第四章 现金资产业务
第一节 现金资产构成 第二节 资金头寸的计算与预测 第三节 现金资产的管理
商业银行是高负债经营的金融企业，在 日常经 营活动 中，商 业银行 为了保 持清偿 力和获 取更有 利的投 资机会 ，必须 持有一 定比例 的现金 等高流 动性资 产，并 对其进 行科学 管理。 因此， 现金管 理也是 商业银 行管理 的一项 放形式的理财产品，投资者可以随存随取。与百 度百赚对接的基金为大明星团员之四：平安盈
平安盈是平安银行通过与金融机构合作（包括但不限于保险公司、银 行、基金公司、证券公司等），在互联网上通过财富e为投资者提供 的系列金融产品服务。目前“平安盈”提供南方现金增利基金、平安 大华日增利货币基金的快速转入及转出。 平安盈的转入与转出无需任 何费用！
互联网金融 点事儿
强大的宝宝军团
互联网宝宝风生水起
货币基金类、 定向委托投资类、 P2P网络借贷类等
货币基金类
最常见的“宝宝”是余额宝等货币基金产品，这也是人们通常 所理解的“宝宝”，除余额宝外，现在常见的还有招商银行招 钱宝、苏宁零钱宝、南京银行鑫元宝、民生如意宝、中银活期 宝等，以及名中不带“宝”的京东小金库、理财通等。这些 “宝宝”们背后是货币基金，7日年化收益率基本在3%上下， 极少数超过4%。
第三节 现金资产的管理
一、现金资产管理原则
（一）总量适度原则
（二）适时调节原则
（三）安全保障原则
二、库存现金的日常管理
（一）影响库存现金的因素
1、 现金收支规律
2、 营业网点的多少
1、后勤保障的条件 2、与中央银行发行库的距离、交通条件
及发行库的规定 3、商业银行内部管理
（二）银行库存现金规模的确定 周转时间，现金支出水平的确定（公式) 最优送钞量确定 现金调拨临界点确定 （三）严格库房安全管理措施
（四）在途资金
二、现金资产的作用
（一）保持清偿力
（二）保持流动性
第二节
本节第 一个问 题为重 点，第 二个问 题是难 点，采 用课堂 讲授的 方法。 用时： 1课时
资金头寸的计算与预测
一、资金头寸及其构成
商业银行的资金头寸是指商业银行能够运用 的资金。
ቤተ መጻሕፍቲ ባይዱ1、 基础头寸极其构成
2、 可用头寸极其构成
二、资金头寸的预测
十大明星团员之四：现金快线
现金快线是工银瑞信推出的一个收益远超活期，资金取用快速灵活的 现金账户。现金快线挂钩的货币基金是工银瑞信货币(482002)基金， 存入现金快线账户就是购买工银瑞信货币基金，资金风险低，用户可 以随用随赎，没有任何手续费。工行用户还能快捷开户，且赎回最快 1秒到账。
团长：余额宝
十大明星团员之一：微信理财通
2014年1月22日，腾讯与华夏基金 合作的理财通正式登陆微信
十大明星团员之二：华夏活期通
活期通是华夏基金推出的一个收益远超活期，资金取用快速灵 活的现金账户。存入活期通账户就是购买华夏现金增利货币基 金，可获得远超活期储蓄的收益，而且用户可以随用随取，不 需任何手续费，同时支持免费还信用卡、还房贷车贷、跨行转 账等功能
它们和货币基金“宝宝”有类似之处，但并不相同。在带来 比货币基金更高的收益的同时，风险也较货币基金更高。
P2P网络借贷类
收益率大部分在8%以上，如好贷宝的日息宝、爱钱进的整存 宝+、PPmoney的懒人宝、银客网的优房宝、中融所的中意宝 等等。这些“宝”和货币基金“宝宝”们基本没有“血缘关 系”，投资流向也各不相同，但绝大多数投资流向为借款项目。
如360你财富的小活宝、陆金所的零活宝等，七日年化收益 率一般在4%—6%。 但是，它们背后对应的是定向委托投资标的，并非单纯的货币 基金。以平安陆金所的零活宝为例，其背后定向委托投资标的 投资范围为： 委托贷款、信托计划(含信托受益权)、基金公司及子公司发行 的特定/专项资产管理计划、证券公司发行的资产管理计划、 商业银行理财产品、基金公司货币基金、票据收益权、银行存 款等。其中银行存款的投资比例最低不低于30%。
第一节
本节是 本章的 重点内 容，是 有关现 金资产 的最基 本知识 ，采用 课堂讲 授的方 法教学 。用时 ：1课 时
现金资产构成
一、现金资产的构成
现金资产是银行持有的库存现金以及与现金等同的可随时用于支 付的银行资产。商业银行的现金资产一般包括以下几类：
（一）库存现金
（二）在中央银行存款
（三）存放同业存款
P2P平台上的大部分“宝”为单一网络借贷项目，投资人投资 某一标的，满标后，资金被划入借款人账户，随后借款人还款， 投资者获得收益及本金。如好贷宝的日息宝属于针对应收账款 的借款项目，并非货币基金。其投资说明指出，由于用户在商 户刷卡消费后，银行将款项划给商家需要一定时间，于是此类 产品通过在网络筹集借款将资金实时垫付给商家，待银行划款 给商家时商家再完成还款。
三、存款准备金的管理 该问题只做简单介绍，不做考试要求。
（一）满足法定存款准备金要求 （二）超额存款准备金的 四、同业存款的管理 （一）同业存款的目的 （二）同业存款需要量的测算
教学建 议：对 现金资 产的管 理，应 结合商 业银行 经营管 理原则 中的流 动性原 则介绍 。
大量使用现金有哪些麻烦？
资金头寸不可过多，也不可过少，这样就需 要准确地预测资金的头寸。这里主要介绍资金 头寸预测的影响资金头寸变化的因素。
资金头寸预测
• 银行主要资金来源与运用（书104页，表4-1）
资金头寸预测
本 节 第 一 个 问题 是重点 ，其他 的问题 是难点 。难点 的内容 视具体 情况有 选择地 讲授。 主要采 用讲授 和自学 的方法 。用时 ：2课 时
货币基金主要投资于短期货币工具(一般期限在一年以内，平均 期限120天)，如国债、央行票据、商业票据、银行定期存单、 政府短期债券、企业债券(信用等级较高)、同业存款等短期有 价证券。货币基金相对其他理财产品而言安全性和流动性较好， 收益较为稳定，是现金管理理财中接受度较高的活期理财产品。
定向委托投资类