第一章基本训练一、概念题1、金融市场：货币资金的供求双方借助于各种金融工具，以市场方式进行金融资产交易或提供金融服务，进而实现资金融通的场所或空间，或者简单地说，是资金供求双方以市场方式买卖金融工具的场所。
2、金融工具：也称信用工具，是指在信用活动中产生的、能够证明债权债务关系并据以进行货币资金交易的一种合法凭证，这种凭证对于债权债务双方所应承担的义务和享有的权利均具有法律效力。
3、初级市场：新证券发行的市场，又称一级市场或证券发行市场。
4、次级市场：是旧证券流通、转让的市场，又称二级市场或证券转让市场。
5、资本市场：是指以一年以上的有价证券为交易工具进行长期资金融通的市场。
6、货币市场：是指以一年内的票据和有价证券为交易工具进行短期资金融通的市场。
三、单项选择题1、金融市场的客体是指金融市场的( A )。
A．金融工具 B．金融中介机构 C．金融市场的交易者 D．金融市场价格2、现货市场的实际交割一般在成交后( A )内进行。
A．2日 B．5日 C．1周 D．1月3、下列属于所有权凭证的金融工具是( C )。
A．商业票据 B．企业债券C．股票 D．可转让大额定期存单4、在金融市场发达国家，许多未上市的证券或者不足一个成交批量的证券，也可以在市场进行交易，人们习惯于把这种市场称之为( A )。
A．店头市场B．议价市场C．公开市场D．第四市场5、企业是经济活动的中心，因此也是金融市场运行的( B )。
A．中心 B．基础 C．枢纽 D．核心6、世界上最早的证券交易所是( A )。
A．荷兰阿姆斯特丹证券交易所B．英国伦敦证券交易所C．德国法兰克福证券交易所D．美国纽约证券交易所7、专门融通一年以内短期资金的场所称之为( A )。
A．货币市场B．资本市场C．现货市场D．期货市场8、旧证券流通的市场称之为( B )。
A．初级市场B．次级市场C．公开市场D．议价市场四、多项选择题1、下面( BCD )属于金融衍生工具的交易种类。
A．现货交易 B．期货交易C．期权交易 D．股票指数交易 E．贴现交易2、金融市场的参与者包括( ABCDE )。
A．居民个人 B．商业性金融机构 C．中央银行 D．企业 E．政府3、下列金融工具中，没有偿还期的有( AE )。
A．永久性债券 B．银行定期存款C．商业票据 D．CD单 E．股票4、机构投资者一般主要包括( ABCDE )。
A．共同基金B．保险公司C．信托投资公司D．养老金基金E．投资银行5、货币市场具有( ACD )的特点。
A．交易期限短 B．资金借贷量大C．流动性强 D．风险相对较低 E．交易工具收益较高而流动性差6、资本市场的特点是( ABD )。
A．金融工具期限长 B．资金借贷量大 C．流动性强D．为解决长期投资性资金的供求需要E．交易工具有一定的风险性和投机性7、金融工具一般具有的特征：( BCDE )。
A．安全性 B．流动性C．风险性 D．收益性 E．期限性五、判断并改正1、因为世界各国金融市场的发达程度不同，所以各国金融市场的构成要素也不同。
错误。
金融市场的发达程度主要受社会生产力和市场主体的多寡的影响，不决定构成要素差异。
因此，不管各国金融市场发达程度如何，市场本身的要素都不外是金融市场主体、金融市场客体、金融市场媒体和金融市场价格四个要素。
2、金融市场形成后，信用工具便产生了。
错误。
远在金融市场形成以前，信用工具便已产生。
它是商业信用发展的必然产物。
随着商品经济的发展，在商业信用的基础上，产生了银行信用和金融市场，银行信用和金融市场的产出和发展反过来又促进了商业信用的发展，使信用工具成为金融市场的交易对象。
