科林兴邦投资基金募集说明书中国〃北京重要提示（仅适合特定的且具有相关投资经验的投资者）本募集说明书仅向依据中华人民共和国有关法律及本募集说明书规定愿意入伙的潜在优先级有限合伙人进行说明。

中融科林基金（北京）投资基金管理有限公司作为基金管理人。

本次基金募集的资金用于绵阳科林农林开发有限公司万亩林地林间套种中药材扩建项目。

根据我们的专业能力和经验对该项目进行充分的风险评估，该项目优先级有限合伙人的风险可控，未来预期投资收益较高。

虽然本基金投资者的投资成本及预期收益，已经通过各项风险控制措施而被保护，但仍有可能由于不确定因素而导致损失，投资者应充分认识风险，谨慎投资。

本资料仅以产品介绍为目的，不构成任何形式的保证、承诺或者对投资者及公司权利义务的约束性法律文件。

投资有风险，投资者认购产品时应认真阅读本产品说明书。

投资管理人承诺以恪尽职守、诚实信用、勤勉尽责、遵守职业操守和道德规范、为投资者高度负责的原则管理资产。

本材料为保密材料，仅呈送给中融科林投资基金私募的特定客户。

第一章基金介绍一、基金概要⏹基金名称：科林兴邦投资基金⏹基金类型：有限合伙⏹投资项目：四川绵阳科林农林开发有限公司（万亩林地林间套种中药材扩建项目）⏹基金管理人：中融科林（北京）投资基金管理有限公司（以下简称‚中融科林投资基金公司）⏹基金担保人：绵阳市万丰生态农业开发有限公司⏹基金规模：人民币5000万元⏹基金封闭期：（1+1）⏹收益分配周期：每半年分红一次⏹募集方式：向特定对象非公开募集⏹基金专户银行：中国工商银行股份有限公司北京朝阳支行⏹募集对象：具备投资价值分析和风险判断能力的合格个人及机构投资者⏹投资起点：自然人投资50万起，以10万的整数倍递增机构投资人200万起，以10万的整数倍递增⏹年化收益率：基金预期年化收益率12%-15.5%，每半年分红一次。

具体预期收益率如下（税后）：注：表中S代表合伙人所投资金数额二、风险控制措施1、商业林权证抵押：绵阳科林农林将两个林权证平林字23010005，23010006，并带有采伐证，商业林权是林权抵押里最优质抵押，约合资产1.9亿元，抵押率不足30%，由（北京中财尚信资产评估有限公司评估）；2、项目全程管控：中融科林投资基金公司派驻项目法人、董事、资金监管员等，共同保管企业公章、法人印鉴章、财务章、合同章等，监管企业现金流，保证款项优先回购基金份额；3、基金回购：有限合伙人未达到该基金所预期的收益，则由中融科林投资基金公司收购有限合伙人入资金额所对应的全部股权；4、履约担保：绵阳市万丰生态农业开发有限公司（绵阳市万丰房地产开发有限责任公司）出具合同履约担保函，公司资产约3亿元足够覆盖本基金；5、资金专款专用：本基金与中国工商银行股份有限公司北京朝阳支行设立独立账户，专款专用保障资金安全及专用；6、分批分期回购：基金存续期间，项目一切收入按约定的比例分批分期进入基金账户，项目风险逐步降低，有效化解融资方一次性回购的财务压力；中国工商银行股份有限公司北京朝阳支行全程监管资金用途；7、无限连带责任：由中融科林投资基金公司投资1000万做为劣后资金，承担无限连带责任。

8、发改委立项：当地政府重点扶持项目（珍稀树种、中草药种植、木材加工）。

三、基金运作流程图四、项目担保人介绍及亮点1、绵阳市万丰生态农业开发有限公司，2008年2月22日成立自有固定资产约3亿，负责人巩胜，负责人名下还成立了绵阳市万丰房地产开发公司。

