证券投资学实验报告姓名：班级：学号：指导老师：2014年11月一、实验教学目标1、掌握证券交易的基本原理与主要规则；2、熟练掌握行情分析软件的基本操作；3、能利用技术分析方法对行情进行预测；4、能利用技术指标对大盘和个股行情进行基本研判；5、熟练使用股票软件交易系统进行交易操作；6、使教学中的重要理论得到巩固和深化，并扩展课堂中所获得的知识。
二、实验项目设置实验一技术显示系统操作训练1、掌握证券行情基本术语；2、了解分时走势图；3、各种功能键的使用。
实验二 K线、均线、形态分析训练1、K线、K线组合的应用；2、趋势线和通道线的研判；3、反转形态和整理形态的研判。
实验三主要技术指标分析训练MA、MACD、KDJ、OBV、BOLL等技术指标的涵义及应用等。
实验四行情交易系统应用训练1、进入行情交易系统的方法；2、买卖、撤单等委托操作；3、委托查询、快速下单的技巧等。
一、概述本学期我们开设了证券投资学课程，老师采用了理论联系实际的教学方法，让我们利用模拟炒股软件进行实际操作，使我们更好地掌握了课堂上所学的知识，并了解到股票价格的波动受多个方面因素的影响，所以股票投资分析要从宏观经济、行业、公司、技术等多个方面进行综合分析，才能正确、全面、适时地判断股价变动，为证券投资理财提供操作参考。
现行的证券投资分析与决策大都借助于专门的证券分析软件进行。
在本期的实验中，我们主要是借助大智慧和同花顺软件，进行了技术显示系统操作训练、K线、均线、形态分析训练、主要技术指标分析训练和行情交易系统应用训练，并进行了股票模拟操作训练。
试验的目的主要是了解、掌握证券交易的基本流程和基本操作、学会利用分析软件对大盘和个股进行技术分析。
二、技术显示系统操作训练报告大智慧分析软件主界面主要功能：1、大盘分析，主要是看股价指数2、分类报价，分别看上证A股B股债券、深证A股B股债券、中小板块、开放基金等3、自选报价，你自己的股票和跟踪关注的股票，一般放进自选股中4、多股同列，一个界面可以同时显示多只股票5、智慧排行，如涨跌幅排名、成交量排名、换手率排名、市盈率排名等6、技术分析，主要是各种技术指标，如MACD、DMI、DMA、OBV、KDJ等7、自选设定，可以添加、删除、移动自选股8、公告帮助，主要是操作说明和特色功能说明页眉主要功能1、行情：有分类报价、智慧排行、综合排名、多股同列、自选报价；2、指数：同大盘分析3、板块：①板块指数（400多个）：板块整体技术走势图，即板块趋势分析；②板块监测（200多个）：板块整体涨跌情况、领涨个股；③板块分类：有行业分类、地域分类、概念分类4、分析：主要用于技术分析，包括K线、技术指标、复权、画线工具等。
5、大智慧：个股资料、短线精灵快捷键使用1、大盘分析：F3---上证领先指数（黄线）、上证指数（白线）分时走势图；F4---深证领先指数（黄线）、深成指（白线）分时走势图；2、分时图界面，点击回车键或F5，可以切换到日K线图； F5可以在分时图和日K线之间切换3、点击F8，可以切换到周K线、月K线、5分钟、15分钟、30分钟、60分钟K线，再回到日K线。
4、个股分析：输入股票代码（如600000—浦发银行）或英文简称（如PFYH—浦发银行），点击回车；或自选股中、排行榜中、短线精灵中点击股票，都可以导出股票走势图；切换周期还用F5和F8即可。
5、点击F10，可以查阅股票的所有信息资料。
分时图上，点击F1为成交明细，F2为分价表。
点击 F12，可以进入股票交易系统。
点击F6，进入自选股。
