衍生工具的会计处理衍生工具会计处理的准则规范CAS22第九条金融资产或金融负债满足下列条件之一的，应当划分为交易性金融资产或金融负债：（三）属于衍生工具。
但是，被指定且为有效套期工具的衍生工具、属于财务担保合同的衍生工具、与在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资挂钩并须通过交付该权益工具结算的衍生工具除外。
衍生工具会计处理的原则一般性规定●划分为交易性金融资产或金融负债三种特殊情况1.被指定为有效套期工具●按照套期会计处理规则✧区分公允价值套期、现金流量套期和境外经营净投资套期2.属于财务担保合同●会计处理不是非常明确3.与在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资挂钩并须通过交付该权益工具结算●成本计量第一部分衍生工具会计一般性规定及其运用衍生工具会计处理的一般性规定✧以公允价值计量✧公允价值变动计入当期损益建议使用的会计科目3101 衍生工具✧核算企业衍生工具的公允价值及其变动形成的衍生资产或衍生负债✧按衍生工具类别进行明细核算。
✧衍生工具的主要账务处理。
⏹企业取得衍生工具，按其公允价值，借记本科目，按发生的交易费用，借记“投资收益”科目，按实际支付的金额，贷记“银行存款”、“存放中央银行款项”等科目。
⏹资产负债表日，衍生工具的公允价值高于其账面余额的差额，借记本科目，贷记“公允价值变动损益”科目；公允价值低于其账面余额的差额做相反的会计分录。
⏹终止确认的衍生工具，应当比照“交易性金融资产”、“交易性金融负债”等科目的相关规定进行处理。
⏹本科目期末借方余额，反映企业衍生工具形成资产的公允价值；本科目期末贷方余额，反映企业衍生工具形成负债的公允价值。
财务报告中的披露期末余额在借方的✧一般企业反映在“交易性金融资产”中⏹附注中单独披露“衍生金融资产”期初和期末公允价值✧商业银行反映在“衍生金融资产”中⏹包括套期工具在内⏹附注中分衍生工具类别以及是否为套期工具分别披露名义金额和公允价值◆建议类别包括利率衍生工具、货币衍生工具、权益衍生工具、信用衍生工具和其他衍生工具✧保险公司、证券公司、信托公司⏹参照银行的披露要求期末余额在贷方的✧一般企业反映在“交易性金融负债”中⏹附注中单独披露“衍生金融负债”期初和期末公允价值✧商业银行反映在“衍生金融负债”中⏹包括套期工具在内⏹附注中分衍生工具类别以及是否为套期工具分别披露名义金额和公允价值◆建议类别包括利率衍生工具、货币衍生工具、权益衍生工具、信用衍生工具和其他衍生工具✧保险公司、证券公司、信托公司⏹参照银行的披露要求衍生工具的一般性会计处理举例A公司2009年10月20日通过B银行与C公司达成一项利率互换合约，合约主要条款如下：✧名义本金：1000万美元✧合约期限：3年✧A公司支付利率：3MLibor+0.10%，每季度调整一次✧C公司支付利率：0.5%✧利息交换：合约签订日期每隔3个月双方净额结算一次✧交易费用：银行收取，按名义本金的0.01%，双方各支付一半✧交易保证金：无2009年12月31日，对A公司而言，该互换公允价值为1500美元。
假定A公司记账本位币为美元。
决定合约价值的因素：3MLibor的变动会计处理（参考）2009年10月20日：✧手续费=1000万元 X 0.01%/2=500借：投资收益 500贷：银行存款 500✧合约达成日公允价值为零，可以不做会计分录，但需备查登记2009年12月31日：✧确认合约公允价值变动借：衍生工具—利率互换（公允价值变动） 1500贷：公允价值变动损益 1500财务报告披露（参考）✧2009年12月31日资产负债表交易性金融资产 1500✧2009年利润表公允价值变动收益 1500投资收益 -500营业利润 1000✧财务报表附注期末公允价值期初公允价值衍生金融资产 1500举例延伸✧银行如何进行会计处理（参考）借：客户存款 1000贷：中间业务收入 1000衍生工具会计的几个实务问题由此形成的后果➢若合约亏损，逐日盯市结算后保证金余额下降，当保证金余额低于交易所最低保证金要求时，需追加存入保证金。
➢若合约盈利，逐日盯市结算后会释放部分保证金。
需讨论的会计核算➢讨论问题：保证金余额如何记录？◆是否将合约价值包含在内？关于报表披露➢可能的处理依据CAS37第十三条金融资产和金融负债应当在资产负债表内分别列示，不得相互抵销。
但是，同时满足下列条件的，应当以相互抵销后的净额在资产负债表内列示：（一）企业具有抵销已确认金额的法定权利，且该种法定权利现在是可执行的；（二）企业计划以净额结算，或同时变现该金融资产和清偿该金融负债。
➢延伸考虑：–银行的背对背代客交易如何处理？2.交易达成时资金收付的处理举例：A公司与B银行达成如下交易该合约特点：✧交易达成日（2007年10月22日）晚于交易生效日（2007年9月20日）✧合约达成后很短的时间内（25日）A公司（甲方）从B银行（乙方）获得了一笔现金（37 454 020日元）讨论问题：✧2007年10月25日A公司收到的日元付款应当如何处理？交易达成时的资金收付通常认为是衍生工具的公允价值✧会计处理–依据：CAS22 第三十条企业初始确认金融资产或金融负债，应当按照公允价值计量。
