我们根据上市商业银行经营管理的“盈利性、安全性、流动性”三个原则，来建立财务绩效评价体系，并对商业银行 的“成长性”进行衡量，因此我们从“安全性、流动性、盈利性和成长性”四个方面来建立财务绩效体系，选取衡量财 务绩效的财务指标。
3.绩效评价指标分析
3.1盈利性指标
3.1.1资产收益率 资产收益率又名资产回报率(ROA)，银行常用的资产收益率包括了净资产收益率和总资产收益率，两者计算口径不一样， 净资产收益率旳计算公式为：净资产收益率=净利润/净资产*100%，总资产收益率的计算公式为：净资产收益率=净利 润+资产总额(负债+所有者权益)*100%。银行管理层出于战略管理的目的,通常密切关注这一指标，同样银行监管人员在 作盈利性分析时也要重点关注这个指标。资产收益率的弹性是非常大的，这是由银行的业务模式决定的，首先是对利差 的高度敏感，在利率市场化的背景下，未来中国银行的利差变化趋势，便是研究宏观经济状况、宏观经济政策和银行竞 争态势的关注对象；其次，ROA对资产损失率高度敏感，坏账的多少直接导致ROA成倍的变化。
财务指标 资本充足率 一级资本充足率 核心一级资本充足率
(Tier 1 capital)和产权资本，是指权益资本和公开储备，它是银行资本的构成部分，至少要占资本总额的5%，
表4 交通银行近年资本充足率
2014年 14.04 11.30 11.30 2013年 12.08 9.76 9.76 变动（百分比） 1.96 1.54 1.54 2012年 不适用 不适用 不适用
3.2 流动性指标
财务指标
2014年
2013年
变动（百分比）2012年
存贷比
财务指标 流动比
74.07
2014年 47.17
73.40
2013年 47.62
0.67
72.71
变动（百分比）2012年 (0.45) 37.93
3.2.1存贷款比
存贷款比又名存贷比，顾名思义，其计算公式为=总的贷款/总旳存款*100%，存贷款比体现了银行盈利性和风险性两 者之间的平衡。从盈利性上说，由于存款的资金成本，存贷款比越高越好，这样银行才能减少为存款所付的利息，增加 贷款所带来的收入；然而从风险性上说，存贷比不应过高，过高的存贷比意味着银行要支付大量客户现金支取和日常结
业务利润率
0.6 0.5 0.4 0.3 0.2 0.1 0
从图中可以看出交通银行的业务利润率从2004年开始到
2007年逐年提高，2007年收到金融危机的冲击有所下降， 但是从2010年开始到目前都趋于较为稳定的状态，因为该 指标体现了银行经营活动的基本能力，没有足够的业务利 润率就不能形成银行的最终利润。该指标越高，说明发展 潜力大和获利能力高。
交通银行绩效分析
1401 杨天琦
本文主要阐述的内容
▪ 1.交通银行基本情况
▪ 2.财务报表 ▪ 3.绩效评价指标分析
▪ 4.杜邦分析法
▪ 5.总结 ▪ 6.启发思考题
1.交通银行基本情况
交通银行（全称：交通银行股份有限公司）始建 于1908年，是中国近代以来延续历史最悠久、最 古老的银行，也是近代中国的发钞行之一。现为 中国五大国有银行之一。交通银行是中国境内主 要综合金融服务提供商之一，并正在成为一家以 商业银行为主体，跨市场，国际化的大型银行集 团，业务范围涵盖商业银行、投资银行、证券、 信托、金融租赁、基金管理、保险、离岸金融服 务等诸多领域。 交通银行股份有限公司是中国五大国有控股商业 银行之一，总部位于上海。在境内各省、直辖市、 自治区（除西藏）设有37家省分行，直属分行； 在202个地级和地级以上城市，144个县或县级市 设有2701个网点；在香港、澳门、台北各设有1家 分行；在美国、德国、日本、韩国、新加坡、越 南、澳大利亚、英国等8个国家设有8家分行和1家 子银行，总计拥有境外银行机构12家，职员96331 人。
3.绩效评价指标分析
3.3 安全性指标
3.3.2资产负债率
资产负债率是一项衡量公司利用债权人资金进行经营活动能力的指标，也反映债权人发放贷款的安全程度。
其计算公式为：资产负债率=负债总额/资产总额*100%。由于银行的资金来源主要是储蓄，因此银行的资产 负债率很高，然而银行业的资产负债率越高说明吸储能力强，从而发放贷款能力强，利润就越高。但同时资
2.财务报表
▪ 2.1资产负债表
1、资产
截至报告期末，交通银行资产总额为人民币 62,682.99亿元，较年初增 加人民币3,073.62亿元，增幅5.16%。下表列示了交通银行
在所示日期资产总额中主要组成部分的余额（拨备后）及其占比情况
（1）客户贷款 报告期内，交通银行合理把握 信贷投放总量、投向和节奏， 贷款实现均衡平稳增长。截至 报告期末，交通银行客户贷款 余额为人民币 34,317.35亿元， 较年初增加人民币 1,653.67 亿 元，增幅 5.06%。其中，境内 银行机构人民币贷款较年初增 加人民币 1,860.7.2 0.15 0.1 0.05 0
