(此文档为word格式，下载后您可任意编辑修改！)中国农业银行山西省分行2009年1季度风险分析报告从2008年四季度开始，国家采取了的一系列积极扩张性的经济政策，从“国十条”到“金融三十条”，再到“银十条”和“十大产业振兴规划”以及相关的产业规划实施细则，力度空前。
但是我省经济面临外部需求向下调整、内部需求难以迅速得到改善，加之政策发挥存在时滞效应，经济有所回暖但金融危机影响仍难言底。
全行信用风险得到有效控制但不良反弹压力增加，尤其是个人贷款违约风险加大；操作风险得到有效遏制但潜在操作风险事件难言完全暴露，面临的形势依然严峻；市场风险面临利率走低趋势和信贷资金有效需求不足，全行创利能力难度增加。
具体分析如下：一、各项风险监控指标完成情况1、不良贷款“双降”成效显著，但反弹压力犹存截至3月底，全行各项贷款余额386.72亿元，较年初下降1.87亿元，其中不良贷款28.58亿元，较年初下降1.358亿元，不良占比7.39％，较年初下降0.32个百分点。
完成总行任务（不良余额控制在29.72亿元以内）的617％，完成我行自定任务（不良余额下降1亿元）的135.8％，三农不良贷款余额7.58亿元，控制在总行要求的14.5亿元之内。
分地市情况见下表：不良贷款“双降”完成情况统计表从不良贷款绝对额变动分析：已经完成全年任务的二级分行分别是忻州、大同、阳泉、晋城、太原、朔州、吕梁、临汾和运城，未完成全年任务的是长治和晋中。
从不良贷款占比变动情况分析：不良占比较年初下降的有运城、太原、临汾、阳泉、大同、忻州和晋城；较年初上升的有朔州、长治、吕梁、晋中，这四家分行不良占比较年初上升的原因主要是各项贷款余额较年初下降幅度较大造成，特别是朔州市分行，由于去年年底办理的12亿元转贴现今年到期收回后，贷款余额较年初下降12.13亿元，尽管不良贷款也下降了634万元，但是不良占比反而较年初增加33.29个百分点。
从不良贷款余额下降影响因素分析：1季度全行不良贷款下降13581万元，现金清收起了决定性作用，1－3月份全行现金清收不良贷款14034万元（其中：本金11063万元，利息2971万元），盘活不良贷款（主要是风险因素降低，向上迁徙形成）3118万元，当期新发生不良贷款4280万元，当期消化（收回或盘活）新发生不良3680万元，尚有600万元已经在3月底的报表中反映为不良贷款。
（详见下表）不良贷款余额影响因素分析表从不良贷款现金清收情况分析：1-3月份全行现金清收不良贷款本息14034万元，其中：贷款本金11063万元，贷款利息2971万元，完成全年清收计划的70.17％，所有二级分行已经完成全年任务的50％以上，其中忻州、大同、阳泉和晋城市分行已经完成全年不良贷款清收任务。
具体见下表不良贷款现金清收完成情况表单位：万元、％今年不良贷款“双降”工作特别需要关注以下三个方面：一是我行的个人贷款中的商用车贷款和住房贷款，由于受宏观经济不景气影响，借款人收入下降，贷款违约率明显上升，如：临汾分行1-3月份个人车贷由于断供造成2200万元逾期90天以上，五级分类调入不良反映，后经积极清收，目前已经回调2100万元。
二是我行支持的火电企业今年一季度继续大面积亏损，涉及我行贷款33.38亿元（国电电力大同发电公司贷款4亿元，大唐运城发电公司贷款9.78亿元，鲁能集团河曲发电公司5.85亿元，山西漳山发电公司贷款5亿元，武乡和信发电有限公司贷款8.75亿元），这些贷款去年根据德勤建议已经在关注类反映，今后若经营状况仍未扭转，贷款有向下迁徙的可能。
三是个别企业信用风险凸显，今后面临不良反弹压力很大。