对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债，相关交易费用应当直接计入当期损益✧应当确保该资金：既不是保证金，也不是交易费用3.合约持有期间内资金收付的处理沿用前例合约特点：✧双方的利息交换时间不一致–乙方对甲方的支付从2007年12月20日开始，每3个月一次–甲方对乙方支付从2009年4月15日开始，每6个月一次讨论问题：✧该合约持有期间A公司从B银行收到的现金应当如何处理？✧A公司向B银行支付的现金应当如何处理？考供参考的会计处理依据会计准则指南附录：✧衍生工具科目–没有提供持有期间的会计处理建议✧参考：交易性金融资产科目（二）交易性金融资产持有期间被投资单位宣告发放的现金股利，或在资产负债表日按分期付息、一次还本债券投资的票面利率计算的利息，借记“应收股利”或“应收利息”科目，贷记“投资收益”科目。
✧参考：交易性金融负债科目（二）资产负债表日，按交易性金融负债票面利率计算的利息，借记“投资收益”科目，贷记“应付利息”科目。
4.嵌入衍生工具VS混合金融工具嵌入衍生工具（CAS22第三章）⏹嵌人衍生工具，指嵌人到非衍生工具(即主合同)中，使混合工具的全部或部分现金流量随特定利率、金融工具价格、商品价格、汇率、价格指数、费率指数、信用等级、信用指数或其他类似变量的变动而变动的衍生工具◆特点：衍生工具与非衍生工具的合成⏹会计处理原则◆尽可能使嵌入衍生工具与单独存在的衍生工具采用一致的会计原则进行处理。
1.单独存在的衍生工具：公允价值计量，变动计入损益混合金融工具✧企业发行的某些非衍生金融工具既含有负债成份，又含有权益成份。
⏹特点：不同的会计要素，负债与权益的合成✧会计处理要求⏹一定要分拆处理嵌入衍生工具的会计处理讨论：包含以自身权益结算条款的合同例如：企业发行的可转换债券争议案例：上海电力可转债本次发行之后，当公司因合并或分立等其他原因使股份或股东权益发生变化时，公司将视具体情况按照公平、公正、公允的原则调整转股价格。
转股价格的向下修正可转换公司债券后，如果连续20个交易日中任意10个交易日“上海电力”收盘价低于当期转股价格的80%，董事会可以提议向下修正转股价格。
董事会提议的转股价格修正方案须提交公司股东大会表决，且须经出席会议的股东所持表决权的三分之二以上通过方可实施。
股东大会举行表决时，持有公司可转换债券的股东应当回避。
修正后的转股价格应不低于上述股东大会召开日前而是个交易日公司股票交易均价和前一交易日的均价。
分歧的核心✧转换权是权益工具还是金融负债–影响：是否确认公允价值变动◆中国电力：金融负债，确认公允价值变动◆上海电力：权益工具，不确认公允价值变动–后续影响：转股实施后负债转入权益，资本溢价数额不同◆中国电力方法：巨额亏损+巨额资本公积，合理吗？准则相关规定CAS22，第57条金融负债，是指企业的下列负债：（四）将来须用或可用企业自身权益工具进行结算的衍生工具的合同义务，但企业以固定金额的现金或其他金融资产换取固定数量的自身权益工具的衍生工具合同义务除外。
CAS37，第七条企业发行的、将来须用或可用自身权益工具进行结算的金融工具满足下列条件之一的，应当在初始确认时确认为权益工具：（二）该金融工具是衍生工具，且企业只有通过交付固定数量的自身权益工具换取固定数额的现金或其他金融资产进行结算。
关键在于：交付的权益工具数量是否固定第二部分衍生工具会计：三种特殊情况的会计处理1.被指定为有效套期工具相关准则规范CAS24第三条●套期分为公允价值套期、现金流量套期和境外经营净投资套期。
CAS24第二十一条●公允价值套期满足运用套期会计方法条件的，应当按照下列规定处理：（一）套期工具为衍生工具的，套期工具公允价值变动形成的利得或损失应当计入当期损益……（二）被套期项目因被套期风险形成的利得或损失应当计入当期损益，同时调整被套期项目的账面价值……CAS24第二十七条●现金流量套期满足运用套期会计方法条件的，应当按照下列规定处理：（一）套期工具利得或损失中属于有效套期的部分，应当直接确认为所有者权益，并单列项目反映。
（二）套期工具利得或损失中属于无效套期的部分（即扣除直接确认为所有者权益后的其他利得或损失），应当计入当期损益。
美国大约一半的上市公司应用衍生工具管理风险生产企业●买入保值与卖出保值并存，保住原料采购成本和产品销售价格、利润加工企业1）以销定产，买入保值为主，保住原料采购成本2）以产定销，卖出保值为主，保住销售价格和利润贸易企业●买入保值和卖出保值并存，上下风险敞口型终端消费企业●买入保值为主，保住原料采购成本套期会计的吸引力可以改变企业会计准则有关资产负债的计量和损益确认规则例如：✧CAS22要求衍生工具以公允价值计量并将公允价值变动计入当期损益，但当其作为现金流量变动的套期工具时，公允价值变动中属于有效套期的部分计入权益；✧CAS1要求存货按成本与可变现净值孰低进行后续计量，但当其作为公允价值套期的被套期项目时，按公允价值调整账面价值，而且公允价值变动计入损益✧CAS22要求可供出售金融资产公允价值变动计入权益，但当其作为公允价值套期的被套期项目时，公允价值变动计入损益有效套期中衍生工具的会计处理公允价值套期衍生工具的会计处理实际没有发生变化✧以公允价值计量，公允价值变动计入损益思考：针对金融资产的公允价值套期可能无需使用套期会计CAS22中允许企业将金融资产或金融负债指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益例如：中国银行2006年年度报告中披露：在初始确认时指定公允价值变动计入损益的债券649.52亿元，主要包括本集团通过衍生金融产品设定经济套期保值机制的债券投资。