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第二部分 高管案例 3、法律规定：内幕交易
用100万买来探矿权，评估价16亿多，2天不出门就完成 10天后签订以资抵债协议。
•偏远地方土地使用权偿还债务（利润造假）
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第一部分 公司案例
4、处罚结果（I）
刑事处罚：
•背信损害
•挪用资金 •提供虚假财务报告 •合同诈骗 •虚假出资
•虚假信息披露
•其他
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第二部分 高管案例 3、法律规定：内幕交易
内幕人，是指内幕信息公开前直接或 者间接获取内幕信息的人，包括自然人和 单位。 前款所称单位，是指法人和其他非法 人组织，包括公司、企业监会上海监管局
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第二部分 高管案例 3、法律规定：内幕交易
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第一部分 公司案例
1、利润造假
• 方式一：提前确认 • 方式二：虚增收入
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第一部分 公司案例
方式一：提前确认
子公司：信风高科技公司
销售
跃海互动文化传播
社区之窗播放管理系统
①液晶显示屏 ②屏幕框架 ③软件 中国证监会上海监管局
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第一部分 公司案例
4、处罚结果（II）
行政处罚：
•警告（全部）
•罚款（部分）
•市场禁入（全部，数年或终生）
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目录

第二部分
1、案情 2、特点
高管案例
高管买卖公司股票
3、法律规定
4、处罚结果
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第二部分 高管案例
深圳地群
阳光科技
北京中德
共签订10个项目的技术开发合同，全部是软件：缴费、批发 交易、音乐平台业务、供销通信、供电卡等系统、、、
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第一部分 公司案例
方式二：虚增收入
子公司：运华科技
10个项目合同总额：4900万 当年确认4878.46398万元营业收入 实际情况:对方连软件运行界面都显示不出,运 华科技根本没有完成软件开发!
关联公司：东平飞扬
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第一部分 公司案例
2、资金占用（III）
再经过多家 机构周转后
北京分公司
订购6000万 钢材，预付 3000万。
中太明益
实际控制人
使用
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第一部分 公司案例
3、有失公允交易
1.4亿债权
上市公司
资产转换协议
子公司：信风高科技公司
签订某工程投标资金协议，支 付6500万投标保证金，记其它 应收款。
实际控制人
使用，且一 直未披露。
关联公司：东平通信
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第一部分 公司案例
2、资金占用（II）
子公司：信风高科技公司
直接开出4000万支票，以空白 支票根借记对东平飞扬的预付 账款4000万。 实际收款人为大 股东，大股东贷 记对东平飞扬其 他应付款4000万
《证券法》 47条：上市公司董事、监事、高级管理人员、持 有上市公司股份 5% 以上的股东，将其持有的该 公司的股票在买入后六个月内卖出的，或者在卖 出后六个月内又买入，由此所得归该公司所有，
195条：上市公司的董事、监事、高级管理人员 、持有上市公司股份百分之五以上的股东，违反 本法第四十七条的规定买卖本公司股票的，给予 警告，可以并处三万元以上十万元以下的罚款。
万森公司
经评估产权 1.41亿 中国证监会上海监管局
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第一部分 公司案例
3、有失公允交易
万森公司
经评估产权1.41亿:
①成本为每年1.5万
②评估采取未来收益法
③闭门评估，数字随意 中国证监会上海监管局
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第一部分 公司案例
3、有失公允交易
其他案例：
•探矿权偿还债务（大股东占用）
上市公司董事培训 20091120
违法违规案例
分析与警示
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目录
第一部分
公司案例 高管案例
第二部分

第三部分
工作建议
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目录
第一部分
1、利润造假 2、资金占用
公司案例
3、有失公允交易
4、处罚结果
提示: • 公司、个人为化名 • 案情简化
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第一部分 公司案例
资金流转图
关联公司、朋友公司、个人 长春中易 沈阳外圆 北京欣乐 杭州皇倍 北京中德
支付开发费用 逐笔直接或间接归还
深圳地群
阳光科技
子公司：运华科技 关联公司、朋友公司、个人
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第一部分 公司案例
2、资金占用（I）
1、案情：情况介绍
1、高管1（女） 利好公告前 2、高管2 利好公告前 7500股 2100股 10多万股
3、控制人弟弟 (分公司负责人) 短线
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第二部分 高管案例
2、特点
•案件频发
•金额大小不等
•影响较大
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第二部分 高管案例 3、法律规定：6个月内买卖
（一）《证券法》第七十四条第（一）项至第（六）项规定的 证券交易内幕信息的知情人； （二）中国证监会根据《证券法》第七十四条第（七）项授权 而规定的其他证券交易内幕信息知情人，包括： 1．发行人、上市公司； 2．发行人、上市公司的控股股东、实际控制人控制的其他公 司及其董事、监事、高级管理人员；（兄弟公司及其高管） 3．上市公司并购重组参与方及其有关人员； 4．因履行工作职责获取内幕信息的人； 5．本条第（一）项及本项所规定的自然人的配偶； （三）本条第（一）项、第（二）项所规定的自然人的父母、 子女以及其他因亲属关系获取内幕信息的人； （四）利用骗取、套取、偷听、监听或者私下交易等非法手段 获取内幕信息的人； （五）通过其他途径获取内幕信息的人。
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第一部分 公司案例
方式一 ：提前确认
①液晶显示屏 ②屏幕框架 ③软件
3000万 3000万
6月28日
签订销售合同
1500万
6
6月29日 确认软件收入
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第一部分 公司案例
方式二：虚增收入
子公司：运华科技 长春中易 沈阳外圆 北京欣乐 杭州皇倍