第三节 利率风险的衡量
• 一、利率风险的分析方法 • （一）收益分析方法
• （二）经济价值分析方法
第三节 利率风险的衡量
• 二、金融机构利率风险的衡量 • （一）敏感型分析
• （二）缺口分析
第三节 利率风险的衡量
• 二、金融机构利率风险的衡量 • （三）存续期
• （四）凸度
第三节 利率风险的衡量
• （二）风险管理策略的选择和管理方案的设计
• （三）国际金融风险管理方案的实施和监控
第三节 国际金融风险管理概述
• 三、国际金融风险管理的程序 • （四）风险报告
• （五）风险管理的评估
• （六）风险确认和审风险
第一节 利率概述
• 一、利率的定义 • （一）即期利率与远期利率
• （三）净利息头寸风险
第二节 利率风险概述
• 二、利率风险的分类 • （四）收益率曲线风险
• （五）期权性风险
第二节 利率风险概述
• 三、利率风险的成因 • （一）基于金融机构自身的原因
• （二）基于行业的原因
第二节 利率风险概述
• 四、利率风险的影响 • （一）对收益及费用的影响
• （二）对资产价值的影响
• （二）按照来源和用途
• 1、融资成本模型 • 2、连续复利的模型
第三节 利率期货
• 五、操作 • （一）国库券期货的套期保值
• （二）欧洲美元期货的套期保值
• （三）长期利率期货的套期保值
第三节 利率期货
• 六、利率远期协议和利率期货的比较
第四节 利率互换
• 一、定义 • 二、特点
• 三、利率互换的定价
第四节 利率互换
• 三、非金融机构利率风险的衡量 • （一）评估风险暴露的潜在规模
• （二）衡量利率风险暴露
The End
第三章 利率风险管理
第一节 传统的利率风险管理方法
• 一、选择有利的利率形式 • 二、订立特别条款
• （一）设定利率上下限
• （二）转换利率形式
第一节 传统的利率风险管理方法
• 三、利率敏感性缺口管理 • （一）第一季度保持正缺口
• （三）利率上限期权
第五节 利率期权
• 五、操作 • （四）利率下限期权
• （五）利率区间期权
• （六）零成本利率双限期权
第五节 利率期权
• 五、操作 • （七）利率期货期权
• （八）利率互换期权
第五节 利率期权
• 六、期权与期货的联系与区别 • （一）买卖双方的权力义务
• （二）买卖双方的盈亏结构
• （三）保证金与权利金
第五节 利率期权
• 六、期权与期货的联系与区别 • （四）头寸了结的方式
• （五）合约数量
The End
第四章 汇率风险
第一节 汇率及影响汇率变动的因素
• 一、外汇 • （一）广义的外汇
• （二）狭义的外汇
第一节 汇率及影响汇率变动的因素
• 二、外汇的主要分类 • （一）按照能否自由兑换
• 四、操作 • （一）降低筹资成本
• （二）回避利率风险
• （三）交叉货币利率互换在国际金融风险管理中 的应用
第四节 利率互换
• 五、风险 • （一）信用风险
• （二）基础风险
• （三）期限风险
第四节 利率互换
• 六、利率互换与远期利率协议的比较
第五节 利率期权
• 一、定义
• 二、合约内容
第五节 利率期权
• 2、附加利率
第一节 利率概述
• 二、影响利率的因素 • （一）政策因素
• （二）风险因素
• （三）其他因素
第二节 利率风险概述
• 一、利率风险的含义 • （一）金融行业的利率风险
• （二）非金融行业的利率风险
第二节 利率风险概述
• 二、利率风险的分类 • （一）重新定价风险
• （二）基准风险
• （二）第二季度保持负缺口
• （三）第三四季度保持零缺口
第一节 传统的利率风险管理方法
• 四、持续期缺口管理
第二节 远期利率协议
• 一、定义 • 二、远期利率协定的要素
第二节 远期利率协议
• 三、特征 • （一）场外交易
• （二）合约的非标准化
第二节 远期利率协议
• 四、操作 • 五、利弊分析
• 三、利率期权的交易 • （一）买进看涨期权
• （二）卖出看涨期权
第五节 利率期权
• 三、利率期权的交易 • （三）买进看跌期权
• （四）卖出看跌期权
第五节 利率期权
• 四、定价原理 • （一）实值期权
• （二）虚值期权
• （三）两平期权
第五节 利率期权
• 五、操作 • （一）看涨利率期权
• （二）看跌利率期权
• 1、即期利率
• 2、远期利率
第一节 利率概述
• 一、利率的定义 • （二）名义利率与实际利率
• 1、名义利率
• 2、实际利率
第一节 利率概述
• 一、利率的定义 • （三）固定利率与浮动利率
• 1、固定利率
• 2、浮动利率
第一节 利率概述
• 一、利率的定义 • （四）基准利率与附加利率
• 1、基准利率
第一章 总论
第一节 国际金融环境概述
• 一、国际金融市场功能增强
• （一）充当债权债务清算中心
• （二）为跨国公司提供资金支持 • （三）推动经济和生产国际化
第一节 国际金融环境概述
• 二、货币安排多样化
• 三、国际金融一体化
• （一）货币一体化 • （二）金融市场一体化
第一节 国际金融环境概述
• （四）国际金融风险的经济后果
第三节 国际金融风险管理概述
• 一、国际金融风险管理的涵义 • 二、国际金融风险管理的意义
• （一）国际金融风险管理对微观经济层面的意义
• （二）国际金融风险管理对宏观经济层面的意义
第三节 国际金融风险管理概述
• 三、国际金融风险管理的程序 • （一）国际金融风险的识别和分析
• 三、国际金融一体化
• （三）金融业务一体化
• （四）金融管理一体化
第二节 国际金融风险概述
• 一、关于风险的基本知识
• （一）风险的涵义
• （二）风险的特征
第二节 国际金融风险概述
• 二、关于国际金融风险的基本知识
• （一）国际金融风险的涵义
• （二）国际金融风险的类型 • （三）国际金融风险的特点
• （一）远期利率协议的优点
• （二）远期利率协议的缺点
第三节 利率期货
• 一、定义 • 二、利率期货合约的报价及损益
第三节 利率期货
• 三、利率期货交易的特点 • （一）场内交易
• （二）保证金要求
• （三）交割方式
第三节 利率期货
• 四、定价原理 • （一）一般的定价理论
• （二）期货合约价格的确定