阿里小贷贷款成本和风险是压在小微企业脖子上的两道“枷锁”，传统金融好似“大象绣花”，尚不能有效破解。
凭借“以小为美”理念，基于阿里巴巴平台十多年交易数据积累，利用互联网技术，通过大规模运算和风险模型设计，阿里金融正在打造一条小贷流水线，证明融资服务也能像普通商品一样，实现标准化工业生产，降低成本并确保“质量”。
阿里金融战略是在小贷公司基础上成立阿里巴巴“网商银行”，并进而打造阿里金融开放平台。
阿里巴巴若由商业模式向金融模式转变，实现大金融之梦，关键是能否在动态中控制风险。
马云的“小贷工业化”当哥伦比亚艺术家费尔南多？博特罗有一天偶然从哈哈镜里审视自己的画作时，风靡世界的“胖子画”就此诞生，最初寓意“庞然大物未必伟大”。
如今，这样一尊高3.6米，博特罗风格的雕塑——马云称之为“光屁股大汉”，正“笑呵呵”地站立在阿里巴巴集团滨江园区。
访客问及此事，无人能解释明白，大家只说是马云最爱。
去年6月以来，阿里巴巴联合复星、银泰，以及万向集团先后在浙江和重庆共同组建两家阿里小贷公司，“初长成”的阿里金融款款步入人们的视野。
正如阿里巴巴集团副总裁、阿里金融掌门人胡晓明所说，“我们要作直升机，不作波音，直升机飞得更低，载重量更大，更贴近草根。
”周小川曾提及“金融生态”概念并指出，这不是金融机构内部的“化学变化”，而是内部和外部混合的“化学变化”。
马云也正全力打造一个金融生态系统，这对实现阿里巴巴商业模式向金融模式升级意义重大。
阿里巴巴已构建起的电子商务平台就像一个庞大的植物园，各类小微企业在这里“生长”。
马云要“让天下没有难做的生意”，但“养料供给装置”的缺失正在抑制“植物”长大。
胡晓明在谈及阿里金融定位时表示，“在整个金融生态环境下，我们只做100万以下贷款，100万以上的，留给银行，我们吃‘素’，不吃‘荤’。
”浙江省金融办副主任盛益军表示，“阿里金融支持小网商，对他们进行贷款，这种模式非常好，阿里小贷公司目前风险控制得也很好。
”成本“杀手”——信贷流水线一位业内资深专家指出，“解决小微企业融资难，必须破解成本和风险两大难题。
”“银行客户经理到企业做信贷调查，2/3的时间花在路上，剩下1/3时间里，有一半是在吃饭应酬，另一半才是真正看企业。
”一位业内人士告诉记者，“通常，两个客户经理一起上门，如果不偷懒，一天最多跑两家，否则只能做一家。
”500万元以下贷款对银行缺少吸引力，成本无法覆盖。
社会信用体系不健全也使得传统银行的小微企业贷款成本难以降低。
以美国个人助学贷款为例，申请人的社保数据、税收数据、信用记录马上可以在银行平台上查到，客户在哪家银行被拒，另一家银行马上可以看到。
“所以，富国银行、花旗银行可以作小额信贷，而我们国家的数据是以‘孤岛’方式存在，各部门互不开放，客观上增加了银行成本。
”胡晓明表示。
小微企业财务制度通常不健全同样制约其融资行为。
一些资金流动不通过公司账户，不反映在财务报表中，而是通过企业主个人储蓄账户，以现金方式进行结算。
一个很有意思的笑话说：小企业通常有三本帐，一本给银行看，一本给税务看，还有一本给老婆看，老婆兜里那本帐才是最真实的。
“我们希望通过技术手段，帮助小微企业恢复或重新编制财务报表，真实反映其信用行为，弄清楚他老婆兜里那本帐。
”胡晓明笑言。
业内专家表示，“银行对小微企业真实经营状况的了解弱于抵押物评估，原因在于银行没有更好的信贷技术。
”利用互联网技术，阿里金融正在打造一条信贷流水线，建成真正的信贷工厂，实现贷款的批量化“生产”。
在操作屏幕上，可以看到生产线上每个环节客户的滞留情况、风险状况，以及推进速度。
