恒瑞医药2019年上半年管理水平报告
一、成本费用分析
1、成本构成情况
2019年上半年恒瑞医药成本费用总额为591,096.52万元，其中：营业成本为133,456.07万元，占成本总额的22.58%；销售费用为365,141.31万元，占成本总额的61.77%；管理费用为87,189.92万元，占成本总额的14.75%；财务费用为-5,314.79万元，占成本总额的-0.9%；营业税金及附加为10,158.56万元，占成本总额的1.72%。

成本构成表(占成本费用总额的比例)
项目名称
2019年上半年2018年上半年2017年上半年
数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%)
成本费用总额591,096.52 100.00 558,042.46 100.00 450,463.26 100.00 营业成本133,456.07 22.58 103,923.06 18.62 85,150.25 18.90 销售费用365,141.31 61.77 280,112.24 50.20 227,936.18 50.60 管理费用87,189.92 14.75 165,774.66 29.71 128,711.36 28.57 财务费用-5,314.79 -0.90 -5,044.91 -0.90 -3,957.42 -0.88 营业税金及附加10,158.56 1.72 12,940.72 2.32 11,846.18 2.63
2、总成本变化情况及原因分析
恒瑞医药2019年上半年成本费用总额为591,096.52万元，与2018年上半年的558,042.46万元相比有所增长，增长5.92%。

以下项目的变动使总成本增加：销售费用增加85,029.07万元，营业成本增加29,533.02万元，资产减值损失增加128.74万元，共计增加114,690.83万元；以下项目的变动使总成本减少：财务费用减少269.88万元，营业税金及附加减少2,782.16万元，管理费用减少78,584.74万元，共计减少81,636.78万元。

增加项与减少项相抵，使总成本增长33,054.05万元。

成本构成变动情况表(占营业收入的比例)
项目名称
2019年上半年2018年上半年2017年上半年
数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%)
营业收入1,002,630 100.00 776,074.95 100.00 634,459.47 100.00 营业成本133,456.07 13.31 103,923.06 13.39 85,150.25 13.42 营业税金及附加10,158.56 1.01 12,940.72 1.67 11,846.18 1.87 销售费用365,141.31 36.42 280,112.24 36.09 227,936.18 35.93 管理费用87,189.92 8.70 165,774.66 21.36 128,711.36 20.29 财务费用-5,314.79 -0.53 -5,044.91 -0.65 -3,957.42 -0.62
3、营业成本控制情况
2019年上半年营业成本为133,456.07万元，与2018年上半年的103,923.06万元相比有较大增长，增长28.42%。

4、销售费用变化及合理性评价
2019年上半年销售费用为365,141.31万元，与2018年上半年的280,112.24万元相比有较大增长，增长30.36%。

2019年上半年销售费用增长的同时收入也有较大幅度增长，企业销售活动取得了明显市场效果，销售费用支出合理。

5、管理费用变化及合理性评价
2019年上半年管理费用为87,189.92万元，与2018年上半年的165,774.66万元相比有较大幅度下降，下降47.4%。

2019年上半年管理费用占营业收入的比例为8.7%，与2018年上半年的21.36%相比有较大幅度的降低，降低12.66个百分点。

管理费用支出得到了有效控制，营业利润明显上升，管理费用支出的效率显著提高。

6、财务费用变化情况
本期财务费用为-5,314.79万元。