3、通常金融工具的数量多少被认为是一国金融是否发达或经济发展水平高低的重要标志。
正确。
金融工具是有价证券、信用凭证，随时可以流通转让，流动性高。
因此，一般来说，金融工具品种和数量的增多，应是金融市场发达的表现。
4、金融市场媒体主要是指那些在金融市场上充当交易媒介，从事交易或促使交易完成的组织、机构和个人，因此与金融市场主体没什么根本的区别。
错误。
金融市场媒体与金融市场主体都是金融市场的参与者，但二者之间有着重要区别。
首先，金融市场媒体参与金融市场活动，主要是赚取佣金，并非是真正意义上的货币资金供给者和需求者。
其次，就原始动机而言，金融市场媒体在市场上主要是以投机者而非投资者的身份进行金融交易。
5、一般工商企业在金融市场的活动领域为资本市场，很少参与货币市场的交易。
错误。
一般工商企业在金融市场的活动领域为资本市场与货币市场。
6、一般来说，进入次级市场流通的证券只占证券总量的较少一部分，说明次级市场的重要性不如初级市场。
错误。
进人次级市场的证券虽然只是证券总量的一部分，但只有次级市场才能赋予证券以流动性，它使货币管理当局得以开展公开市场业务，并成为经济发展的“晴雨表”，因此，次级市场的重要性丝毫不比初级市场弱。
次级市场的存在、发展和规模的大小是一国金融发达与否的重要标志。
7、证券发行必须在证券交易所内进行。
错误。
证券发行不一定在证券交易所内进行。
六、简答题2、金融市场有哪些基本功能?（1）有效地筹集和分配资金的功能（2）灵活地调度和转化资金功能（3）优化资源配置功能（4）降低交易成本，实现风险分散（5）有效地实施宏观调控第二章基本训练一、概念题1、同业拆借市场：又称同业拆放市场，是指各类金融机构之间进行短期资金拆借活动而形成的市场，其交易对象为各金融机构的多余头寸。
2、票据市场：指在商品交易和资金往来过程中产生的，以汇票、本票及支票的发行、担保、承兑、贴现、转贴现、再贴现等方式来实现短期资金融通的市场。
3、贴现：是指持票人为了取得现款，将未到期已承兑汇票，以支付自贴现日起至票据到期日止的利息为条件，向银行所作的票据转让，银行扣减贴息，支付给持票人现款的行为。
4、转贴现：是指银行将已贴现的承兑汇票，以支付自贴现日起至票据到期日止的利息为条件，向其他金融机构所作的票据转让行为。
5、再贴现：是商业银行和其他金融机构，以其持有的未到期汇票，向中央银行所作的票据转让行为。
6、大额可转让定期存单：简称CD，是有固定面额的、由银行发给存款人按一定期限和约定利率计息，到期前可以流通转让的证券化存款凭证。
三、单项选择题1、货币市场最基本的功能是( A )。
A．调剂资金余缺，满足短期融资需要 B．为各种信用形式的发展创造条件 C．为政府宏观政策调控提供条件和场所 D．有利于企业重组2、同业拆借市场利率是市场的( B )，对整个经济活动和宏观调控具有重要的意义。
A．官定利率 B．基准利率 C．浮动利率 D．市场利率3、票据到期前，票据付款人或指定银行确认票据记明事项，在票面上做出承偌付款并鉴章的行为称为( D )。
A．贴现 B．再贴现 C．转贴现 D．承兑4、英文缩写LIBOR的含义为( C )。
A．全国证券交易自动报价系统 B．中国同业拆借利率C．伦敦同业拆放利率 D．美国纽约联邦基金市场5、大额可转让定期存单是由( B )首先发行的。
A．美国联邦银行 B．纽约花旗银行C．英格兰银行 D．日本银行6、同业拆借市场按拆借期限可分为( B )。