6、61为沪市股票涨跌排行榜，63为深市股票涨跌排行榜；7、翻页键PgUp和PgDn：可以翻页，看上下页面的股票。
8、上下左右箭头键：上下箭头键，可以伸缩 K线走势图，左右箭头键可以移动光标，获取以前某日或某周的交易信息，比较K线所处位置三、 K线、均线、形态分析训练报告K线：单根K线有以下几种：光头光脚阳线/阴线；带上下影线的阳(阴)线；带上影线的阳(阴)线；带下影线的阳(阴)线；T形线（又称蜻蜓线）；倒T形线；十字线；一字线。
一般判断规则：从单根K线对多空双方优势进行衡量，主要依靠实体的长短和上下影线的长短来判断。
一般来说：阳线实体越长,上影线越短，下影线越长,下影线长于上影线，多方占优；阴线实体越长,上影线越长,下影线越短,上影线长于下影线,空方占优。
K线组合分析: 1.早晨之星（见底信号）2.黄昏之星（见顶信号）3.金针探底（见底信号）4.射击之星（见顶信号）5、底部红三兵（见底信号）6.顶部三乌鸦（见顶信号）均线系统分析: MA--移动平均线移动平均线是将若干天的股票价格（收盘价）加以平均，然后连接成一条线，用以观察股价趋势。
MA（均线）一般有5日、 10日、20日、 30日、 60日、 120日、 250日，这些均线构成均线系统，5日、 10日、 20日属于短期均线系统， 30日、 60日属于中期均线系统， 120日（半年线）、 250日（年线）属于长期均线系统。
当然，还有周线、月线、分时线等。
最重要、最有效的是多条均线的综合应用，均线系统出现典型的金叉和多头排列，是主升浪的信号；均线系统出现典型的死叉和空头排列，是下跌浪的征兆。
金叉和多头排列：短期均线上穿中、长期均线，向右形成向上发散状（也叫多线开花），股价被均线推着往上走，最强者依托5日均线连续大阳拉升。
死叉和空头排列：短期均线下穿中、长期均线，向右形成向下发散状，股价被均线压着往下走，主跌浪5日均线就是强阻力，一浪接一浪走熊。
↑金叉↑死叉主要反转和整理形态分析形态理论就是根据股价曲线所显示的某些典型形态，对股价的未来走势进行研判、预测。
一般认为，价格曲线的形态分2大类：1.反转突破形态：原有运行趋势和方向改变，跌转升、升转跌。
向上反转（底反转）：如双重底（W底）、头肩底、三重底、圆弧底、V形反转等。
向下反转（顶反转）：如双重顶（M顶）、头肩顶、三重顶、圆弧顶、倒V形反转、菱形顶等。
2.持续整理形态，又称中继整理形态：不改变原有运行趋势和方向，上升趋势整理后继续上升，下跌趋势整理后继续下跌。
整理形态有三角形、旗形、矩形（箱体）、楔形等形态。
↑头肩顶↑三重底↑上升矩形整理四、主要技术指标分析训练报告MA--移动平均线：移动平均线是将若干天的股票价格（收盘价）加以平均，然后连接成一条线，用以观察股价趋势。
葛兰威尔法则美国投资专家葛兰威尔提出了运用移动平均线的八大法则。
其中四条属于买进时机/信号，另四条则是卖出时机/信号：（1）移动平均线从下降逐渐走平，而股价也自下方突破平均线，是买进信号。
（2）平均线持续上扬，股价虽一度接近平均线或跌破平均线，当再度站上平均线时为买进时机。
（3）股价在平均线上，股价突然下跌，但未破平均线，当股价又再上升时，可以加码买进。
（4）股价走势低于平均线，突然暴跌，远离平均线，跌幅过大，卖出方很可能低位回补，股价会再度趋向平均线，因此是短线买入时机。
（5）移动平均线上升后保持平行或下降，而股价由上往下切入时，是卖出信号。
（6）股价上升突破平均线，但马上回到平均线之下，且平均线持续下跌时，是卖出信号。
