题目解答：
1.见上表
路桥公司2016年ຫໍສະໝຸດ 测留用利润为：6562.5×40%=2625（万元）
2.见上表
路桥公司2016年预测外部筹资额为：150750-86250-49625=14875（万元）
其中：资产合计：50000×（50%+2.5%+215%）+15000+2000=150750（万元）
负债合计：50000×（32.5%+60%）+35000+5000=86250（万元）
实验目的：通过实验，掌握企业确定筹资数量的预测方法，特别是营业收入比例法的实际应用，理解各种筹资数量预测方法的优缺点。
实验资料：
路桥公司2015年实际利润表（简化）和资产负债表（简化）的主要项目金额如下表所示，企业所得税率为25%。该公司2016年预计营业收入为50000元，税后利润的留用比率为40%。
3.
通过与行业平均的对比，得出该公司的获利能力比较强。
4.存大的问题：应收账款收回周期过长，存货库存过大，负债较多。
改进意见：尽量减少应收账款收回周期，完善仓库的收发存工作，鉴于公司目前运营状况良好，可尝试归还部分借款等不是必要的负债。
实验项目：筹资需要量预测（1515P001103）
实验学时：6
实验日期：
20
长期应付款
44
50
负债合计
934
1360
股本
300
300
资本公积
50
70
盈余公积
84
92
未分配利润
46
38
股东权益合计
480
500
资产总计
1414
1860
负债及股东权益总计
1414
1860
海虹公司利润表单位：万元
项目
本年累计数
一、营业收入
5800
减：营业成本
3480
营业税金及附加
454
销售费用
486
项目
2015年实际数
占营业收入的比例（%）
2016年预计数
资产：
现金
20000
50.00
25000
应收账款
1000
2.50
1250
存货
86000
215.00
107500
固定资
15000
15000
其他长期资产
2000
2000
资产总额
124000
267.50
150750
负债及所有者权益：
短期借款
5000
田纳西镇的问题源于1 966年的一笔存款。斯兰黑不动产公司在内部交换银行（田纳西镇的一个银行）存入一笔6亿美元的存款。存款协议要求银行按每周1%的利率（复利）付息。（难怪该银行第二年破产1）1994年，纽约布鲁克林法院做出判决：从存款日到田纳西镇对该银行进行清算的7年中，这笔存款应按每周1%的复利计息，而在银行清算后的21年中，每年按8.54%的复利计息。
追加外部筹资额=155250-82250-49625=23375（万元）
实验项目：筹资决策（1515P001104）
实验学时：4
实验日期：
实验目的：通过实验，掌握各种筹资方式资本成本的计算，并根据投资资金需要量和企业的筹资目标做出合理的筹资决策。
实验资料：A公司是几年来告诉崛起的一家生物制药公司，目前的资本结构如表所示。2015年该公司准备上马一项新的药品开发项目，目前估计需要前期资金900万元，，后续的资金将从本药品的盈利中获取。咨询公司综合考虑了该公司的相关情况，想改公司提高了两套具备可行性的方案。
④在此例当中我们还看到，为了偿还债务，田纳西镇的所有居民在余生中不得不靠吃麦当劳的廉价快餐度日，即说明还债的代价非常的大。由于货币具有时间价值，因此我们也可以联想到企业债务资金筹集的缺点，即始终要偿还的，如到期不能偿还可能会导致企业直接破产。所以企业在用债务资金方式筹集资金的时候应考虑自身的能力来筹集资金的金额，以避免偿债带来的沉重大压力。
XXXX学院
XXXX学院实验报告
实验课程名称 ：财务管理
实验地点：
2017年09月至2017年12月
专 业财务管理
班 级
学生姓名
学 号
指导老师
实验报告
实验项目：价值观念（1515P001101）
实验学时：4
实验日期：
实验目的：通过实验，理解货币时间价值的概念，熟悉并掌握时间价值的应用。
实验资料：
如果你突然收到一张事先不知道的l 260亿美元的账单，你一定会大吃一惊。而这样的事却发生在瑞士的田纳西镇的居民身上。纽约布鲁克林法院判决田纳西镇应向美国投资者支付这笔钱。最初，田纳西镇曲居民以为这是一件小事，但当收到账单时+他们被这张巨额账单惊呆了。他们的律师指出，若高级法院支持这一判决，为偿还债务，所有田纳西镇的居民在余生中不得不靠吃麦当劳等廉价快餐度日。
财务费用
600
1.50%
75.
加：投资收益
550
1.38%
687.5
营业利润
7050
17.63%
8812.5
加：营业外收入
50
0.13%
62.5
减：营业外支出
100
0.25%
125
利润总额
7000
17.50%
8750
减：所得税
1750
4.38%
2187.5
税后净利润
5250
13.13%
6562.5
2016年路桥公司预计资产负债表（简化）单位：万元
2016年路桥公司预计利润表（简化）单位：万元
项目
2015年实际数
占营业收入的比例（%）
2016年预计数
营业收入
40000
100.00%
50000
减：营业成本
25000
62.50%
31250
营业税及及附加
4500
11.25%
5625
销售费用
1900
4.75%
2375
管理费用
1500
3.75%
1875
5000
应付票据
13000
32.50
16250
应付账款
24000
60.00
30000
长期负债
35000
35000
负债合计
77000
60.00
86250
实收资本
11000
11000
资本公积
23000
23000
盈余公积
7000
7000
未分配利润
6000
8625
所有者权益合计
47000
49625
追加外部筹资额
管理费用
568
财务费用
82
加：投
收益
54
二、营业利润
784
加：营业外收入
32
减：营业外支出
48
三、利润总额
768
减：所得税费用
254
四、净利润
514
其他资料：
该公司所赴行业的财务比率平均值加下表所示。
财务比率行业平均值
财务比率
行业均值
财务比率
行业均值
流动比率
2
总资产周转率
2.65
速动比率
1.2
资产净利率
实验项目：财务报表分析（1515P001102）
实验学时：6
实验日期：
实验目的：通过实验，理解和掌握财务报表分析的方法，能熟练运用财务指标对企业的财务状况和经营成果进行总结评价。
实验资料：
海虹公司2016年的资产负债表和利润表如下表。
海虹公司资产负债表单位：万元
资产
年初数
年末数
负债及股东权益
年初数
年末数
货币资金
110
116
短期借款
180
200
交易性金融资产
80
100
应付账款
182
285
应收账款
350
472
应付职工薪酬
60
65
存货
304
332
应交税费
48
60
流动资产合计
844
1020
流动负债合计
470
610
固定资产
470
640
长期借款
280
440
长期股权投资
82
180
应付债券
140
260
无形资产
18
14875
负债及所有者权总额
124000
150750
实验要求：
1.编制路桥公司2016年预计利润表部分，并给出预测留用利润的算式。
2.编制路桥公司2016年预计资产负债表部分，并给出预测需要追加的外部筹资额的算式。
3.假设2016年路桥公司情况有所变化，敏感资产项目中的存货与营业收入的比例提高为220%，敏感负债项目中的应付账款与营业收入的比例降低为50%，预计固定资产（系非敏感项目）增加2000万元，长期借款（系非敏感项目）增加1000万元.针对这些变动，路桥公司2016年对资产总额、负债总额和追加外部筹资额的预测分别需要做哪些调整？
所有者权益：11000+23000+7000+6000+6562.5×40%=49625（万元）
3.假设在2016年。路桥公司情况出现变化，那么路桥公司2016年预测值将相应调整为：
资产总额=150750+5000×（220%-215%）+2000=155250（万元）
负债总额=86250-5000×（60%-50%）+1000=82250（万元）