2020年一建工程经济知识点总结第一章：工程经济1、影响资金时间价值的因素（CQTV）：①资金的使用时间（T）②资金数量的多少（Q）③资金投入和回收的特点（C）④资金周转的速度（V）记忆技巧：CQTV重庆电视台2、利率的高低影响因素：①首先取决于社会平均利润率，社会平均利润率是利率的最高界限。

②借贷资本供过于求，利率下降，反之则否。

③风险越大，利率越高。

④通货膨胀往往使利息成负值。

⑤贷款期限长，风险大，利率高。

3、利息和利率在工程经济中的作用：①利息和利率是以信用方式动员和筹集资金的动力②利息促进投资者加强经济核算，节约使用资金③利息和利率是宏观经济管理的重要杠杆④利息和利率是金融企业经营发展的重要条件4、复利计算有间断复利和连续复利，实际使用中都采用间断复利。

5、现金流量表图的绘制：①现金流量图的初始数为0②对投资人而言，投资是资金流出用表示，贷款是资金流入用表示。

③箭头的长短表示金额的大小差异，但与金额并不成比例关系。

④箭线与时间轴的交点为现金流量发生的时点，表示“本年末下年初”。

⑤绘制现金流量图三要素：大小、方向、作用点。

6、现值、终值、年金计算公式：F=P（1+i）nF=A [（1+i）n -1]/i7、影响资金等值的因素：①资金金额的多少②资金发生的时间长短③利率的大小（关键因素）8、名义利率：r=i x mi：计息周期利率m：一年内的计息周期数例如：计息周期月利率为1%，则年名义利率为12%。

9、年有效利率：（1+r/m）m -110、关于F、P、A、i注意事项：①有效利率i的计算期数，根据P、F、A的期数对应（期数以P、F、A为主）②题目涉及到年初或年末一定要注意，前后保持一致③P、F、A要同期，要不都是年初，要不都是年末，注意题目前后不一致。

1112、对于经营性方案分析的是其盈利能力、偿债能力和生存能力；对于非经营性方案只分析其生存能力。

13、经济效果评价程序：①熟悉技术方案的基本情况②收集整理有关数据和参数③根据相关数据资料编制各基本财务报表④经济效果评价14、经济效果评价方案：①独立型方案：互不干扰，相互独立，可以同时共存的方案。

②互斥型方案：可以互相替代，只能二选一。

15、技术方案的计算期：建设期运营期整个计算期16171819、偿债能力分析包括；①利息备付率（利润/利息）：反应的是偿还利息的能力，国际上>1，我国≥2。

②偿债备付率（利润/本利和）：反应的是还本付息的能力，国际上>1，我国≥1.3③借款偿还期：按最大偿还能力计算的偿还期。

④资产负债率（负债/总资产）：反应的是企业财务负债状况。

⑤流动比率（流动资产/流动负债）：维持在2左右比较合理。

⑥速动比率（速动资产/流动负债）：≥120、不确定性分析：盈亏平衡分析、敏感性分析21、关于经济效果评价指标体系的计算公式：①总投资收益率=收益（EBIT）/总投资②资本金+负债=总投资=建设投资+建设期利息+全部流动资金③资本金净利润率=净利润/资本金④利润总额=EBIT（息税前利润）-利息⑤净利润=利润总额-所得税⑥EBIT=净利润+所得税+利息22、投资回收期分为静态投资回收期和动态投资回收期，通常只进行静态投资回收期计算分析。

23、计算投资回收期时一定要画表（绘制现金流量表图），不然很容易错。

24、债务资金比例高的项目应提高基准收益率的取值，因为举债风险大，需提高收益率，否则冒险不值当。

25、基准收益率：最低可以接受的收益率。

26、关于财务净现值FNPV的判别准则：①FNPV>0，满足基准收益的盈利且有超额收益，方案可行；②FNPV=0，满足基准收益的盈利但无超额收益，方案可行；③FNPV<0，不满足基准收益的盈利要求，方案否定。

