• 监督管理机 制是国家授权专门 机构依法对社会保 险基金收缴、运营、 保值增殖等过程进 行监督管理以确保 养老保险基金正常 稳定运行的制度和 规则体系的总和。
•监管原则 •监管机构 •监管模式
第五章养老社会保险
•四、养老保险基金
•监管机构
第五章养老社会保险
•四、养老保险基金
养老保险 基金的保 值和增值
•基金专 款专用
•基金的 保值增值
第五章养老社会保险
•四、养老保险基金
管理机 构与管 理模式
• 通常现收现付的社会保险基金由政府部门及其 下属机构进行管理。完全积累的社会保险基金既有政
府管理的也有私人管理的。
•社 •会 •保 •险
•政府集 中型的
管理
•基
•金 •的 •管 •理
•私人分 散型的
管理
•政府集中管理一般由政府部门的附属 机构负责保险基金的投资运营。
第五章养老社会保险
•四、养老保险基金
养老保险基金的筹集方式： ➢征税制 ➢缴费制
第五章养老社会保险
征税制
•通过税收形式获得资金并形成保险基金。 •优点：强制性强，负担公平，有利于提升社会保 障的社会化程度。 •不足之处：税收形成财政资金后只能通过年度预 算来安排，且通常以年度收支平衡为基本目标， 无法积累社会保障基金，无法抗拒周期的社会保 障风险。
第五章养老社会保险
• 征收方式
•税乎？ •费乎？
第五章养老社会保险
社会保障“费改税”？
为了解决社会保障资金的来源与收缴问题，有学者提出了 开征社会保障税来解决这一难题。原因如下： • 社会保障基金筹集费改税的社会环境逐渐成熟； • 税源基础基本具备 • 开征社会保障税符合税收效率原则
•社会保障费改税是否能够解决我国社会保障基金征缴中的问题呢？ •社会保障费改税需要什么样的条件呢？
•私人分散管理则由竞争性的金融机构 负责基金的投资运营，参与的机构往往 包括专门的养老保险基金管理公司、共 同基金管理公司或保险公司等金融机构。
• 管理模式和运营机构的选择需要考虑多种因素，最主要的是安全性、 收益率与成本以及对资本市场的影响等。
第五章养老社会保险
•四、养老保险基金
基金的 监督管 理
第五章养老社会保险
•年龄的确定
1
❖实际年龄（日历年龄）——从出生开始所
累计的年龄。
❖生理年龄——由身体发育成熟水平所反映 的年龄。
❖心理年龄——由人的心理发展特征所反映 的年龄。
❖社会年龄——指待人处世，适应社会能力 的水平所反映的年龄。
•退休年龄一般是以日历年龄作为基准的
第五章养老社会保险
二、 养老社会保险的特征
第五章养老社会保险
养老保险税（费）率的确定
✓ 养老保险税率一般是以一定时期的社会平均工资的 一定比例作为税率。
✓ 养老保险费率的确定有以下几种： 等比例制； 差别比例制； 均一制；
累进缴费率；
第五章养老社会保险
• 表1 20世纪90年代中期部分国家养老保险税率一览表
国家
雇主
养老金税率 雇员
总税率
第五章养老社会保险
•三、养老保险待遇
• 社会养老 金对于享受社会 养老的人员来说， 其给付数额是不 相等的，也即待 遇有高有低，决 定养老金待遇高 低的因素有四个 因素。
•连续工龄的长短(或缴纳社会保险费年 限的长短)
•在职时工资的高低
•工资替代率
•待遇标准的某些特殊规定
第五章养老社会保险
养老保险待遇的计算方法： ❖ 薪酬比例制：根据被保险人在退休前一段时期内的
第五章养老社会保险
2020/12/11
第五章养老社会保险
本章主要内容
• 养老保险的含义与特征 • 养老保险的原则与功能 • 养老保险制度的主要模式 • 各国养老保险制度比较以及对我国的启
示 • 我国城镇职工基本养老保险制度的主要
内容
第五章养老社会保险
第五章 养老社会保险
•第一节 社会养老保险概述
第五章养老社会保险
养老保险的范围与内容 ❖一般来说，养老保险的给付范围包括被保
险人、无收入的妻子、未成年子女和其抚 养的直系亲属。 ❖给付的内容有基本养老金、低收入补贴、 护理照料补贴、配偶及未成年子女补贴、 直系亲属补贴等内容。
第五章养老社会保险
•四、养老保险基金
•养老保险基金的概 念
• 社会养老保险基金是为保障劳动者在年老 后的基本生活需要在法律的强制规定下通过向 劳动者及其所在单位征缴的社会保险费，或由 国家财政拨款而集中起来的资金。任何一个国 家的社会养老保险法规实际上就是围绕社会养 老保险基金的筹集使用范围、形式、标准等内 容进行设计和制定的。
则；
第五章养老社会保险
（二）基本生活保障原则 （三）分享社会经济发展成果的原则
第五章养老社会保险
• 四、养老保险的功能
