转让定价方法及风险防范目录页1 2 3中国转让定价方法转让定价风险点分析转让定价调查应对导航页1 2 3中国转让定价方法转让定价风险点分析转让定价调查应对可比非受控价格法✓可比非受控价格法以非关联方之间进行的与关联交易相同或类似业务活动所收取的价格作为公平成交价格。

✓适用于所有的交易类型；但实务中很难找到可比参照物。

再销售价格法✓再销售价格法以关联方购进商品再销售给非关联方的价格减去可比非关联交易毛利后的金额作为关联方购进商品的公平成交价格。

✓通常适用于再销售者未对商品进行改变外型、性能、结构或更换商标等实质性增值加工的简单加工或单纯购销业务；该方法要求毛利可比，再销售方不对产品实质加工、会计处理一致。

成本加成法✓成本加成法以关联交易发生的合理成本加上可比非关联交易毛利作为关联交易的公平成交价格。

✓通常适用于有形资产的购销、转让和使用，劳务提供或资金融通的关联交易。

要求毛利率和成本基数可比、会计处理一致。

交易净利润法✓交易净利润法以可比非关联交易的利润率指标确定关联交易的净利润。

利润率指标包括资产收益率、销售利润率、完全成本加成率、贝里比率等。

✓通常适用于无重大无形资产企业有型资产转让，无形资产转让以及劳务提供等关联交易。

受交易差异影响小，对功能差异要求低；仅需调查一方企业。

利润分割法✓利润分割法根据企业与其关联方对关联交易合并利润的贡献计算各自应该分配的利润额。

利润分割法分为一般利润分割法和剩余利润分割法。

✓通常适用于参与方具有独特价值贡献，业务高度整合且难以单独评估的关联交易价值贡献分配法✓通过分析价值创造因素对跨国集团利润的贡献，将其合并利润在位于不同国家的关联企业之间进行分配。

分配时应当考虑与价值贡献相关的资产、成本、费用、销售收入、员工人数等某一个或者某组要素组合。

✓价值贡献分配法通常适用于难以获取可比交易信息但能合理确定合并利润以及价值创造因素贡献的交易。

资产评估方法资产评估方法包括成本法、市场法和收益等方法。

✓成本法是以替代或者重置原则为基础，通过评估在当前市场价格下创造一项相似资产所发生的支出确定被测试对象价值的评估方法。

成本法适用于能够被替代的资产价值评估。

✓市场法是通过利用市场上同样或者类似资产的近期交易价格，经过直接比较或者类比分析以评估被测试对象价值的评估方法。

市场法适用于在市场上能找到与被评估资产完全相同或者相似的可比交易信息。

✓收益法是通过被评估对象的未来预期收益现值来确定其价值的评估方法。

收益法适用于企业整体资产和可预测未来收益的单项资产评估。

在运用收益法评估无形资产价值时，应当合理确定无形资产的有限经济年限。

积分换购/优惠券买A 赠A OECD 转让定价方法介绍交易资产或劳务特性包括有形资产的物理特性、质量、数量等；无形资产的类型、交易形式、保护程度、期限、预期收益等；劳务的性质和内容；金融资产的特性、内容、风险管理等；股权的性质和内容。

交易各方履行的功能、使用的资产和承担的风险。

功能包括研发、设计、采购、加工、装配、制造、维修、分销、营销、广告、存货管理、物流、仓储、融资、管理、财务、会计、法律及人力资源管理等，在比较功能时，应当关注企业为履行功能所使用资产的类型和特性。

资产包括有形资产、无形资产、金融资产、股权等。

风险包括投资风险、研发风险，采购风险，生产风险，市场风险，管理及财务风险等。

合同条款包括交易标的，交易数量、价格，收付款方式和条件，交货条件，售后服务范围和条件，提供附加劳务的约定，变更、修改合同内容的权利，合同有效期，终止或者续签合同的权利，履行合同能力与行为。

实务中可以关注：1）合同条件明确或暗示的内容。

2）当事人之间的联络或者通信文件。

3）不存在书面条款的，根据通常的经济原则推测当事人合同关系。

经济环境包括行业概况，地理区域，市场规模，市场层级，市场占有率，市场竞争程度，消费者购买力，商品或者劳务可替代性，生产要素价格，运输成本，政府管制，地域性特殊因素等。

对于存在一定循环周期的（经济﹑景气或者产品生命周期等），使用多年数据。

经营策略包括创新和开发，多元化经营，协同效应，风险规避，市场占有策略等。

其中，*经营策略包括技术革新和新产品的开发﹑多元化程度﹑风险规避﹑评估政策变化﹑现行及将来实施的相关法律﹑交易安排的期间等。

可比性分析要素积分换购/优惠券买A 赠A OECD 转让定价方法介绍►可比非受控价格法（CUP 法）是适用独立交易原则的最直接且值得信赖的方法，但要找到与关联交易充分类似﹑没有对价格产生重大影响差异的独立交易非常困难。

即便整体利润率﹑业务活动内容充分类似，但交易资产的细微差异也可能对价格产生重大影响。

在这种情况下，就需要进行某种调整。

►可比性分析应当特别考察关联交易与非关联交易在交易资产或者劳务的特性、合同条款、经济环境及经营策略上的差异，交易类型具体分类如下：●有形资产使用权或者所有权的转让●金融资产转让●无形资产使用权或者所有权的转让●融通资金●提供劳务。

●股权转让1.1、可比非受控价格法积分换购/优惠券买A 赠A OECD 转让定价方法介绍►再销售价格法以关联方购进商品再销售给非关联方的价格减去可比非关联交易毛利后的金额作为关联方购进商品的公平成交价格。