27、财务净现值的缺点：①基准收益率的确定往往比较困难②分析期一定要相同，否则不能比选③不能反应投资的使用效率④不能反应投资的回收速度28、财务净现值与财务内部收益率判别一致，如果有FNPV（A）>FNPV（B）则必有FIRR（A）>FIRR（B）；29、财务内部收益率：FNPV=F0/（1+i）0+F1/（1+i）1+F2/（1+i）2+ F3/（1+i）3+---- +F n/(1+i)nF0、F1、F2、F3---- F n为流入值减去流出值；F0为流入值0减去流出值，结果为负值（投资）；财务净现值为每年净现金流折现和30、常规技术方案财务内部收益率唯一；非常规技术方案财务内部收益率不唯一，且可能存在多个或没有。

31是必须考虑的影响因素。

32、基准收益率的测定：①政府投资项目，根据政府的政策导向进行确定。

②企业结合行业特点、行业资本构成情况等因素综合测定。

③中国境外投资首先考虑国家风险。

④投资者自行测定最低的可接受财务收益率。

33、自主测定基准收益率基础：①自有资金测定基础是机会成本。

（比如失去了存银行的利息）②举债资金测定基础是资金成本。

（贷款利息）34、偿债资金的来源：①利润（一般是未分配的利润）②折旧③摊销④减免的营业税金35、盈亏平衡分析：利润=收入 - 成本收入=售价x产量成本=固定成本+单位可变成本x产量+单位税收x产量注：①固定成本：工资及福利（除计件工资）、折旧费、修理费、摊销费②可变成本：原材料、燃料、动力费、包装费、计件工资③半可变成本：工模具费及运输费36、工资分为基本工资和计件工资，基本工资属于固定成本，计件工资属于可变成本；利息也是固定成本。

37、盈亏平衡点越低风险越小，越早达到盈亏平衡点越好。

38（生产能力利用率越低越好，说明盈亏平衡产量低，也就越早达到盈亏平衡点；设计产量就是设计生产能力）39、单因素敏感分析：①投资回收快慢的影响，用静态投资回收期作为分析指标；②分析价格波动对技术方案超额收益的影响，用财务净现值分析指标；③分析投资大小对技术方案资金回收能力的影响，用财务内部收益率；40、敏感度系数=指标变化率/因素变化率（因素发生相同变化对指标的影响）判别标准：①敏感度系数>0，指标、因素同方向变化；②敏感度系数<0，指标、因素反相向变化；③敏感度系数绝对值越大越敏感（一定要说绝对值，否则错误）；41、单因素敏感性分析示意图中斜率越大说明敏感度越高。

42、临界点：如当产品价格下降到一定值时，财务内部收益率将刚好等于基准收益率（基准收益率为最低的可接受标准），此时称为产品的价格下降到了临界点，此点的价格就是临界点。

43、技术方案现金流量表：①投资现金流量表：1)现金流入：建设期现金流入为0，运营期现金流入有营业和补贴等收入以及固定资产和流动资金的回收；2)现金流出：建设期的建设投资和流动资金以及运营期的成本、税和维持运营的投资；②资本金现金流量表：1)现金流入：同投资现金流量表一致2)现金流出：资本金的支出以及借款本利的偿还与支付③投资各方现金流量表：1)现金流入：实分利润、租赁收入2)现金流出：实缴资本、租赁支出④财务计划现金流量表：分析技术方案的财务生存能力。

44、流动资金：指技术方案运营期内长期占用并周转使用的运营资金，不包括运营中需要的临时性运营资金。

45、经营成本计算公式：经营成本=总成本–折摊利（折旧、摊销、利息）经营成本=人材机 + 其他费（人：工资及福利材：外购原材料机：修理费、燃料及动力费）46、税是由消费者买单的，消费者付的钱=货款+税款（用于理解销项进项税）47、设备磨损类型：①有形磨损的第一种：与使用强度和使用时间长短有关的磨损（外力作用）②有形磨损的第二种：与闲置时间长短和所处环境有关的磨损（自然力作用）③无形磨损的第一种：生产效率的提高，导致原设备贬值，过程无新设备产生。