（备注：企业状态可到绵阳市工商行政管理局网站查询）2、亮点:发改委红头文件给项目方公司立项三大产业支持（珍稀树种培育、中草药种植、木材深加工）。

第二章投资项目介绍一、项目引介我市气候湿润，温差不大，整体地貌由山地向丘陵过渡，许多山区和乡村土质肥沃，适合中药材的培育和种植。

全市境内有中药材资源物种2150余种，符合药典及地方标准的达366种，有93种家种药材、290余种野生药材，开发潜力较大。

平武天麻、三台麦冬、江油附子、江油银杏和安县山茱萸，这些中药材生产区域被列入国家科技部批准的“中药现代化科技产业（四川）基地”。

目前，三台涪城麦冬的生产规模辐射9个镇乡38个村16000多户，面积24800余亩，年总产量达7000余吨，产值1.3亿元；平武天麻种植面积1万亩以上，江油附子基地规模为1500亩、银杏基地规模为30000亩；安县山茱萸种植面积1万余亩以上。

这些中药材基地已粗具规模，成为农民增收致富的一大支柱产业，五大中药材生产基地所生产的中药材，其药理功能和作用，其它中药材无法代替，在国内外享有很高声誉。

二、项目介绍及优势分析（一）总论1、项目名称及建设地点项目名称：绵阳万亩林地林间套种中药材扩建项目项目地点：四川省平武县大印镇窝托村2、建设单位、注册地址建设单位：绵阳科林农林开发有限公司注册地址：绵阳市涪城区临园路东段54号主管单位：四川省绵阳市工商行政管理局项目期限：2013年起，项目建设期为一年募投资金金额：五千万元3、项目资金募集渠道以及资金构成项目募集资金渠道：企业自有资金、金融机构借贷、社会募集。

本项目建设资金构成主要分两部分：一、绵阳科林农林开发有限公司自有项目专用资金约1.5亿元；二、募集资金约0.5亿元4、项目投资估算序号投资项目数量单位单价（元）估算（万元）仓库2400 平方米150 36晾晒场2400 平方米50 12 中药加工设备30 台50000 150水电配套50检测化验设备12人力成本二农业措施投资1000 土地育肥500 整地种植人工费25000 亩200 500 三科技推广投资302 种子秧苗262技术培训费40 四其他费用10 勘察设计管理费用 5 前期工作费 5 五铺底流动资金500 六购置林地费用30000 亩6000 18000 总投资20112（二）募投项目相关背景和必要性1、公司概述及主营业务介绍绵阳科林农林开发有限公司是从事珍贵稀有林木的繁育培植、工业原料林的种植和林下种、养殖业、中药材种植以及生态开发等农林综合开发的专业公司。

在平武县大印镇窝托村拥有林地面积19786亩，林木蓄积388695.97立方米。

公司主要业务以农业、林业开发、畜牧养殖为主，其中林业开发方面，主要以发展主要树种楠木，珙桐，桂花，香樟，银杏，红豆杉和桦木，柳杉，日本落叶松，厚朴等。

在中药材种植方面，公司主要采用‚承包到户，责任到人‛的种植方式，通过把公司自有的林地，分片分区规划给区域附近的农户，达到中药材种植的目的，同时，在中药材收货季节，公司对农户的中药材进行收购。

公司积极响应国内‘十一五’经济规划的政策号召，打造中药材种植的旗舰企业。

2、募投项目相关背景目前，公司现有套种中药材种植基地15000亩，根据林地土壤差异种植不同的中药材，在国内中药材紧缺，价格稳步上涨的趋势下，2010年公司主营业务销售收入达到2872万元，2011年主营业务销售收入达到3200万元，到2012年实现药材销售收入约4152万元，利润总额达2033万。

