2010—2011学年第二学期国际信贷教案授课教师：郭小惠授课班级：09国际金融1,2班第一章国际信贷基础理论授课时间：2月28日3月7日课时：8学习要点理解国际信贷的利率及其分类、信贷资金的时间价值，掌握信贷资金时间价值的基本计算方法，理解影响利息和信贷资金时间价格的因素。
了解国际信贷的价格构成，掌握国际信贷的定价方法和费用核算方法。
了解国际信贷的政策和原则，掌握国际信贷的决策方法。
国际信贷是借贷资金（或资本）在国与国之间的运动形式，是国际经济联系和合作的一个重要内容。
随着跨国公司成为经济全球化的主要推动力量，国家之间的竞争实质上是企业之间的竞争，中国企业要“走出去”，创建中国的大企业或者是跨国公司，必然要通过国际信贷市场融资，与国际信贷市场的联系将更加密切。
第一节国际信贷概论一国际信贷的概念国际信贷是指分属不同国家和地区的借贷双方之间的资金融通活动。
具体地说，它是指一国的借款人在国际金融市场上，向其他国家的贷款人借贷资金的国际融资方式。
1.国际信贷是一种信贷，它符合信贷的一般定义信贷是以收回为条件的付出，同时有权限取得利息。
2.国际信贷体现着一定的债权债务关系国际信贷关系本质上是借款人与贷款人之间的债权债务关系，它是某种法律上可期待的清偿信用。
3 国际信贷是在国际金融市场上进行的金融市场是实现借贷资本运动的领域4国际信贷的借贷行为发生在两国或多国之间（1）借贷双方当事人不同。
（2）借贷资金市场不同。
（3）借贷使用的货币不同（4）借贷利息，费用不同（5）借贷方式不同（6）承受的风险不同5 国际信贷是采取货币资本形态或商品资本形态的国际借贷关系二国际信贷的分裂1,以国际信贷的期限为标准（1）短期信贷信贷期限1年以下（2）中期信贷信贷期限1——5年（3）长期信贷信贷期限5年以上，最长50年2以国际信贷的利率为标准（1）无息信贷无需支付利息。
（2）低息信贷信贷利率低于金融市场利率（3）市场利率信贷信贷利率随行就市。
3 以国际信贷的信贷条件为标准（1）普通信贷按金融市场利率计息，贷款条件严格，无任何优惠（2）优惠信贷信贷利率低于市场利率，期限长，费用少，偿还条件宽松。
4 以国际信贷的形式为标准（1）一般信贷按通常形式提供的信贷，即一方贷出货币资金一方借入货币资金（2）特殊信贷未完全通过银行融资，通过租赁，债权等非银行信贷方式发放国际信贷等。
5 以国际信贷主体和融资渠道为标准（1）国际商业信用（2）国际银行信用（3）国际债券信用（4）官方信用二国际信贷的形式（1）国际贸易短期信贷（2）出口信贷（3）国际银行信贷（4）项目贷款（5）抵押贷款（6）政府贷款（7）国际金融机构贷款（8）国际债券融资（9）国际租赁贷款（10）国际补偿贸易三国际信贷的特点与作用（一）国际信贷的特点1 传统国际信贷的特点（1）信贷资金主要来自私人企业（2）资金供应一般是单向流动。
（3）利率固定，水平相对稳定。
（4）货币单一，市场集中。
2 现代国际信贷的特点（1）地域空前广泛（2）资金流向多元化（3）信贷货币种类增多。
（4）集团式贷款规模加强（5）跨国银行（6）浮动利率模式为主（7）融资方式多样化（8）国家风险成为不可忽视的风险。
（二）国际信贷的作用1 国际信贷有助于促进世界经济增长2 有利于调节国际收支，环节各国的国际收支困难3 有助于加强国际金融合作4 有利于发展生产和促进国际贸易5 有利于跨国公司的发展和推动生产国际化第二节国际信贷的定价一国际信贷的利率1 按计算利息的时间划分（1）年率（2）月率（3）日率2 按计算利息的方法划分（1）单利：只计算本金利息，本金所生利息不加入本金滚算的一种利息率（2）复利：将贷款期划分为若干个计息期，本金所产生的利息逐期计算，并且将利息逐期滚动计入下期本金的一种利息率3 按利息支付的时间划分（1）一般利率。