④无形磨损的第二种：产生新设备，原设备被贬值淘汰。

注：因无形磨损而贬值的设备，仍然可以正常工作，只是经济上不一定合算。

48、设备磨损的补偿方式：大修理；无形磨损设备的现代化改装。

更新。

49、优先考虑更新的设备：①设备损耗严重，大修后性能、精度仍不能满足规定的工艺要求；②技术陈旧落后，能耗高，对环境污染严重，经济效果很不好；③设备役龄长，大修虽然能恢复精度，但经济上不如更新；50、设备更新方案的比选原则：①站在客观的立场分析②不考虑沉没成本③逐年滚动比较51、沉没成本=设备账目价值–当前市场价值设备账目价值=设备原值–历年折旧费注：①新设备的账目价值=设备原值=当前市场价值，因为新设备不存在折旧也不存在沉没成本。

②保留旧设备是以市场价作为投资的。

52、设备的寿命：①自然寿命：又称物质寿命，到设备报废为止所经历的时间。

（设备的自然寿命不能成为设备更新的估算依据）②技术寿命：又称有效寿命，因技术落后而被淘汰所延续的时间。

（如iPhone 技术寿命一般为0.5年）③经济寿命：因经济上不合理而被更新淘汰所经历的时间。

53、设备的经济寿命：①设备的经济寿命 =（年平均使用成本）min年平均使用成本=年平均运行成本 + 年平均资产消耗成本注：如果题干中不是年平均运行成本，要计算求出年平均运行成本。

（计算方法：往年累加求当年平均值）②低劣化值法求经济寿命：N0=√2（P-L N）/入54、设备租赁：①经营租赁：适用于技术过时风险大的，保养维护复杂以及使用时间短②融资租赁：适用于技术过时风险小的，大型设备以及使用时间长55、租赁的优缺点：①优点：1）小钱办大事②缺点：1）无处置权2）有良好的技术服务 2）租金总额>直接购置费3）保持资金流动 3）形成长期负债4）减少投资风险 4）融资租赁违约罚款高5）税费减免56、租赁费用：租赁保证金、租金、担保费57、附加率法求租金：R=P（1/N + i +r）式中：R每期租金；N租赁期数；i利率；r附加率；58、年金法求租金：是将一项租赁资产价值按动态等额分摊到未来各租赁期间内的租金计算方法。

59、设备方案的经济比选：①一般寿命相同时可以采用财务净现值法（因为财务净现值比选前提是同期对比，要求寿命相同）②设备寿命不同时可以采用财务净年值法60、租赁费>租金>购置原价61、价值工程强调的是产品的功能分析和功能改进62、V=F/C63、寿命周期成本（C）=生产成本（C1） + 使用及维护成本（C2）生产成本=用户购买产品的费用使用及维护成本=用户使用过程中支付的费用总和F64、价值工程的目标是以最低的生命周期成本，是产品具备它所必须具备的功能。

65、价值提升的途径：66、价值工程的工作程序：准备阶段、分析阶段、创新阶段、实施阶段67、分析阶段：68、按功能重要程度分类：基本功能和辅助功能按功能的性质分类：使用功能和美学功能按需求分类：必要功能和不必要功能（不必要功能包括多余功能、重复功能和过剩功能）按量化标准分类：过剩功能和不足功能按逻辑关系分类：并列功能和上下位功能（上位是目的，下位是实现上位的手段）69、功能成本法：价值系数（V i）=目标成本（F i）/现实成本（C i）目标成本：经常称作其他项目成本或行业平均成本现实成本：企业自己的成本，如A方案的成本70、功能价值系数的改进范围：① V i = 1 最佳状态，无须改进）较理想② V i）有不必要的功能）该提高成本）有过剩功能③ V i（因为存在过剩功能导致C过大，V值降低）必须改进）实现方法不佳注：（1）F/C值低的功能：都应改进（V i < 1）（2）C-F值大的功能优先改进首先改进F/C值低的，若F/C值相同，优先改进C-F值大的。