（7）股价比平均线低，股价上升而未达平均线即回跌时，为卖出信号。
（8）股价直线上升，突然暴涨，升幅过大，很可能会再下跌趋向平均线，为卖出信号。
最重要、最有效的是多条均线的综合应用，均线系统出现典型的金叉和多头排列，是主升浪的信号；均线系统出现典型的死叉和空头排列，是下跌浪的征兆。
金叉和多头排列：短期均线上穿中、长期均线，向右形成向上发散状（也叫多线开花），股价被均线推着往上走，最强者依托5日均线连续大阳拉升。
死叉和空头排列：短期均线下穿中、长期均线，向右形成向下发散状，股价被均线压着往下走，主跌浪5日均线就是强阻力，一浪接一浪走熊。
↑MA金叉↑MA死叉MACD –平滑异同移动平均线：MACD是股票技术分析中属于中长线趋势分析的技术工具，它是利用对移动平均线指数平滑的基础上进行优化而捕捉交易机会的。
MACD由正负差（DIF）和异同平均值（DEA）、以及红绿柱（BAR）组成的。
MACD 应用：①快速线（DIF）和慢速线（DEA）即MACD在0轴上方，市场处于多头行情；死叉为卖出信号，金叉为回调结束继续上涨，买入。
但指标都向下移动时，一般表示行情处退潮阶段，价格将下跌；快速线（DIF）和慢速线（DEA）即MACD在0轴下方，市场处于空头行情。
金叉为买入信号，死叉为反弹结束继续下跌，卖出。
但指标均向上移动时，一般表示行情即将启动，价格将上涨。
②高度关注MACD的背离，一般是行情转势的征兆即股价上涨创新高， MACD不能同步上涨创新高甚至走低，为顶背离，是上升行情结束的信号。
底部股价创新低，但MACD不再创新低，而是反身向上，为底背离，是见底的信号。
↑MACD顶背离↑MACD底背离KDJ：以最高价、最低价及收盘价为基本数据进行计算，得出的K值、D值和J值分别在指标的坐标上形成的一个点，连接无数个这样的点位，形成一个完整的、能反映价格波动趋势的KDJ指标。
它主要是利用价格波动的真实波幅来反映价格走势的强弱和超买超卖现象，在价格尚未上升或下降之前发出买卖信号的一种技术工具。
KDJ是最常用的短线买卖指标，信号的准确率较高。
如果中长期参考，分析周、月KDJ；最短线的买卖信号，参考5分钟、15分钟、30分钟、60分钟KDJ。
一般操作原则：低位金叉（超卖）买入，高位死叉（超买）卖出↑KDJ超买超卖OBV:OBV是利用股价和股票成交量的指标来反映人气兴衰。
根据量先价后的原理，OBV上升，大致表明股价即将上升；反之，表明股价即将下跌。
一般应用原则：股价上升，OBV线下降，显示买盘无力；股价下跌，OBV线上升，显示买盘旺盛，反弹有望；OBV缓慢上升，显示买盘渐强，买进信号；OBV急速上升，显示买盘力量将尽，卖出信号；OBV一直震荡向上为多头市场，可以坚决持有；OBV由正转负，为下跌趋势，卖出信号；OBV是寻找中长线牛股比较理想的指标，主要体现在OBV的背离方面。
股价下行，OBV走平不跌甚至微张，说明主力吸筹或仍在其中，可以放心吸纳或持股，待洗盘结束，主力就会迅猛拉升。
BOLL:BOLL是由三条线（上轨线、下轨线、中轨线）组成的一个通道。
上轨线是压力线，下轨线是支撑线，一般股价是在轨道内运行，不会真正突破轨道的。
突破上轨会回落，突破下轨会反弹。
❖应用：（1）股价向下穿越支撑线，买入信号；股价向上穿越压力线，卖出信号。
⑵股价在中轨以上为多头市场，回调不破中轨，为买入信号；主升浪时，BOLL开口放大，股价贴着上轨上行。
股价在中轨以下为空头市场，反弹不过中轨，为卖出信号；主跌浪时，BOLL开口放大，股价贴着下轨下行。