通过模拟工业化作业流程，采用各模块专业控制手段，有效降低运作成本。
“通常，银行每位客户经理能够管理100家小微企业，已经是极限，我们力争最终每人管1000家以上，这才是真正的信贷工厂。
”胡晓明笑言，“我自封为厂长，我们还有技术车间主任。
”“我凭着订单，按照操作流程，用鼠标点几下，钱就进到账户了。
”通过淘宝信用贷款获得1.76万元资金的淘宝网店主包广明如此形容阿里金融的管理效率。
视频调查是阿里金融的核心技术之一。
在略显喧闹的工作平面上，上百位信贷调查员通过互联网，与小微企业客户进行面对面交流。
利用这种技术，信贷员足不出户，就可以帮助小微企业主们恢复或重新编制财务报表，要求他们在线提供个人银行流水、水电费单等**，通过在线调查方式来判断企业的财务状况与运营能力。
“我通过视频聊天，确定并提交了一些企业资料，很快得到了7万多贷款，感觉效率很高。
”杭州哇噢科技有限公司企业主陈晓东表示。
针对坏账，还有专门的电催部门或当地外包专业公司进行催收，从而进一步降低运营成本。
浙江泰隆商业银行杭州分行行长郑君京认为，“其视频调查技术理念是将线下资信调查手段引入IT模式，实现线上与线下相结合。
”在信贷产品创新方面，阿里金融开发了贷款团购，通过系统筛选出符合条件的小微客户，在规定时间内同时发起贷款，利率更优惠，运作成本也更低。
“12分钟，500个卖家申请贷款，我们投放了3000万。
”胡晓明介绍说，“明年希望为40万家小微企业提供贷款，力争未来3年有能力服务100万家，这才能证明我们的商业模式可行。
”阿里金融提供的贷款，金额最低的只有几十块钱，许多贷款平均期限只有3到7天。
通过信贷流水线，阿里金融采用大数定律理念去做小微企业贷款，而不是用传统银行的“CasebyCase”方式。
胡晓明认为，“金融是现代服务业，产品可以被标准化。
”有一个很有意思的比喻：传统模式是“农夫浇树”，也就是信贷员将资金带给企业，而当前小微企业所处生态环境恰恰是草原，最有效的方式，恐怕是2300年前李冰父子修筑的都江堰，“遇弯截角，逢正抽心”，形成一个灌溉体系。
正如胡晓明所说：“传统模式无法解决小微企业融资问题，国情告诉我们，不可能像做超市一样去开设银行网点，而是需要信贷技术的创新。
”客户评级——“草根”征信系统实体经济是金融业务的根基。
中国银联助理总裁刘凤军在一次论坛上表示：“支付领域的发展归根结底离不开应用。
”此中道理对阿里金融同样适用。
马云推崇“电子商务文明”的一个产物是小企业征信系统。
阿里巴巴B2B已运行12年，全国4200万小微企业中，超过800万家在阿里巴巴平台上进行买卖。
支付宝沉淀了庞大的后台数据，这个“草根”征信系统因此极富价值，可以为信贷业务提供强大支持。
正如胡晓明所说：“我们是站在阿里巴巴其他部门肩膀上成长起来的，并从它们身上汲取失败教训与成功经验，如果没有这个基础，服务小企业将十分困难。
”有电子商务资深专家表示：“阿里巴巴不但掌握网商的资金流动数据，还了解它们的整个运营细节，包括企业订单数量、销售增长、仓储周转，以及投诉情况等数据信息，这让阿里巴巴比任何一个金融机构更了解小微企业客户。
”通过自己的征信系统，阿里金融为平台上最熟悉的小微客户提供贷款。
未来，阿里金融还可能为支付宝外部商户提供贷款，许多电子商务公司使用支付宝，其交易数据同样会被记录下来，通过模型，可以判断其未来成长趋势，为贷款发放提供依据。
客户评级采用360度调查模式，是阿里金融最核心的技术。
通过小微企业主在阿里巴巴平台上的行为表现，对其历史交易流水进行分析和定量，反映其真实信用状况。
