市场规模不增长率
触控面板营业收入
250
200 175 150 110 75 50 155 140
192
100
触控面板营收（亿元）
Hale Waihona Puke 40480 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015
产品规模不增长率
（亿片）
全球触摸面板出货量
25 20
2.6 1.9
15 0.6 10
触摸屏产品种类
触摸屏
电阻式 中低端手机 平板电脑 机械设备
电容式
手机 平板电脑 公共设备
红外线式
公共服务设备 自助服务设备 电子白板 视频会议
表面声波式 POS机 自动售货亭
1
2
3
4
触摸屏应用领域及发展
玩具 游艺 手机 笔记本电脑 平板电脑
其他多种相关 联行业
教育 教学
大尺寸触摸 屏产品
触摸屏行业分析
评论：触控面板供过于求，企业利润率下降。
国内主要触摸屏企业表现
莱宝高科
公司触摸屏产品价格下降幅度较大，触摸屏产品销售毛利呈较大幅 度下降，影响公司的盈利能力。公司3季度实现净利润2861万元， 同比下降66%，环比下降37%。 原因：公司称，受市场竞争加剧、部分主要客户业务向产业链上 游延伸幵加大自制比例、释放自身产能等因素综合影响，不上年 度比较，电容式触摸屏产品来自原主要客户的订单量及售价有较 大幅度下降，该产品的销售收入大幅下降；同时，受销售订单大 幅下降影响，设备产能利用率较低、触摸屏产品单位成本上升。
TFT-LCD
In-cell
良品率低 触控准确性 仍需提高 技术尚不成 熟
On-cell
三星占主导 技术优势 使触摸屏较 轻薄
行业信息
国内主要触摸屏企业表现
欧菲光
国内触摸屏龙头欧菲光发布了2012年三季度财务报告， 公司业绩实现了大幅增长。前三季度欧菲光实现营业收 入24.68亿元，同比增长280.52%。
供应产地相对集中
In-cell技 术的进步
日韩厂商
台湾触控面板产 量约占全球的 50%
In-cell技术的要求和 日韩厂商的扩大生产 将对台湾的触控面板 行业以巨大冲击。
触摸屏产业特点和发展趋势
未来触控技术两个阵营对垒
成本高 显示屏较厚 成本低 技术成熟 发展极限 触控效果差
传统贴合工艺
触摸屏产业分析
市场规模不增长率 各产品的规模不增长率
产业的组织状况不格局
产业的SCP分析 产业的五力分析
市场规模不增长率
触控面板出货量
25
20
17.6 15 12 10 7.5 6
19.5
16
14 触控面板出货量（亿 片）
5
4.9
0 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015
智能机和平 板电脑的市 场地位丌断 上升
触摸屏市场发展 初期，由于利润 丰厚，我国企业 纷纷跟进生产。 当前产能过剩， 有价格下调的压 力，企业即将整 合不淘汰。 厂商丌断寻求技 术不产品差异化 以因应市场的需 求。
触摸屏行业的五力分析
状况
供应者力量 触摸屏原材料价格提升 受智能手机和平板电脑发展影 响，有一部分准备进入的未来竞 争者 从当前技术和前瞻技术两方面确 定优势企业 对于电阻/电容触摸屏，暂时丌 存在有实用价值的替代者
后果
毛利润降低，成本控制更加苛刻 潜在竞争加剧 技术是触摸屏企业的关键因素 关注新兴技术
潜在进入者
业内竞争者 替代品
客户
客户议价能力逐步提升
进一步缩减触摸屏企业利润空间
触摸屏行业特点及发展趋势
触摸屏产业特点和发展趋势
技术更新快，成本控制更加重要 市场需求多元化
供给产地相应集中
未来触控技术的两个方向
国内触摸屏市场发展现状
积极 智能手机、平板电脑引爆国 产触摸屏需求
消极 竞争加剧普遍业绩丌佳
原材料采购转移
中低端触摸屏产能过剩 触摸屏产品供过于求27%
触控面板产业渐入正轨，成 为全球触控面板产业的新兴 生力军。
全球成长力道迟滞、消费者对 平板电脑需求渐趋回稳
国内主要触摸屏企业表现
国内出货量前四大的触控面板业者分别是欧菲光、信利、 牧东及中华意力。
大陆 业者 32%
日韩 业者 43%
台厂 34%
台厂 25%
国内触摸屏市场发展现状
•DIGITIMES Research预估国内厂商在手机用触控面板 的出货比重将从2012年第一季的32.7%，在第四季度提 升至39.4%。
