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4.2.5 富二贷 （3）模式特点 1、借款都必须拥有抵押物 2、抵押物线上自动估值 3、本金保障计划中采取的有限保障 4、平台自身不保证出借人的资金安全。
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第4 章
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4.2.6 有利网
（1）交易流程
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第4 章
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4.2.6 有利网 （2）风险控制 有利网采取线下对接小额贷款公司，线上 汇聚出借人的商业模式，线下由小贷公司 进行线下实地考察借款人征信，获得初步 审核后再将优质的借款人推荐给有利网， 并对每笔贷款做连带担保，让投资者的资 金受到比较安全的保障；
中宝投资自融诈骗案
成立于2011年的浙江省衢州市中宝投资有限公司，是第 一家被立案侦查的“老牌”P2P，由于其涉及金额巨大 ，消息一出，P2P界一片哗然。2014年月14日，浙江省 衢州市中宝投资有限公司(以下简称“中宝投资”)企业 法人周辉因涉嫌非法吸收公众存款罪被衢州市人民检察 院批准逮捕。根据网站数据初步统计，周辉向全国30余 个省市1600余名投资人进行集资，目前尚有1100多名 投资人3亿余元本金没有归还。衢州市公安局表示，经 初步查明，自2011年2月以来，犯罪嫌疑人周辉利用中 宝投资公司及其“中宝投资”网站，以开展P2P网络借 贷为名，以高息为诱饵，对外发布含有虚假借款人和虚 假借款用途等内容的贷款信息，向全国各地公众大量吸 收资金。衢州市公安局副局长陈惠平表示，犯罪嫌疑人 周辉对外宣称其“中宝投资”是从事民间网络借贷的 P2P平台，吸引投资人创建账户并充值，随后其利用掌 握的40多个虚假会员账户频繁发布虚构的借贷协议，以 高回报吸引投资。由于贷款到期后平台会将本金加利息 转入投资人的网站账户，并可顺利提现转入真实银行账 户，众多投资人误将“中宝投资”当作可靠的P2P网贷 平台。但事实上，周辉将其作为自己的融资平台，投资 者资金全部进入的是周辉的个人银行账户。
浙江金融职业学院 第4 章 8
4.1.4 P2P国内外实践
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第4 章
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互联网金融概论 第4章
4.2
P2P网贷模式
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第4 章
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4.2.1 拍拍贷
(1)交易流程
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4.2.1 拍拍贷
（2）风险控制: 1、拍拍贷网站对贷款者进行身份认证，信 用审核； 2、投资人分散投资； 3、贷款者按月还本付息。 （3）模式特点: 1、平台提供无抵押、无担保贷款 2、平台风险较小 3、平台收费低廉
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第2 章
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案例导读：宜信创始人-唐宁
唐宁和他的团队对于未来的发展，也一直充满信 心，给予客户最充分的信任。 2009年，宜信创造性地推出“宜农贷”公益理财 助农平台，长期致力于促成城市富裕人群向贫困 农户提供小额信用贷款，帮助贫苦农户改善生产 和生活。宜信将企业核心业务和社会责任担当紧 密结合，在促进社会信用体系建设、个人信用市 场的发展等领域发挥着重要的作用。
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第4 章
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4.2.4宜信
（1）交易流程
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第4 章
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4.2.4 宜信 （2）风险控制 1、宜信同人人贷一样，其在全国40多个地 区有办事处，采取实地调查审查借款人， 这使得借款（债权）更为安全。 2、作为还款的有力保障，宜信采取的分散 贷款和每月还款制度，比较大限度地保障 了有效还款。 3、宜信建立了风险保障金，提取比率为借 款标的金额的2%。
《互联网金融概论》
第 4章 P2P网络借贷
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第4 章
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互联网金融概论 第4章
案例导入
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第4 章
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案例导读：宜信创始人-唐宁
唐宁早年求学于北京大学数学系，后赴美攻读经 济学，曾任职美国华尔街DLJ投资银行从事金融、 电信、媒体及高科技类企业的上市、发债和并购 业务。 2006年，唐宁在北京创办宜信公司，以提供个人 对个人的小额信用贷款中介服务为业务核心，广 泛开展财富管理、信用风险评估与管理、信用数 据整合服务、小额贷款行业投资。
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互联网金融概论 第4章
4.3 P2P网贷风险分析
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第4 章
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案例导读：P2P网贷三平台同时倒闭