例如，一个人每天的行程，线下不可能被记载，但在线上，所有行为都会被记录。
客户什么时间、在哪里、同谁做生意，谈了多久，商品数变化情况等，都有相应数据存在。
随后，评级系统会分析小微企业主的阿里巴巴平台认证与注册信息、留下的痕迹、贸易平台表现，如登录管理、广告投放、社区行为等。
接下来，还要进行客户交互行为分析，如顾客的收藏、反馈、评价情况等。
所有信息最终都会进入数据库进行定量，并将数值输入网络行为评分模型，从而对小微客户进行评级分层。
“做到‘五心’（淘宝网卖家分级标准）的时候，我的贷款额度是500元，做到‘一钻’（淘宝网卖家分级标准）时，贷款额度升到了2000元。
”淘宝网店主付海波如此描述道。
同国内知名高校合作，阿里金融将目前世界上先进的心理测试系统引入微贷技术，对小企业主人品进行分析，判读其性格特质，并将得到的结果进行定量，通过模型测评小企业主对假设情景的掩饰程度和撒谎程度。
除此之外，客户评级还采用外部信息抓取技术，将客户在外部互联网上留下的数据痕迹和身份信息过滤出来，同时结合客户软信息、上下游评价等，再将行业与政策库数据作为调整因素，从而完成对小微企业客户的全方位综合评价。
如果打算对某一地区的小微企业开放贷款，沙盘推演技术可以通过设定一系列承受率指标来进行客户评级分层，为信贷决策提供依据。
指标体系包括风险值、交易量、交易增长与波动率、店铺星级与流量、行业排名、广告投入、诚信与处罚分，以及历史交易状况等。
利用云计算技术，系统自动生成授信客户浏览结果，并显示排名先后顺序，排在前50位的客户可能成为优选贷款对象。
阿里金融坚持定性与定量相互融合理念。
通过全方位调查进行客户定性，并将结果数量化，输入评级模型组合，通过大规模数据计算进行定量处理，从而保证评级结果不发生偏离。
胡晓明告诉记者，“孟加拉国的格莱珉银行在当地熟人社会采用农户相互监控模式，运作得很好，但其纽约分行则偏离小微客户定位，进行了‘华丽’转身，原因就在于缺少技术创新。
”“阿里金融小微企业贷款的打分体系是一种很好的方式，符合小微贷款特点，但是，其可靠性十分关键。
”某股份制商业银行小微企业贷款部门负责人表示，“数据样本是否有效、指标是否经得起检验，以及风险控制能力，都是很重要的方面。
”风控体系——为每个客户装“听诊器”“没有得到贷款额度的未必是坏客户，只是其信用还没有积累到一定程度，我们相信人性本善。
”胡晓明表示，在通过评级系统对小微企业进行分层，筛选出符合条件的贷款对象，完成贷前调查流水线作业后，贷款进入审批程序，确定额度和利率，并由财务部门放款。
贷款随即进入系统实时监控状态，阿里金融独特的风控系统开始发挥作用。
“我们的计算机系统24小时监控小微企业贷款使用是否发生偏离，如果贷款真正投入到生产经营中去，其店铺流量会变化，平台广告投放可能增加，营业额一定上涨，利润将增加。
如果评估结果变差，我们将提前预警并收贷。
”阿里金融淘宝贷款车间总监王安全表示，风控体系中嵌入了几千条规则在运行，相当于给每位客户装一个听诊器，预警信息是系统直接“蹦”出来，一旦亮红灯，必须处理，有些是亮黄灯，则继续累加，到一定程度后再收贷，系统会通过客户表现来决定贷款额度的增减。
在阿里金融实验室，胡晓明向记者展示了其尚未公开，基于社交概念的风控系统——人际爬虫。
就像好莱坞大片《骇客帝国》中展示的那样，通过对某个人行为数据的海量计算，对其进行分析和追踪。
在系统中输入搜索关键词“现代”，所有相关企业名录全部显示出来，随便点击一个，如“现代XXX”，基于这家小企业的核心人际关系网络图谱显示在大屏幕上，并由系统给出基于模型的综合评级结果：风险评估为中，经营状况是良。