如阳泉市宏大公路有限责任公司，目前在我行贷款余额53963.55万元，其中：次级类贷款7963.55万元，关注类贷款46000万元，目前累计欠息417万元。
德勤已经建议在不良反映，当时我行考虑到另一个公路项目（贷款4.6亿元）收费来源有保障，仅在关注反映，但是从目前企业的收入状况和银企关系来看，形势极其严峻，有可能成为侵蚀我行全年不良“双降”业绩的定时炸弹。
需公司处会同阳泉分行密切关注，高度重视，采取措施做到未雨绸缪。
类似此种情况的还有山西金业煤焦化集团公司，目前我行贷款2亿元，到期日期为4月17日，可能存在逾期风险。
通过以上分析表明，今年的不良贷款反弹压力依然存在，甚至压力很大，需要相关行切实加强监控，密切关注宏观经济走势，发现风险及时预警，采取有效措施努力防范并降低客户违约风险。
2、风险抵补能力进一步增强，但盈利能力明显降低截至3月底，我行计提的信贷资产各项减值准备金为21.54亿元，（其中：法人单项减值准备11.02亿元，法人正常关注组合减值准备6.25亿元，个人组合减值准备4.27亿元）。
信贷资产各项减值准备较年初增加1.8亿元，年初信贷资产拨备覆盖率65.93％，3月底信贷资产拨备覆盖率75.36％，拨备覆盖率较年初增加9.43个百分点，较全年任务计划77％仅差1.64个百分点。
分地市完成情况见下表：减值准备计提情况统计表单位：万元、％从上表可以看出，到3月底，拨备覆盖率未达到全行平均数的主要集中在不良贷款绝对额占比较大的临汾、运城和太原市分行；拨备覆盖率已经达到监管要求和同业水平（即：拨备覆盖率100％以上）的有五家，这五家不良贷款绝对额占比较少，不良贷款率也较低，分别是忻州、晋城、大同、吕梁和长治市分行，这些分行在去年的分类形态已经真实反映，不良资产剥离的也比较彻底。
随着2季度以后全行贷款有效投放的不断加大，我们预测计提的减值准备还会不断加大，如果不良贷款能够继续得到有效控制，年底拨备覆盖率达到77％以上的任务目标应该可以完成。
需要特别关注的是：3月份我行各项减值准备尽管较年初增加了1.8亿元，但是拨备的结构发生了很大变化，尤其是正常和关注类贷款的拨备率分别较年初增加0.43和0.93个百分点（详见下表），拨备金额的增加主要集中在法人正常类贷款方面。
按照总行对我行3月份进行的迁徙模型（MM模型）测试结果，全行关注类贷款的拨备率达到6.66％，正常贷款拨备率1.2％，表明今后我行即使加大贷款的有效投放，贷款的盈利能力也会较以前有所，拨备后的净利润完成难度加大。
如：象大同国电电力等优良火电企业，尽管贷款风险我们认为较低，但是由于政策和宏观经济影响，企业连续亏损已是不争事实，相应的贷款也必然要在关注类反映，而关注贷款今年要计提 6.66％的减值准备，当年账面收益几乎为零。
因此，2季度以后一方面我行要加大贷款有效投放，另一方面更要优中选优，确保新发放贷款的质量并适当上浮贷款利率，只有这样才能增强全行盈利能力。
减值准备计提结构变化分析表单位：万元、％3、潜在风险贷款存量退出任务已经完成，但后续增量业务呈增加趋势总行今年对潜在风险客户贷款的管理增设了三个考核指标，分别是关注类贷款清收劣变额、关注类贷款流量比和潜在风险客户贷款压降额。
下达我行的任务是：关注贷款清收劣变1亿元，潜在风险客户贷款压降额1.5亿元，即年底全行关注类贷款余额控制在45.07亿元之内。
截至3月底，全行收回年初锁定的关注贷款4.46亿元，完成总行任务的446％，关注贷款流量比9.58％（总行任务2.15％）；关注类贷款余额41.35亿元，较年初下降5.23亿元，完成总行任务1.5亿元的348.66％（详见下表）。