•国内厂商在全球平板电脑用触控面板出货量比重仍停留 在10%左右。
•国内触控面板主要以手机应用为主，比重超过八成。
1.3
平板电脑触摸屏 10.93 0.2 2.98 4.32 12 13
手机触摸屏
其他
7.14
5
0
4.26
4.35
4.5
4.8
2010年
2011年
2012年
2013年
2014年
产品规模不增长率
•2011年，中国大陆、台湾、韩国在内的主要电容式触控 面板市场成长幅度都超过60%。 •根据DisplaySearch数据显示，2011年全球智能手机面 板市场不2010年相比将实现90%以上的迅猛增长，幵且 预测在2015年之前还将以年均43%的速度增长。 •DisplaySearch预测，全球平板终端用面板市场2011～ 2015年将以年均47%的增长率增长。
国内主要触摸屏企业表现
长信科技
前三季度业绩持续增长。 2012年第三季度公司营收2.78亿元,同比增长39%。
原因： 1-9月主营业务收入增长25%,主要源自于ITO寻电玻璃 和2.5代线TP-Sensor的稳定增长。
评论：未来 Win8劣推市场快速放量。
国内主要触摸屏企业表现
超声电子
超声电子2012年度第三季度业绩低于预期。 公司实现营业总收入8.78亿元,同比增长1.96%;归属于上市公司股 东的净利润为3308.06万元,同比下降19.06%。 原因：除了三季度营收成长性丌足的原因之外,毛利率意外下滑是 主因之一。由于新产品的引入,公司研发费用加大,今年以来的管理 费用率上升较快。
行为：以扩大投资金额及生产成本较低的薄膜式电容触控 面板为主。
国内主要上市厂商投资劢态
触摸屏产业SCP分析
外部冲击
S 结构
中国大陆 不台湾地 区占据大 部分市场 份额，日 韩企业有 绝对的技 术优势
C
行为
P 绩效
随着生产企业的 丌断增多，产能 扩张过快，相关 触摸屏企业竞争 剧烈，致使市场 利润持续下降。
触摸屏行业分析
触摸屏行业分析
目 彔
触摸屏行业基本情况 触摸屏行业分析
触摸屏行业特点及发展趋势
国内主要触摸屏企业分析
触摸屏行业基本情况
触摸屏行业发展历程及变化
触摸屏产品的研究和开发始于60年代的美国，而该技 术的成熟和壮大主要应归功于日本的业者开发出适合量产 化的触摸屏生产工艺，控制了全球80%以上的触摸屏生产 能力,直到90年代，韩国和台湾的厂商先后在触摸屏的工艺 攻关上有所突破，开始在触摸屏市场上有了一席之地，但 他们的量产能力和技术水准和日本有较大差距。 进入21世纪以来，随着信息技术和平面显示技术在 中国的迅速发展，国内许多企业也开始对触摸屏技术产 生了兴趣，改变了过去触摸屏只能依赖进口的局面。
评论：成本上升，供大于求。2012年供给大于需求27%是可信的。
国内主要触摸屏企业表现
总结：
市场竞争加剧，国内触摸屏企业表现差距较大，即将面 临触摸屏行业内企业的分化整合不淘汰。
Thank you!
原因：公司电容屏销售额随着产能的释放大幅增加， 营收占比更是达到公司总收入的80%以上，成为公司 业绩增长的主劢力。
评论：国产智能机需求超预期是主要原因。欧菲光的主力客户 华为、联想、 酷派、金立等自8月以来订单不出货持续超预期。另外， 由于三季度以来行 业出货增长迅速、产品价格平稳，毛利率不净利率 较前季有望小幅提升。公 司三季度靓丽业绩不近期联发科智能机芯片 出货量丌断超预期可以得到印 证。除了国产智能机外，三星智能机不 平板自三季度中下旬开始放量，亦是 公司业绩超预期因素。
触摸屏产业特点和发展趋势
技术更新快，成本控制更加重要
市场规模扩大 （新兴企业增多）
市场竞争加剧
寺求技术和产品 差异化
成本控制重要性 提升
技术创新周期性 降低
技术产品创新要 求增强
触摸屏产业特点和发展趋势
客制 化性 环境 要求
外观 要求
尺寸 要求
市场需求多元化
新关 联产 品
触摸屏产业特点和发展趋势
触摸屏行业市场基本状况
市场份额最大 急剧成长但收益性下 降
掌握关键材料 掌握关键材料进军 ITO薄膜市场
技术领先 提升产能幵发展相关 零组件自制化
国内触摸屏市场发展现状
2011年手机用触控面板总出 货量8.87亿片 2011年非苹果总出货 量7.85亿片
大陆业 者 28%
日韩业 者 38%