杭州国临创投、深圳中贷信创、上海锋逸信投等三家P2P网上借贷平台 于近日同时倒闭。据投资者反映，三家平台公司的实际控制人为同一人。 目前，此人可能已经跑路，上述三家平台被卷跑的资金至少在1亿元以上。 一份“关于成志德和郑旭东涉嫌集资诈骗的报案材料”显示，杭州国临 创投(杭州西府电子商务有限公司发起成立)的法人代表成志德，其实际控 制人是郑旭东或是他的亲朋好友，于2013年6月开设“国临创投”网络 P2P借贷平台，并由 “深圳市中瑞隆信托资产管理有限公司”对借款合 同进行100%本息担保。以高利率为诱饵，利用互联网针对不特定的网民 进行集资诈骗活动，诈骗金额高达3000万元以上。同时平台法人代表成 志德和实际控制人郑旭东虚拟借款人，涉嫌以高息月标诱骗众多受害人 出借资金投资国临创投翠意满园资产包份额抵押标，这些资金直接进入 了成志德或郑旭东的个人账户中，被其非法侵占。杭州国临创投的投资 者称，此前在该平台投资，除了获得利息外，还有一定的奖励，一笔资 金最后获得收益最多可达40%。虽然所有的投资者都知道网络平台风险 很大，但是敌不过高利率的诱惑。对于提供高收益产品的P2P平台，投资 者要引起警惕。
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第4 章
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4.2.2 红岭创投 （3）模式特点： 1、平台风险较大 2、平台采取线上线下相互结合的方式来控 制风险， 3、收费相对较高
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第4 章154.源自.3 人人贷（1）交易流程
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4.2.3 人人贷 （2）风险控制 人人贷通过设立线下的实体门店寻找借款 人以及进行更好的线下风控和贷后管理。 也就是说人人贷的借款人来源既可以是线 上，也有很大一部是来自于遍布全国的门 店拓展开发的的客户群。人人贷对客户的 资质评估方式既包括单纯的线上资料的调 取，也会有面对面的资料的核实以及实地 的考察和调研，通过线上和线下相结合的 方式，可以有效降低客户风险。
浙江金融职业学院 第4 章 6
4.1.2网贷平台的特点
交易的目的是牟利 借贷双方不需要直接接触 出借人需进行信用甄别 资金可以实现风险分散 投资门槛低
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第4 章
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4.1.3 P2P网贷交易流程
借贷双方首先需要在P2P网贷平台上进行 注册并建立账号. 借款人向平台提供身份凭证以及资金用途、 金额、接受利息率幅度、还款方式和借款 时间等信息等平台审核。 平台审核通过后，借款人的相关信息即可 在平台上公布，对于投资者而言，可以根 据平台发布的借款人项目列表，自行选择 借款人项目，自行决定借出金额，实现自 助式贷款。
唐宁同时担任清华大学中国创业者训练营导师组 委会委员、北京大学社会企业家精神培养课程专 家顾问等。
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第4 章
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互联网金融概论 第4章
4.1 P2P网贷发展概况
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4.1.1 P2P网贷内涵
P2P网络贷款英称为Peer-to-Peer lending，即点对点信贷，国内又称 为“人人贷”。 P2P网贷是指个人或法人通过独立的 第三方网络平台相互借贷。即由P2P 网贷平台作为中介平台，借款人在 平台发放借款标，投资者进行竞标 向借款人放贷的行为。
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资金风险 流动性风险 管理风险 技术风险
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P2P跑路第一案：优易网
优易网2012年8月上线，是一家P2P网贷平台，2012年12 月21日，优易网自称的控股股东“香港亿丰国际集团投 资发展有限公司”突然声明“亿丰旗下成员从未有所谓 的南通优易网电子科技有限公司”，该公告发出后，优 易网随机网站发布公告称“公司停电，下午15点恢复正 常”。15点以后，公司客户无人接听，三位负责人失去 联系。随后证实出借人的2000余万资金被卷走。 出借人之所以造成资金的损失，主要是由于第三方支付 机构并未起到资金监测的作用。优易网网站信息显示， 出借人可以通过两种方式将投资款划拨的优易网，一是 直接转账到公司的工行账户，二是通过第三方支付机构 国付宝和环迅支付充值。该模式的问题在于：一是在优 易网与国付宝和环迅签订的合作协议中，第三方支付机 构的责任权限在于将出借人充值的资金结算给优易网， 而网站发款给借款人这一环第三方支付机构并未参与， 更未接触过借款人。另一个问题是，第三方支付直接绑 定的托管银行即优易网的开户行，出借人的钱其实全部 在托管银行账户中，银行是否冻结以及银行里沉淀了多 少资金，第三方支付机构并不清楚，优易网从第三方支 付结算账户提现就是直接将钱提到开户账户里，优易网 收到出借人款项后的真实资金用途无法查证。
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4.4 P2P网贷风险防范措施
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设立准入门槛、加强政府监管
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第4 章
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4.2.6 陆金所 （3）模式特点 陆金所作为一家背靠强大金融机构的P2P， 其在风险管理等方面，应该较为成熟，并 且引入了担保机构进行担保，可以说出借 人资金得到了保障。但是，虽然陆金所一 直强调其并非做资金池交易，然而通过网 站产品信息，其资金池交易明显，并且陆 金所并不是简单提供信息平台，还充当了 资金转移的中介。
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4.2.5 富二贷 （2）风险控制 富二贷在出借人风险上采取了两重保障， 抵押物和风险备用金，相对来说安全，但 是在信息审核上，却并不完善。不过，一 旦风险备用金不能及时补充，出借人资金 就不能短期收回，必须等到风险备用金再 有资金才行。