❖经济保障的功能 ❖劳动力供给的保障功能 ❖收入再分配的功能 ❖稳定经济的功能
第五章养老社会保险
•第二节 养老社会保险的基本内容
•一、养老保险的保障对象 •二、养老保险的享受条件 • 三、养老保险待遇 • 四、养老保险基金
老基金投资中的比重相对较高，资本市场欠发达的国家股票的投资比重相对 较低；政府债券在所有国家都是社会养老保险基金的重要投资工具，有些国 家这一比重高达40%，低的也有11%；各个国家都对养老金基金投资进行监管， 发达国家一般没有太多限制或者仅对投资工具分布进行限制，发展中国家往 往对养老保险基金投资进行严格限制。
•瑞典、丹麦、瑞士、澳大利亚、新西兰、
加拿大等国把居住年限作为社会养老的条件。
丹麦、加拿大规定为40年；澳大利亚、新西
兰分别规定为16年和10年。这些条件的实质，
是要求劳动者享受退休待遇之前，必须先尽
一定的义务。
第五章养老社会保险
•“退休年龄”的争议
• 我国法定的退休年龄是男职工年满60周岁，女干部年满55周岁，女工 人年满50周岁。这个规定是在当时全国人口平均寿命只有50岁左右的 情况下制定的，这些年来，退休年龄的规定起到了保障职工权益，保 证社会稳定，促进经济发展的作用。改革开放以来，随着经济和社会 的发展，在退休年龄方面也就出现了一些问题和争议。
加拿大
3.0
3.0
6.0
法国
10.0
7.0
17.0
德国
10.2
10.2
20.4
意大利
21.3
8.3
21.6
日本
8.3
8.3
ห้องสมุดไป่ตู้
16.6
瑞典
19.0
1.0
20.0
美国
6.2
6.2
12.4
第五章养老社会保险
•四、养老保险基金
•现收现付制 （pay-asyou-go）
•基金制 (funding sheme)
• 很多人认为目前实施的退休年龄偏低，与我国人口寿命的延长有极大 的矛盾，且不符合国际通行的法定退休年龄惯例，要延长退休年龄。
• 也有人认为，在现阶段延迟退休，则意味着更多的就业机会将不能释 放给社会。如果劳动力人口不能充分就业，不但不能创造社会财富， 而且需要消耗社会财富，与老年人口“争夺”社会保障资源.
•基金筹 资模式
•部分基金制
第五章养老社会保险
•四、养老保险基金
•养老保险基金的管理
• 养老保险基金是实行养老保险制度的物质保证，是年 老退休者的活命钱，是社会保险基金中数额最大、储存 和支付时间最长、影响深远的一项基金，对这项基金必 须进行严格科学的管理。养老保险基金的管理包括：
•基金 的征缴
•支付 和储存
平均工资或最高薪酬为基础，再根据是否与投保年 限有关，按一定比例计算养老金额。 ❖ 若与投保年限无关，养老金的计算通常是工资基数 乘以一定比例； 若与投保年限有关，养老金的计算通常是计算基数 乘以一定比例，再乘以投保年限。
❖ 定额制：对于满足给付资格和条件的被保险人，按 照统一的规定数额进行养老金的给付。
第五章养老社会保险
• 养老保险由于适用人群多、基金数额庞大， 构成了社会保险制度中的核心组成部分。
• 养老保险制度产生于1889年的德国，至今 已在160多个国家或地区得以施行。
第五章养老社会保险
一、养老保险的涵义
•三 •层 •含 •义
•养老保险是在法定范围内的老年人完全或基本退出社会 劳动生活后才自动发生作用的。 “完全”，是以劳动 者与生产资料的脱离为特征的； “基本”，指的是参 加生产活动已不成为主要社会生活内容。法定的年龄界 限（各国有不同的标准）才是切实可行的衡量标准。
(累计10年)方具备领取退休金的条件。
•如 阿 根 廷 规 定 工 龄 30 年 、 缴 费 15 年 。 1952年第35届国际劳工大会通过的第102号 公约和1967年的第51届大会通过的第128号 公约规定：缴费30年或就业30年或居住20 年的，可以领取全额退休金；缴费15年或 就业15年的，可以领取定额退休金。
•控制投资 工具的风险
等级
•投资规 则
•分散化投 资
•鉴 于 保 险 基 金 投资安全性的要 求，共同遵守的 规则主要有
•控制高风 险的投资 工具占的
比例
•注重投资 的长期性
第五章养老社会保险
•四、养老保险基金
•投资工具和投资组合
•在养老保险基金投资组合上有下列特点：资本市场比较发达的国家股票在养
• 人力资源和社会保障部社会保障研究所所长何平透露,女职工从2010 年开始，男职工从2015年开始，采取‘小步渐进’的方式，每3年延 迟1岁，逐步将法定退休年龄提高到65岁？”
•你认为我国的退休年龄 •龄是否需要提高？
第五章养老社会保险