽查总队人员、深交所和上交所、各保荐机 构、各会计师事务所人员共计200多人
1.由证监会审核部门对每家
复查 在审企业自查报告进行全面
复核，2013年4月-5月。 2.复查阶段，证监会核查部 门除对中介机构自查底稿进 行全面复查外，发审委预审 员还将结合审核中发现的主 要问题要求中介机构反馈和 回复，对照自查报告，如发 现该查而未查的将直接移交 稽查立案。
抽查
1.会议上明确：自2013年6
BREAD PPT DESIGN
二、IPO财务核查内容
BREAD PPT DESIGN
二、IPO财务核查内容
IPO财务核查目的及范围 IPO财务核查工作程序及要求 IPO财务核查涉及的法律法规 IPO财务核查主要内容
BREAD PPT DESIGN
二、IPO财务核查内容
（一）IPO财务核查目的及范围
BREAD PPT DESIGN
二、IPO财务核查内容
（一）IPO财务核查目的及范围
目的一：解决IPO堰塞湖。至2013年3月末，拟IPO上市待审公司数量达882家，新股
“堰塞湖”阴霾笼罩中国股市，股市长期低迷；经过此轮财务核查之后，在审企业的财 务报告中的水分将被大大挤出，不少拟过会企业或主动或被动地撤回申请，将为IPO“ 堰塞湖”解困。
目的二：审核阵地前移，深化新股发行制度改革。此次核查是以信息披露为核心的新
股发行制度改革，向在审阶段的延伸，目的就是做实拟上市公司信息披露质量，让发行 人说真话，让真实的信息来决定价格。
BREAD PPT DESIGN
二、IPO财务核查内容
（一）IPO财务核查目的及范围
企业范围：截止2013年3月31日所有在审企业。包括已过发审委审核的在审企业
[2012]551号）
3. 会计监管风险提示第1号—审计项目复核
4. 会计监管风险提示第2号—通过未披露关联
方实施的舞弊风险
5. 会计监管风险提示第3号—政府补助
6. 会计监管风险提示第4号一 首次公开发行股
票公司审计
抽查
抽查
BREAD PPT DESIGN
二、IPO财务核查内容
（四）IPO财务核查内容
IPO财务专项核查
江苏公证天业会计师事务所
Jiangsu GongZheng Tianye Certified Public Accountants Co., Ltd
二0一三年九月
目录 CONTENTS
1
IPO财务核查 背景
2 IPO财务核查 内容
3
IPO财务核查 方法
4
IPO财务核查 战果
一、IPO财务核查背景