从图中可以看出从2004年到2014年我国
交通银行发达的净资产收益率是逐渐上
升的，2012年-2104年趋于平缓数值在 0.15附近波动。资产收益率越高，说明企 业资产的利用效率越高，利用资产创造 的利润越多，整个企业的获利能力也就 越强，企业经营管理水平越高 图1 2004-2014年交通银行净资产收益率
图2 2004-2014年交通银行业务利润率
3.绩效评价指标分析
3.1盈利性指标 3.1.3成本收入比 成本收入比是银行营业费用与营业收入的比率，计算公式为：成本收入比=营业费用/营业收入*100%。营业费用和营业 收入分别是按金融企业会计制度要求编制的损益表中营业费用、利息净收入与其他各项营业收入之和。该比率反映出银 行每一单位的收入需要支出多少成本，该比率越低，说明银行单位收入的成本支出越低,银行获取收入的能力越强。因 此，成本收入比是衡量银行盈利能力的重要指标。
3.绩效评价指标分析
3.3 安全性指标
3.3.1资本充足率
资本充足率(CAR)又称资本风险(加权)资产率，它是一个银行的资产对其风险的比率，是保证银行等金融机
构正常运营和发展所必需的资本比率。其计算公式为：资本充足率=资本总额/加权风险资产*100%。它有不 同的口径，主要比率有资本与存款之比、资本与负债之比、资本与总资产之比、资本对风险资产之比等。 2010年根据《巴塞尔协议iii》，全球各商业银行的核心一级资本充足率将提升至7%。核心资本又叫一级资本 不得低于兑现金融资产总额的4%
2.财务报表
▪ 2.1资产负债表
2、负债 截至报告期末，交通银行负债总额为人民币57,946.94亿元，较年初增加人民币2,552.41亿元，增幅4.61%。其中，客 户存款较年初减少人民币1,281.65亿元，在负债总额中的占比为69.54%，较年初下降5.52个百分点；同业及其他金融机 构存放款项较年初增加人民币2,659.29亿元，在负债总额中的占比为17.64%，较年初上升3.99个百分点。 客户存款是交通银行最主要的资金来源。截至报告期末，交通银行客户存款余额为人民币40,296.68亿元，较年初减 少人民币1,281.65亿元，降幅3.08%。从交通银行客户结构上看，公司存款占比为66.17%，较年初下降1.22个百分点； 个人存款占比为33.69%，较年初上升1.20个百分点。从期限结构上看，活期存款占比为48.09%，较年初上升3.01个百 分点；定期存款占比为51.77%，较年初下降3.03个百分点。
2.财务报表
▪ 2.2 利润表
2、利息净收入 （1）利息收入 本集团实现利息收入人民币 2,885.09 亿元，同比增加人民币 292.17 亿元，增幅 11.27%。 A.客户贷款及应收款项利息收入 • 虽然由于央行降低基准利 率、推动利率市场化改革， B.证券投资利息收入 致使存贷款利率都出现了 C.存放中央银行款项利息收入 上升趋势，净息差扩大， D.存放、拆放同业及其他金融机构款项利息收入 但交行 2014 年同业业务增 （2）利息支出 速较大，降低资产业务风 险，增加利息收入，对减 本集团利息支出为人民币1,537.33亿元，同比增加人民币 250.99亿元，增幅19.51%。 轻存贷息差收窄给银行利 A.客户存款利息支出 润带来的负面影响起到了 B.同业及其他金融机构存放和拆入款项利息支出 积极作用。 C.应付债券及其他利息支出 3、手续费及佣金净收入
2.财务报表
▪ 2.3 现金流量表
交通银行现金及现金等价物余额人民币3,136.26亿元，较年初净增加人民币702.32亿元。 经营活动现金流量为净流入人民币 497.15亿元，同比少流入人民币894.68亿元。主要是由于客户存款有关的现金
流入同比有所减少。
投资活动现金流量为净流出人民 233.51亿元，同比少流出人民币1,481.41亿元。主要是证券投资相关活动导致的 净现金流出同比有所减少。 筹资活动现金流量为净流入人民币 436.98亿元，同比多流入人民币376.41亿元。主要是由于本年度发行债券及存 款证有关的现金流入同比有所增加
0.8 0.7 0.6 0.5 0.4 0.3 0.2 0.1 0
成本收入比
从整体的趋势来看交通银行该指标是有所下降 的，但2014年较2013年相比是有所上升的，但 也基本稳定在0.5左右。说明银行单位收入的成 本支出越低，银行获取收入的能力越强。
图3 2004-2014年交通银行成本收入比
3.绩效评价指标分析
3.绩效评价指标分析
3.1盈利性指标 3.1.2业务利润率 业务利润率为主营业务利润率的简称，它是指主营业务利润与主营业务收入的百分比，其计算公式为：业务利润率=业 务利润/业务收入*100%。它体现了银行经营活动的基本能力，没有足够的业务利润率就不能形成银行的最终利润。该指 标越高，说明发展潜力大和获利能力高。资产业务、负债业务和中间业务这三种业务构成银行的主营业务,将这三种业务 的利润与其收入之比就得到业务利润率。