为扩大药材种植基地，打造全国药材最大的药材种植基地，规划在2013年药材种植达到35000亩。

目前，2013年绵阳科林农林开发有限公司在林间套种药材项目已经投资1.5亿元，进行中药材产业基地扩展和中药材种植加工。

（三）药材项目种植技术本项目主要实施两项技术：基地育苗技术和林地套种技术。

1、基地育苗技术工厂化育苗是一项先进的农业科技新技术。

目前，工厂化育苗已应用于花卉、蔬菜、绿化苗及中药材。

此技术摆脱自然条件的束缚和地域性的限制，可以实现种苗的工厂化生产，商品化供应，是传统农业走向现代化农业的一个标志。

至今，工厂化育苗已发展成一项成熟的农业先进技术。

中药材工厂化快繁育苗技术除可以在现代化温室，即连栋温室中应用外，还可以在日光温室，甚至简易的塑料大棚及荫栅中进行中药材的快繁育苗工作。

应根据自身具备的设施条件，选择一条适合自己发展的快繁育苗技术之路。

根据实际情况，选用了3种育苗模式，即穴盘育苗、营养袋育苗、沙床育苗。

其优点及生产注意事项如下：播种材料准备→试管苗移栽设施、设备准备→基质准备→育苗→苗期管理→炼苗出圃2、林间药材套种模式a、人工林的药材间作人工林通常是开垦的荒地、荒山栽植的树类，退耕还林一般是耕地上栽植树的树类，一般是杨树、柳树、水曲柳、落叶松、樟子松等。

杨树、柳树类的药材间作行距一般2米，株距1-2米，在2米宽空中间种。

1-3年内树冠较小，可以作畦间作的药材品种有龙胆草、防风、柴胡等品种，可以垄作黄芩、绵黄芪、板兰根、远志等品种。

3年后，树冠变大可以间作细辛、龙胆草、柴胡、三七等品种。

落叶松、樟子松林的药材间作在落叶松l-3年的苗期和樟子松l-5年期间可以作甘草、防风、柴胡、苏子、板兰根、桔梗、龙胆草、绵黄芪等品种。

落叶松、樟子松树冠变大以后大多数药材不宜间作，可选喜荫的品种柴胡、细辛、天南星、三七、天麻等。

b、防护林的药材间作田边防护林的间作所选用的品种同退耕还林地药材品种相同。

树冠长大后可选择刺五加、防风、大力子、水飞蓟、苍耳等品种。

防沙固土林地在退耕还林的沙土地、河边荒地可栽植枸杞。

行距2米，株距l 米、2米的空间种植甘草、防风、黄芪等根类药材。

枸札3-5年后丛生，树冠大，能起到防风固沙，防水土流失的作用，河边地过水后仍能正常生存，同时达到了退耕还林的目的。

c、天然林、次生林的药材间作天然林一般生长着株距不等，疏密不均的各种杂木，如杨树、桦树、椴树、榆树、柞树等树种。

适宜间作的药材有四种：(a)五味子的林药间作。

栽植五味子需要进行清林，方法是隔两米清两米，清除空带内的榛柴和各类灌木，在空带中栽苗，中间留1.2米宽的人行道，以便于管理和收获，行距行成了1.2米+2.8米，株距0.5-l 米，形成亩保苗34O-670株。

在管理时将五味子的蔓顺在没清的2米宽带榛柴和杂棵上作支架，控制蔓生长时不要爬上树，避免长的过高不利于采收果实。

(b)穿山龙的林药间作。

穿山龙适宜次生林荫湿的环境生长，在清林时清2米留l米不清，在清过的空带中栽种穿山龙种根，中问留人行道1．5米，行成行距1.5米，株距3-5Ocm，穿山龙出苗后爬在l米宽没清的灌木棵上作去架。

(c)刺五加的林药间作。

栽植刺五加需要全面清林，亩保苗800-1000株为宜，注意栽植时不要栽在树根，要离开树根半米以上为宜。

(d)其它可间作的品种。

在天然林清林的情况下可以种植铃兰、鹿药、老苍芹、柴胡等品种。

在天然林不清林的情况下可以种植福寿草、鹿草等品种。

自然林中的朽木和树桩可自然生长桑臣也可以培植天柄灵芝等药材。

3、套种技术流程选地、整地→选种或选苗→播种或育苗定植→田间管理（水肥管理、中耕除草、病虫害防治）→采收储存a、选地、整地根据不同中药材的生活习性，选择不同的荒坡或林地，大多数中药材应选择排水良好、土壤疏松、土层深厚、富含有机质的沙质壤土,忌在土质粘重、地势低洼、易积水的地块栽培。