特许经营
购买服务
特许经营+购买服务
具有明确的收费 基础，足以覆盖 投资成本
缺乏使用者付费基础， 主要依靠政府付费收 回投资成本
收费不足，需政府补 贴部分资金或资源的 项目
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（三）PPP操作模式（发改投资【2014】2724号）
模式
三种付费模式
使用者付费
项目公司
付费
服务
最终使用者
政府付费
政府方
可行性缺口补助 (VGF)
（一）基本概念
原则
积极 稳妥
依法 合规
国办发 〔2015〕
42号文
重诺 履约
公众 收益
公开 透明
（一）基本概念
意义
1、有利于加快转变政府
职能，实现政企分开、
政事分开。
国办发〔2015〕 42号文
2、有利于打破行业准 入限制，激发经济活 力和创造力。
3、有利于完善财政投 入和管理方式，提高 财政资金使用效益。
（三）PPP操作模式（发改投资【2014】2724号）
模式
三种付费模式
采取合作方式 特点
使用者付费
项目公司
付费
服务
最终PPP合同体 系使用者
政府付费
政府方
付费
按可用性付费 使用量付费
绩效付费
项目公司
可行性缺口补助 (VGF)
政府方
可行性缺口补贴
项目公司
服务
最终PPP合同体 系使用者
服务 付费 最终使用者
风险分担
考虑双方风险的最优应对、最佳分担，将整体风险最小化。追求整个项目风险最 小化的管理模式，要比公、私双方各自追求风险最小化更能化解公共产品领域内的 风险。
（一）基本概念
模式
PPP模式首先必须选择一个由公共部 门和私营部门共同组建的特别项目公司， 政府部门通过招标方式选择民营企业或个 人参与到项目中来，并以特许经营合同的 形式授予项目公司有一定年限的经营权 (一般是20-30年)，允许项目公司通过经 营该项目而取得相关利益作为回报。民营 企业或个人的特许经营期满后，无偿还给 政府项目的全部设施。
（一）基本概念
定义
PPP模式（Public—Private—Partnership）（政府与社会资本合作）， 是指政府与私人组织之间，为了提供某种公共物品和服务，以特许权协议 为基础，彼此之间形成一种伙伴式的合作关系，并通过签署合同来明确双 方的权利和义务，以确保合作的顺利完成，最终使合作各方达到比预期单 独行动更为有利的结果。
类型
外包类
特许经营类
私有化类
模块式 外包
服务外 包
管理外 包
整体式 外包
DB DBMM O&M DBO
转让-经 营-转让
TOT PUOT LUOT
建设-经 营-转让
BOT BLOT BOOT
社会资本方承担责任小
政府承担责任大
其他
DBTO DBFO
完全私 有化
PUO BOO
部分私 有化
股权转 让
其他
社会资本方承担责任逐渐增大 政府承担责任逐渐变小
医院、学校、养老服 务设施、轨道交通等
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二、PPP项目全流程分解
（一） （二） （三） （四） （五）
项目识别阶段 准备阶段 项目采购阶段 项目执行阶段 项目移交阶段
PPP项目流程图
PPP 项 目 五 大 阶 段
项
目 识
项目发起
别
项目筛选
物有所值评价
财政承受能力论证
项
目
准
管理架构组建
备
实施方案编制
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项目发起
项目筛选
物有所值 评价
财政承受能 力论证
（一）项目识别阶段
01项目发起
政府和社会资本合作项目由政府或社会资本发起，以政府发起为主。 政府发起
财政部门（PPP中心）负责向交通、住建、环保、能源、教育项目、医疗、体育健身和 文化设施等行业主管部门征集潜在政府和社会资本合作项目。行业主管部门可从国民经济和 社会发展规划及行业专项规划中的新建、改建项目或存量公共资产中遴选潜在项目。 社会资本发起
实施方案审核
项
目 采
资格预审
购
采购文件编制
响应文件评审
谈判与合同签署
项
目 执
项目公司设立
行
融资管理
绩效监测与支付
中期评估
项
目 移
移交准备
交
性能测试
资产交割
绩效评价
（一）项目识别阶段
识别阶段是项目的起始阶段，判断一个项目是否属于适用PPP模式的范围以 及具体模式。
此阶段主要包含以下方面：
01
02
03
（一）基本概念
范围
《关于开展政府和社会资本合作的指导意见》 （发改投资（2014）2724号
PPP模式主要适用于政府负有提供责任 又适宜市场化运作的公共服务、基础设施类 项目、城市轨道交通项目、医疗、旅游、教 育培训、健康养老等公共服务项目、水利、 资源环境和生态保护等项目。
（二）PPP常见类型
（一）基本概念
特点
公私合作
公私合作并形成伙伴关系，并存在一个共同的目标。企业是以此目标实现自身 利益的追求，而政府部门则是以此目标实现公共福利和利益的追求
利益共享
政府不以分享利润（分红）为唯一目的，还需要对企业可能的高额利润进行控 制，即不允许企业在项目执行过程中形成超额利润（利益的可调节性）。共享利益 在这里除了指共享PPP的社会成果之外，也包括使作为参与者的企业取得相对平和、 稳定的投资回报（利益的可调节性）
社会资本应以项目建议书的方式向PPP中心推荐潜在政府和社会资本合作项目。
（一）项目识别阶段
02项目筛选
财政部《关于推广运用政府和社会资本合作模式有关问题的通知》（财金（2014）76号） 的规定：PPP模式适用于投资规模较大、需求长期稳定、价格调整机制灵活、市场化程度较 高的基础设施及公共服务类项目。 政府从新建、改建项目或存量公共资产中筛选、排序、确定备选项目。 财政部门应根据筛选结果制定项目年度和中期开发计划。 对于列入年度开发计划的项目应做好项目前期论证工作：可行性研究报告、项目产出说明、 存量公共资产的历史资料、初步实施方案等相关资料。
政府方
付费
按可用性付费 使用量付费
绩效付费
项目公司
可行性缺口补贴 项目公司
服务
服务 付费
最终使用者
最终使用者
具体选择模式 项目范围
BOT/BOO/股权
城市燃气、供暖 等
委托经营、BTO、 BTL、DBFO
污水处理厂、集污及 排水管网、地下综合 管廊、垃圾清运、道 路保洁
委托经营、BTO、 BTL、DBFO
PPP项目运作模式培训教材PPT课件
PPP项目运作模式
主讲人：朱操
PPP项目运作模式培训教材PPT课件
目录
一、 PPP模式基本知识 二、 PPP项目全流程分解
三、 PPP与EPC区别
四、 PPP模式合同知识
一、PPP模式基本知识
（一） PPP基本概念 （二） PPP常见类型 （三） PPP操作模式