市场化加大内外贸煤炭竞争
大秦线运量4.5亿吨
国内煤价持续走低
进口煤数量继续走高 水力发电不确定性
谨慎 乐观
大秦线检修，季节因素推涨
钢厂经营状况差，降本增效
2013铁路基建投资5300亿元
炼厂布局合理，水路运输需求减少
运力过剩！！
蓬莱油田恢复生产
hank You
上海航运交易所 丁雨恬
•油品运输市场形势
原油接卸港吞吐量同比下降
2012年（万吨） 北方：大连 营口 秦皇岛 唐山 天津 青岛 日照 华东：宁波 舟山 2872 936 811 1241 4538 5540 1671 5509 3097 同比（%） -13.2 7.0 -0.5 1.7 -8.0 2.6 348.0 -14.9 -7.9
发电量增速放缓
一季度，我国发电量 累计达到11823亿千 瓦时，同比增长2.9％
发运量增速趋缓
3.进口煤强烈冲 击 一季度我国煤炭进
进口煤强烈冲击
口量突破8000万吨, 同比增长30.1%
特点1：发电量增速放缓
2012年全国发电增长贡献率
数据来源：统计局
煤炭运输
原因
•经济形势总体放缓 •工业用电量回落
万吨 73611 71770 1190 2005 383 15060 7563 11006 11157 3681 4226 8994 2119 1629 1841 429 126 1206
港口库存攀高回落
矿石运输
铁矿石进口量
•外矿价格持续拉涨，内矿价格亦紧随其后。 •矿石价格加大钢企生产成本，采购放缓
沿海散货运输市场形势分析
• 沿海干散货 整体形势介绍
• 分货种市 场介绍
• 2013年干散 货市场展望
经济环境影响运价走势
整体形势
•实 体 经 济 需 求 回 落 •重 工 业 走 势 较 低 迷
“稳中求进”
数据来源：统计局、上海航运交易所CBFI
沿海运力增长迅猛
•2013年1季度万吨以 上干散货船共计： 1639艘/5062万dwt •较上季度净增： 21艘/122万dwt •运力净增长2.5%， 增幅较上年4季度的 2.6%有所下降
76
175 502 65
-24.6
-12.8 -7.3 -37.5
2013年一季度油品运输市场形势分析
原油市场运输市场形势
•1季度原油产量： 5132万吨 •1季度原油进口量： 6897万吨 •1季度原油加工量： 12049万吨 •原油运输行情稳定 同比2.4% 同比-2.3% 同比4.3%
成品油运输市场形势
煤及褐煤进口
220 170 120 70
•绝对值超出去年同期 •进一步挤占内贸煤炭 需求空间
3000 2500 2000 1500 1000
2012-1 2012-2 2012-3 2012-4 2012-5 2012-6 2012-7
增速同比
•影响内贸煤价
•改变运输格局
20 -30
2012-8 2012-9 2013-1 2013-2 2012-10 2012-11 2012-12 2013-3
#曹妃甸
天津 青岛
711
1179 634
-11.6
-1.8 10.9
192
255 96
11
-17.7 -35.5
日照
连云港
数据来源：水运局快报数据
原因
数据来源：水运局数据、CBFI
数据来源：交通部
•发运量增长对指数拉动作用逐步减弱
•沿海运力09年开始井喷式发展
煤炭运输
特点3：进口煤强烈冲击
3500
数据来源：统计局
煤炭运输
•电厂耗量低，库存高 •淡季储备煤炭
数据来源：秦皇岛煤炭网
特点2：发运量增速趋缓
2012年内贸煤炭发运量
万吨 合 计 沿海小计 北方七港 秦皇岛 黄骅 唐山 #京唐 60886 同比（%） -5.0
煤炭运输
2013年1-3月内贸煤炭发运量
万吨 15177 同比（%） -2.9
原因
•价格优势
数据来源：海关统计
煤炭运输
数据来源：环渤海煤炭网
煤炭运输
“北煤南运”、“南煤北运”
煤炭运输
2013年一季度煤炭运输形势分析
2011-2013中国沿海散货（CBFI）煤炭货种
•节前，电厂补库、天气 异常
•节后，库存高企、企业 未开工 •煤价下跌，企业加快生 产 •中小船东资金链出现问 题
数据来源：交通部、上海航运交易所CBFI
பைடு நூலகம்
整体形势
• 分货种市场介绍
•煤炭运输市场形势 • 沿海干散货 整体形势介绍 •矿石运输市场形势 • 2013年干散 货市场展望
•油品运输市场形势
煤炭运输市场特点
1.发电量增速放缓 2.发运量增速趋缓
一季度内贸煤炭发运 量完成15177万吨， 同比下跌2.9%
58437
55217 23415 10019 12160 6759 5401 7099
-4.8
-2.7 -6.6 7.6 2.9 2.1 3.9 -10.7
14609
14025 5666 2951 3620 1815 1805 1244
-2.5
0.3 -5.3 15.2 18.4 9.2 29.5 -28.8
原油运输 市场 成品油运 输市场
•1季度成品油进口量： 1043万吨 同比-3.4% •1季度成品油出口量： 728万吨 同比20.2% •运输需求平淡
油品运输
• 沿海干散货 整体形势介绍
• 分货种市 场介绍
• 2013年干散 货市场展望
市场展望
用电需求增长乏力
新增发电机组8500万千瓦火电机组4000万千瓦
油品运输
2013年1-3月 720 321 192 292 1143 1591 837 1499 726 同比（%） -9.5 30.6 -3.7 -32.9 -0.4 4.5 99.3 8.6 -13.4
上海
南京本港 华南：湛江 广州
376
779 1854 320
-18.1
-7.3 -24.4 -57.3
•油品运输市场形势
接卸格局继续向北方转移
2012年外贸进口铁矿石接卸量
总计 沿海小计 大连 营口 秦皇岛 唐山 天津 青岛 日照 连云港 上海 宁波-舟山 湛江 防城 内河小计 镇江 张家港 南通
数据来源：水运据快报
矿石运输
2013年1季度外贸进口铁矿石接卸量
万吨 20348 19888 212 649 172 4284 2159 3385 3226 873 1084 2342 349 306 460 106 25 327 同比（%） 5.1 5.3 -47.7 39.4 57.3 22.7 13.1 11.9 4.2 -23.4 -4.6 -1.5 -38.2 -4.8 -4.1 17.8 28.3 -0.8 同比（%） 9.0 11.9 -23.3 -20.7 10.7 37.4 18.5 13.6 5.0 -0.4 19.8 10.7 -2.3 1.3 -15.6 -28.5 -25.4 -14.4
2013年一季度矿石运输市场形势分析
中国沿海金属矿石运价指数走势图
上海航运交易所 1400 2013年3月29日发布
金属矿石运价:877.87
1100
800
500
2012年
2013年
•关联煤炭运价波动
•量涨价低
•运价低位徘徊
矿石运输
• 分货种市场介绍
•煤炭运输市场形势 • 沿海干散货 整体形势介绍 •矿石运输市场形势 • 2013年干散 货市场展望
运价指数图 2000.00 1800.00 1600.00 1400.00 1200.00 1000.00 1月 3月 5月 7月 9月 11月
2011 2012 2013
煤炭运输
• 分货种市场介绍
•煤炭运输市场形势 • 沿海干散货 整体形势介绍 •矿石运输市场形势 • 2013年干散 货市场展望