证券代码：300003 证券简称：乐普医疗公告编号：2014-053 乐普（北京）医疗器械股份有限公司
关于拟设立乐普-金石健康产业投资基金的公告
本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
特别提示：
1、在基金设立过程中，国家法律法规的变化、各方情况的变化都将影响基金的设立。
2、拟设立健康产业投资基金的投资业务可能会受到外部经济环境波动、目标公司所处行业环境及企业自身经营的影响，合适的投资标的存在不确定性，或者存在投资决策失误的风险。
一、对外投资概述
1、对外投资基本情况
乐普（北京）医疗器械股份有限公司（以下简称：乐普医疗）拟使用自筹资金1.5亿元与中信证券股份有限公司全资子公司金石投资有限公司共同合作设立乐普-金石健康产业投资基金。
旨在医疗健康领域，建立长期的并购合作共赢机制，围绕乐普医疗以医疗器械、制药、移动医疗及医疗服务为四位一体的发展战略，通过外延式并购，促进乐普医疗快速实现多元化发展的战略目标。
2、审议情况
2014年8月24日，公司第三届董事会第五次会议和第三届监事会第四次会议均审议通过了《关于拟设立乐普-金石健康产业投资基金》的议案。
本次对外投资事项的投资额度在董事会权限范围之内，无需提交股东大会审议，投资事项自董事会审议通过后方可实施。
本次对外投资未涉及关联交易，亦不构成《上市公司重大资产重组管理办法》规定的重大资产重组。
二、合作方介绍
公司名称：金石投资有限公司（以下简称“金石投资”）
法定代表人：祁曙光
注册资本：72亿
注册地址：北京市朝阳区亮马桥路48号
成立日期：2007年10月11日
经营范围：实业投资及投资咨询和管理
金石投资是中信证券股份有限公司的专业直接投资子公司。
其秉承为具有良好的过往业绩和信誉、经过检验的商业模式、具有吸引力的资本市场投资价值的高成长性龙头企业提供长期的资本支持的投资策略。
三、投资标的基本情况
基金名称：乐普-金石健康产业投资基金（有限合伙企业）
基金发起人：乐普医疗、金石投资
基金管理人：乐普-金石健康产业投资管理有限公司（普通合伙人），注册资本1000万元，由金石投资（及关联方）、乐普医疗及北京时间投资合伙企业（有限合伙）共同出资设立，其持股比例分别为51%、24.5%、24.5%。
基金托管人：具有托管资格的大型商业银行
基金期限：投资期3年，退出期2年，视情况普通合伙人可决定延长2年
基金规模：基金总规模为10亿元。
其中，乐普医疗以自筹资金出资1.5亿元；金石投资（及关联方）出资0.5亿元；北京时间投资合伙企业（有限合伙）出资0.25亿元；乐普-金石健康产业投资管理有限公司（普通合伙人）出资0.1亿元；其他投资者出资7.65亿元。
四、协议的主要内容
1、投资领域
本基金专注于健康产业投资，包括：医疗器械、设备、药物及其上下游产业投资；医疗服务行业（主要为医院）的收购及托管。
2、基金运营方案
（1）投资策略：通过直接收购、增资扩股或合作办医等多种方式取得控股权；或通过行业整合，联合其他机构共同收购，进行非控股投资或暂时的非控股投资。
（2）投资决策：在普通合伙人内部设置投资决策委员会，成员5名。
其中，金石投资（及关联方）委派3名委员，北京时间投资合伙企业（有限合伙）委派1名委员，乐普医疗委派1名委员。
项目投资、退出决策需2/3以上成员通过，经乐普医疗提名的投资决策委员会委员对投资事项具有一票否决权。
（3）基金运营模式：普通合伙人负责基金的日常运营和管理，基金投资时将按投资项目逐个成立项目公司。
在每个项目投资时，优先级资金占比、募集对象，需由金石投资与乐普医疗协商确定。
（4）收益分配方式：每个项目退出时进行收益分配，投资收益扣除基金成本费用、GP管理费和优先级资金固定收益后，需优先保证次级资金收益率达到15%，然后向劣后级资金分配15%的收益率；超额收益按照17.7%、8.9%、53.4%、20%由金石投资、北京时间投资合伙企业（有限合伙）、乐普医疗、乐普-金石健康产业投资管理有限公司（普通合伙人）分享（如有）。
（5）投后管理：通过提高被投资标的的运营能力、盈利能力等，以实现标的公司的价值提升。
（6）基金退出：在标的公司实现核心业务发展后，可向上市公司出售或以重组上市方式退出实现收益。
五、本次投资的目的及影响
并购基金投资主要为寻找和培育优质项目，成为乐普医疗日后投资并购的项目池，并协助乐普医疗实现对标的公司的并购。
六、风险分析
1、有可能未找到合适投资标的
受外部经济环境、国家政策等因素的影响，同时亦受拟选择的投资标的所处的细分行业环境等因素的影响，投资标的的选择可能比较困难，也可能最终未找到合适的投资标的。
2、投资决策失误导致某一标的企业的投资失败
在投资实施过程中，存在投资标的选择错误，或者受管理风险、文化融合风险以及企业自身经营风险的影响预期收益难以实现，导致某一标的企业投资失败的风险。
七、备查文件
1、公司第三届董事会第五次会议决议。
2、公司第三届监事会第四次会议决议。
特此公告。
乐普（北京）医疗器械股份有限公司董事会
二○一四年八月二十六日。