潜在风险贷款完成情况统计表按二级分行分析：1季度已经完成关注贷款清收劣变全年任务的有大同、晋中、晋城、临汾四家分行，大同和晋城超完的原因是1季度分别收回了大同国电电力关注类贷款2.39亿元和晋城晨光物流公司关注类贷款1.7亿元；完成潜在风险客户压降额全年任务的也是上述四家分行。
完成关注贷款清收劣变任务进度缓慢的二级分行主要是吕梁、阳泉、长治、运城和忻州分行；潜在风险客户贷款压降额方面不仅没有下降反而较年初增加的有长治、太原、运城和忻州分行，特别是长治分行的山西长信工业有限公司在我行贷款3266万元，将在今年陆续到期，其中1686万元有可能在3季度由正常调入关注反映，需相关行高度重视。
需要引起关注的是：潜在风险客户贷款压降主要是针对关注类贷款的余额控制进行考核，考虑到1季度大同国电电力收回关注后又发放的贷款为正常类，按照总行要求应该调整，但是目前还没有调整形态到位，涉及金额4亿元，再加上今年的宏观经济对实体经济的影响，二季度后关注类还有反弹可能，因此，全年完成总行任务压力较大，需不断加强监测，发现关注贷款反弹及时采取措施化解。
4、到期贷款收回率较同期有所下降，贷款逾期现象需引起重视今年1季度，全行到期贷款83.51亿元，到期后现金收回79.53亿元，办理展期5300万元，到期贷款现金收回率95.24％，逾期贷款3.45亿元，贷款逾期率4.13％，现金收回率较去年同期减少2.14个百分点。
分析较同期减少的原因主要是今年1季度到期未收回的3.45亿元贷款中，去年底五级分类已经在不良中反映的2.56亿元，其中包括临汾违规发放的中小企业诚信俱乐部贷款1.75亿元，这些不良贷款在去年尽管没有逾期，但是按照风险分类已经出现风险，年底前就调整了形态，不符合办理还旧借新条件。
从上表可以看出，1季度到期贷款现金收回率较低的行有临汾、运城、晋中三家分行，特别是临汾分行受去年违规发放中小企业贷款影响，导致今年1季度到期贷款收回率仅为35.92％。
需要注意的是：1季度全行到期未收回贷款中，法人五级分类为关注的有7217万元，主要集中在长治和晋中两家分行，涉及企业4户，分别是山西长信工业有限公司贷款1580万元，山西省平遥县双庆铸造有限公司2600万元，山西榆次昶力高科有限公司2300万元，山西省黎城经贸商厦有限责任公司738万元。
这些贷款若继续逾期的将在今后进入不良反映，相关行需密切关注企业经营状况，采取有效措施积极清收，努力减少不良反弹压力，切实降低贷款风险。
个人到期未收回的贷款主要集中在太原分行金穗支行营业室办理的个人小额助学贷款，涉及65笔、118万元，这些贷款在2003年发放后（期限多数为6年，金额5千原左右）到目前分文未收，相关行要安排专人积极进行清收；剩余的主要集中在临汾分行的汽车消费贷款，多数在3月份整体到期，仍有部分贷款没有结清，需加大清收力度。
二、重点行业当前风险评价（一）煤炭行业风险评价我省的煤炭企业受金融危机的冲击影响，在去年下半年风险已经释放，煤炭价格从去年9月份后一路下跌，发热量5000大卡的电煤价格由最高时的1500元/吨下降到年底的500元/吨，今年1-3月份价格回稳，目前维持在600元/吨左右，客观分析，金融风暴对煤炭企业今后的影响有限，理由是：1、价格的下跌是基于去年上半年的暴涨而言，去年上半年由于石油价格的一路飚升，导致煤炭价格一路上扬，对于煤炭企业而言去年上半年属于暴利阶段，所以从后半年开始的价格下跌我们认为是一种价值的修正，对煤炭企业的影响只能说是由暴利转入正常经营，利润减少但仍处于盈利区间。