公平成交价格=再销售给非关联方的价格×（1-可比非关联交易毛利率）可比非关联交易毛利率=可比非关联交易毛利/可比非关联交易收入净额×100%►可比性分析应当特别考察关联交易与非关联交易在履行的功能、使用的资产和承担的风险及合同条款上的差异以及影响毛利率的其他因素，具体包括广告、营销、分销、产品保障、及服务功能、存货风险，机器、设备的价值及使用年限，无形资产的使用及价值，有价值的营销型无形资产、批发或者零售环节，商业经验，会计处理及管理效率等。

►相比于产品的可比性，再销售价格法更关注功能的可比性。

例如，销售烤面包机承担与销售榨汁机相同的功能，就应取得类似水平的报酬，但烤面包机和榨汁机本身的价格不同。

►再销售方没有对产品附加实质价值（加工、组装或者商标品牌）的情况下，最容易决定恰当的再销售毛利润。

►会计处理差异：如果关联交易与独立交易的会计处理不同，应进行适当的调整。

例如，研究开发费可能计入营业费用，也可能计入成本。

1.2、再销售价格法积分换购/优惠券买A 赠A OECD 转让定价方法介绍►成本加成法以关联交易发生的合理成本加上可比非关联交易毛利作为关联交易的公平成交价格。

公平成交价格=关联交易的合理成本×（1+可比非关联交易成本加成率）可比非关联交易成本加成率=可比非关联交易毛利/可比非关联交易成本×100%►可比性分析应当特别考察关联交易与非关联交易在履行的功能风险及合同条款上的差异以及影响成本加成率的其他因素，具体包括制造、加工、安装及测试功能，市场及汇兑风险，机器、设备的价值及使用年限，无形资产的使用及价值，商业经验，会计处理，生产及管理效率等。

►该方法对于分析关联方之间的半成品销售﹑关联方之间签订长期买卖合同、劳务提供交易或资金融通关联交易可能最为有效。

►成本加成可参考同一供应商在可比非受控交易中取得的成本加成（内部可比交易），或参考独立企业在可比交易取得的成本加成（外部可比交易）。

►适用成本加成法应注意对可比成本基数适用可比的加成率（例如，使用融资租赁资产和自有资产的成本基数是不可比的）。

►需要保持关联交易与独立交易会计处理的一致性，或者对所使用数据进行适当调整。

1.3、成本加成法积分换购/优惠券买A 赠AOECD 转让定价方法介绍►交易净利润法以可比非关联交易的利润率指标确定关联交易的净利润。

优点：►营业利润指标相比于CUP 法所使用的价格，受交易差异的影响较小；相比于毛利润，对关联交易与非关联交易的功能差异要求相对宽松。

►交易净利润法仅调查一方关联企业的财务利润指标即可。

缺点：►营业利润指标会受到诸多价格或者毛利润以外因素的影响。

►时机问题：能否取得关联交易时点的非关联交易信息。

►可能无法取得足够的充分可比的交易信息。

►数据拆分：可能很难确定与关联交易营业利润相关的收入、成本及费用。

►可能难以确定相应调整（MAP ）的对象：购销两方都是关联交易时，到底应该调整谁？1.4、交易净利润法积分换购/优惠券买A 赠A OECD 转让定价方法介绍►利润率指标包括资产收益率、营业利润率、息税前营业利润率、完全成本加成率、贝里比率等。

►净利润的含义：（a ）与关联交易直接或者间接相关（b ）经营性科目（排除利息收支、不拥有反复发生特点的例外科目）►营业利润率：用于确定关联采购、第三方销售交易。

►完全成本加成率：成本基数应只考虑与关联交易直接或间接相关的成本。

►贝里比率：毛利润对营业费用的比率。

使用贝里比率应满足以下要件：▪承担功能的价值与营业费用存在比例关系；▪承担功能的价值没有受到所销售产品本身价值大小的重要影响；▪关联交易中没有履行其他重要功能（例如制造功能）。

利润水平指标积分换购/优惠券买A 赠A OECD 转让定价方法介绍►利润分割法根据企业与其关联方对关联交易合并利润的贡献计算各自应该分配的利润额。

►利润分割法分为一般利润分割法和剩余利润分割法：一般利润分割：基于可比数据或者各关联方承担功能的相对价值。

剩余利润分割：先分配基础利润，然后分割剩余利润。

优点：►利润分割法可以解决单方分析方法(成本加成法﹑再销售价格法、交易净利润法)无法适用的高度整合的业务活动。

►该方法反映关联方之间特殊且独有的情形，相对灵活。

►由于交易双方均构成评估对象，可降低发生分给某一当事人极端且不现实利润的可能性。

缺点：►难以应用：难以取得国外关联方信息，难以合并关联交易的收入成本，要采用通用会计基准和货币，数据1.5、利润分割法积分换购/优惠券买A 赠AOECD 转让定价方法介绍应分割的合并利润►应分割的合并利润应限定关联交易的产物。

在决定该利润时，必须事先确定利润分割对象的交易及范围。

►决定应分割的合并利润时，应统一会计基准及货币。

分配关键（或分摊因子）的特征：►应该基于客观数据（例如，对独立第三方的销售收入），不应基于涉及关联交易报酬（例如，对某关联方的销售收入）的数据；►能够通过可比数据﹑内部数据或者结合两者去证实。

分配关键：►资产基准：营运资产﹑固定资产﹑无形资产﹑使用资本。

►成本基准：研究开发﹑工程技术﹑市场营销等重要领域的相对支出或者投资。

►其他关键：销售收入增长﹑人员数量﹑特定人员花费的时间﹑服务器数量等。

1.5、利润分割法（续）积分换购/优惠券买A 赠A OECD 转让定价方法介绍►价值贡献分配法通过分析价值创造因素对跨国集团利润的贡献，将其合并利润在位于不同国家的关联企业之间进行分配。