A．有担保拆借市场和无担保拆借市场 B．头寸拆借市场和短期拆借市场C．有形拆借市场和无形拆借市场D．银行同业拆借市场和非银行金融机构同业拆借市场7、银行承兑汇票的转让一般通过( B )方式进行。
A．承兑 B．贴现C．再贴现 D．转贴现8、再贴现是( A )。
A．中央银行的授信业务 B．中央银行的负债业务C．中央银行的资产业务 D．商业银行的授信业务．9、（ A ）是四种存单中最重要、也是历史最悠久的一种，它由美国国内银行发行。
A．国内存单B．欧洲美元存单C．扬基存单D．储蓄机构存单四、多项选择题1、从交易对象的角度看，货币市场主要由( BCDE )等子市场组成。
A．基金 B．同业拆借C．商业票据 D．国库券 E．回购协议2、下面哪些属于同业拆借市场的参与者： ( BCE )。
A．中央银行 B．商业银行C．非银行金融机构 D．企业 E．拆借中介机构3、同业拆借市场拆出的资金主要用于( ABE )。
A．必须符合金融政策和信贷原则B．用于弥补当日票据清算后的差额 C．用于弥补信贷收支硬缺口D．用于扩大信贷规模E．用于补足次日营业必备的最低超额储备4、银行承兑票据市场主要由( ABCDE )等几个环节构成。
A．出票 B．承兑C．贴现 D．转贴现 E．再贴现5、与资本市场相比，货币市场具有( ACD )的特点。
A．交易期限短 B．资金借贷量大C．流动性强 D．风险相对较低 E．交易工具收益较高而流动性差6、票据市场一般包括( ABCDE )。
A．商业票据承兑市场 B．商业票据贴现市场C．银行承兑汇票市场 D．融资性票据市场E．中央银行票据市场7、票据贴现与一般银行贷款相比，在哪些方面有区别：( ABCDE )。
A．授信对象 B．信用关系涉及的当事人C．利息收取时间 D．融资期限 E．风险程度五、判断并改正1、同业拆借市场最早产生于英国。
错误。
同业拆借市场最早产生于美国。
2、在货币市场上，政府既是重要的资金需求者和交易主体，又是重要的监管者和调节者。
正确。
3、对商业票据的发行人来说，资信等级越高，则发行利率也高，反之则低。
错误。
对商业票据的发行人来说，资信等级越高，则发行利率低，反之则高。
4、在商业票据贴现市场上，各种贴现形式，表面上是票据的转让与再转让，实际上是资金的融通。
正确。
5、一般工商企业在金融市场的活动领域主要为资本市场，很少参与货币市场的交易。
错误。
一般工商企业在金融市场的活动领域包括资本市场和货币市场。
6、票据经过银行承兑，风险相对减少，是一种信用等级较高的票据。
正确。
7、同业拆借市场最重要的交易对象是银行间存款。
错误。
同业拆借市场最重要的交易对象是商业银行的存款准备金。
六、简答题3、简述可转让大额定期存单的特点。
答：其一，存单的发行人通常是资金力量雄厚的大银行。
据统计，美国大银行发行的存单占存单发行量的90%，中小银行发行的存单只占10%。
其二，存单面额固定，且起点较大。
如在美国，可转让大额定期存单最低起价为2.5万美元，通常为10万以上。
其三，可在市场上转让流通。
存单不能提前支付，但可以在二级市场上出售转让，存单的流动性是存单受到投资者青睐的一个重要因素。
其四，可获得接近金融市场利率的利息收入。
七、计算1、某企业以一张面额为30万的票据去银行贴现，银行的年贴现率为8％，票据尚有45天才到期，银行扣除的贴现息是多少？企业得到的贴现额是多少？答：30*8%*45/365=0.296（万）30-0.296=29.704（万）第三章基本训练一、概念题1、短期国债市场：短期国债是一国政府为弥补国库资金临时不足而发行的、期限在一年以内的短期债务凭证，也称国库券。