利息每隔一定时间结算支付或到期还本时结算支付（2）贴现利率。
指票据贴现时所依据的利率，贴现时的票据据此计算应扣利息。
4 按金融机构业务种类划分（1）存款利率：金融机构据此向存款者支付利息（2）贷款利率：金融机构据此向贷款者收取利息（3）定期存单利率：指银行对大额可转让存档制订的利率（4）透支利率：银行计算客户透支应支付的利息而制订的利率。
（5）借款利率：指金融机构据此支付向外借款所应支付的利息。
（6）同业拆率：指银行间同业拆放短期资金所依据的利率。
5 按资金借贷期限划分（1）短期利率：借款资金期限在一年以内的贷款利率（2）中长期利率：借款资金期限在一年以上的贷款利率6 按国际资金借贷交易的习惯划分（1）伦敦银行同业拆放利率：统指伦敦商业银行之间的互相拆放短期资金的利率（2）伦敦银行同业拆入利率：伦敦银行同业市场吸收资金所制订的利率。
（3）伦敦银行同业拆放的中间利率：是指伦敦银行同业拆出拆入利率表的中间利率（4）美国优惠利率：美国国内商业银行向企业公司提供的短期贷款利率。
（5）日本长期信贷利率：日本三家长期信用银行所制订的信贷利率7 按利率是否变动划分（1）固定利率（2）浮动利率（3）可变利率二利率与信贷资金的时间价值（一）信贷资金的时间价值分析在让渡中，所有者让渡的也是使用价值，其价格形式表现为利息。
而借贷资本货币的使用价值是创造剩余价值。
（二）信贷资金时间价值计量1 单利和单利现值，终值的计算单利计算公式：利息=本金*利率*年份本息和=本金*（1+利率*年份）2 复利和复利现值，终值的计算复利计算公式：利息额=本金【（1+利率）n】-13 年金的计算三种情况：期末年金期初年金展延年金三影响利息的因素（一）生息时间计算方法选择对利息的影响生息时间计算公式：t=升息天数/基础天数大陆法：t=360/360英国法：t=365/360 闰年为t=366/360欧洲货币法：t=365/360 闰年为t=366/360（二）使用的利率种类的不同队利息额的影响1 以单利来计算的利息额小于复利利息额2 使用浮动利率，应付利息额不确定3 贴现利率与一般贷款利率对利息额的影响（三）计息方式不同对利息饿的影响第一，按贷款月计算第二，按复利计算换本付息额第三，按年金方式还本息。
四影响贷款实际价格的其他因素（一）还本付息方式1 分期偿还本息的贷款比到期一次性还本付息的贷款价格更高2 在分期偿还的贷款中，先还款的贷款比后还款的贷款价格高（二）计息期限计息期短的贷款比计息期长的贷款价格更好。
第三节国际信贷的定价方法一国际信贷的价格构成1银行筹集的资金的成本2银行的非资金性经营成本3贷款违约风险补偿金4单位资金利润率二国际信贷利率的几种定价方法（一）成本利润相加定价法：贷款利率=筹集资金的边际成本+非资金性银行经营成本+预计贷款违约风险补偿边际成本+单位资金利润率（二）基准利率风险加成法：贷款利率=基准利率+违约风险溢价+长期贷款的期限风险溢价（三）低于基准利率定价法：贷款利率=货币市场借贷利率+风险+利润+费用加成（四）限定贷款利率上限的定价法：贷款利率上限=初始利率+协商的百分点（五）成本——收益贷款定价三国际信贷费用1管理费借款人为贷款银行成功组织一笔贷款而支付的酬金2代理费借款人为代理行或牵头行在与借款人联系中发生的各种费用开支承担费借贷双方签订协议后贷款人就承担着及时准备安排资金供借贷人提用的义务杂费贷款银行为提供贷款与借款人联系协商达成贷款协议所发生的费用罚金借款人不按期还本付息所交的罚金第四节国际信贷决策一银行的国际信贷政策（1）根据借款主体的特点确定贷款类别（2）要规定不同类别贷款的定价，筹资政策和贷款条件政策，。
（3）根据不同列别的贷款确定信贷风险的受险部分（4）对海外银行经理人员授予贷款权限二国际信贷的原则（一）安全性（二）流动性（三）营利性三国际借款人的资格审查（一）有关国际借款人的法律资格审查第一考虑借款人是否符合所在国家的法律规定第二审查借款人在法律上是否符合借款国有关规定第三根据本行的货代政策，明确借款人类别（二）有关借款人意愿的审查借款人主要以陈述报告方式提出借款申请意愿（三）借款决策分析1风险分析2预期收益分析3信贷条件分析四关于借款人借款决策动机分析1明确借款用途2选择贷款人五借款人的借款成本决策分析（一）估计借款成本（二）降低间接成本的贷款条件1利息期长些2宽限期长些3实际贷款期限长些4还款方式有利些5签订有利条款六国际信贷的邮政系的信贷条件（一）货币选择（二）利率选择（三）适用法律（四）税金考虑第二章国际贸易短期融资实务授课时间：3月14日3月21日课时：8第一节国际贸易短期融资概述一国际贸易短期融资的概念是指商业银行向进出口商，经济人向出口商以及进口商互相之间提供的以国际贸易结算为基础的，期限在一年以内资金融通二国际贸易短期融资的主要内容1装运出口前融资自助出口商获得货物出口所需的资金2 装运出口后融资出口商向进口商提供商业信用，容许进口商延付货款3 货物进口前融资帮助进口商解决进口货物所需资金4 货物进口后融资资助进口商的短期资金需要。
三国际贸易短期融资的特点1 期限短，融资金额小2融资方式多样3融资同国际结算相结合4银行重视汇票和货运单据的处理5风险大而范围广泛四国际贸易短期融资的主要风险及规避（一）国际贸易短期融资面临的风险1信用风险买卖双方与第三方银行之间涉及银行信用风险。
2货币风险无论进口还是出口，只要使用外汇收付的一方都面临着货币风险3利率风险利率波动会改变固定利率资产凭证的市场价值4抵押风险通过有偿权的承兑贴现，银行可转移抵押风险5兑换风险银行承兑和信用证得风险多于由开证行或承兑行承担（二）国际贸易短期融资风险的规避——资信调查1 行业概况2 企业经营管理3 组织机构4 企业财务状况第二节国际贸易短期抽口融资一国际贸易短期出口融资的概念短期出口融资是指银行对出口商提供的与进出口贸易结算相关的短期融资或信用便利二国际贸易短期出口融资的类型（一）出口押汇1概念银行买入出口商开出的汇票以及有关货运单据向出口商提供的一种短期资金融通。
2类型（1）有证出口押汇（2）无证出口押汇3 出口押汇流程（1）对出口商的审查（2）对信用证的审查（3）对单据的审查（4）押汇款项的支付（5）押汇款项的托收（二）出口打包放款1出口打包放款概念信用证项下的国际贸易短期融资方式，因此又被称为信用证打包放款。
它是指出口地银行以出口商为受益人的信用证作为抵押，向出口商贷放周转资金的融资行为。
2出口打包的业务流程（1）出口商申请（2）承办行审查（3）贷款合同的签订（4）打包贷款的发放（5）打包贷款的偿还和追索（三）凭信托收据贷款出口商向内地供货商采购出口商品，内地供货商向出口商发货后，委托银行收取货款。
（四）无抵押贷款1银行保证书2应收帐代理垫款业务第三节国际贸易短期进口融资一国际贸易短期进口融资的概念国际贸易短期进口融资是指银行对进口商提供的与进出口贸易结算相关的短期融资或信用便利。